Estandarizar el mecanismo de préstamos especiales.

El Banco Estatal de Vietnam (SBV) acaba de emitir la Circular 35/2025/TT-NHNN y la Decisión 3456a/QD-NHNN, que estandarizan el mecanismo para préstamos especiales, desde la documentación y los procedimientos hasta los plazos de tramitación, y definen claramente los requisitos de garantía. En declaraciones a un periodista del Banking Times, el Dr. Le Duy Binh, director de Economica Vietnam, afirmó que el nuevo marco legal proporciona un apoyo oportuno para la liquidez y una gestión eficaz del riesgo para las entidades crediticias débiles.

¿Cómo valora las nuevas regulaciones del mecanismo especial de préstamos del banco?

A través de esta Circular, percibo un espíritu de progreso y descentralización más claro en comparación con la normativa anterior, en consonancia con la aplicación específica de la Ley de Entidades de Crédito de 2025, enmendada y complementada. Anteriormente, los préstamos especiales, especialmente los préstamos especiales sin garantía en situaciones de debilidad o retiros masivos de fondos por parte de las entidades de crédito, estaban bajo la autoridad de altos niveles; pero en el nuevo marco, la autoridad se transfiere al Gobernador del Banco Estatal de Vietnam y, en algunos casos, al Director del Banco Estatal Regional de Vietnam, lo que permite una respuesta proactiva según la evolución de la situación.

La descentralización es un factor clave, ya que otorga responsabilidad directa al "líder del sector", lo que permite una tramitación mucho más rápida. Pero lo que quiero destacar es que las nuevas regulaciones no solo son "rápidas", sino también seguras, puesto que cuentan con principios y condiciones operativas claramente definidos: los préstamos especiales se denominan en VND, existe un mecanismo de reembolso prioritario y parámetros fundamentales como el propósito del uso del capital, el plazo y el tipo de interés están sujetos a un marco de control.

Un aspecto destacable es la focalización de la intervención en caso de retiros masivos: los préstamos especiales solo pueden utilizarse para pagar depósitos individuales, mientras que los pagos a organizaciones deben considerarse y decidirse caso por caso, en función de las propuestas del Consejo Especial de Supervisión.

Además, los procedimientos descritos en la Decisión se han simplificado para estandarizar la documentación, clarificar los procesos y garantizar una intervención oportuna que proteja el sistema. Asimismo, la normativa relativa a los plazos y los tipos de interés (como el principio de plazos inferiores a 12 meses y un interés anual del 0% en determinados casos) contribuye a aumentar la eficacia de este instrumento especial de financiación en situaciones de emergencia.

¿Cuál es su opinión sobre la normativa que exige la adición o sustitución de garantías cuando su valor cae por debajo del saldo principal?

El artículo 14, apartado 3, letra c) de la Circular 35/2025/TT-NHNN exige que, al solicitar un préstamo especial, las entidades de crédito garanticen que el valor total o el valor total convertido de las garantías admisibles no sea inferior al importe del préstamo solicitado. Esto constituye la base para el correcto funcionamiento del mecanismo de concesión de préstamos especiales.

La circular también estipula que si el valor total convertido de la garantía es inferior al saldo de capital pendiente, el prestatario debe complementarla o reemplazarla para que el valor total sea "no inferior" al saldo de capital pendiente.

Si bien la normativa es rígida en teoría, su implementación dentro del marco permite cierta flexibilidad. Esta flexibilidad no implica una disminución de los estándares de seguridad, sino más bien la organización de la implementación según cada situación, de acuerdo con el plan de recuperación o transferencia obligatoria aprobado: desde el seguimiento y la evaluación de las condiciones de las garantías hasta su complemento o sustitución (incluyendo la continuidad del desembolso de fondos). Gracias a ello, el desembolso y la recuperación pueden ajustarse al cronograma del plan, proporcionando liquidez oportuna y manteniendo la seguridad y la disciplina del sistema.

Según él, ¿qué importancia tiene permitir que otras entidades de crédito participen en la concesión de préstamos en este sector tan específico?

El mecanismo que permite la participación de otras entidades crediticias en los préstamos representa un avance significativo, ya que contribuye a ampliar y diversificar los recursos que apoyan a las entidades crediticias más débiles. El Banco Estatal de Vietnam sigue siendo el pilar fundamental, desempeñando el papel de prestamista de última instancia y coordinador general, pero con la participación de bancos con sólida capacidad financiera y buena gobernanza, la capacidad de intervención será más flexible y oportuna, especialmente durante períodos de tensión de liquidez o retiros masivos generalizados.

Lo que valoro es que el apoyo no se limita al dinero, sino que también abarca la capacidad de gobernanza. Una entidad crediticia débil suele necesitar un proceso de reestructuración completo, por lo que el apoyo de bancos más sólidos —en términos de gestión de riesgos, operaciones y control interno— puede contribuir a elaborar e implementar un plan de recuperación más sustancial, en lugar de limitarse a paliar el síntoma de la escasez de liquidez.

Sin embargo, en todos los casos, el Banco Estatal de Vietnam debe seguir desempeñando un papel protagónico: organizando, coordinando y seleccionando las organizaciones de apoyo adecuadas. Esto también envía una clara señal al mercado: la gestión de las entidades crediticias débiles no debe limitarse a órdenes administrativas, sino que debe implicar la participación de los bancos en función de sus evaluaciones y capacidades. Como resultado, el proceso de reforma interna será más positivo, contribuyendo a fortalecer la confianza de los depositantes, accionistas e inversores y, a largo plazo, a mejorar la calidad operativa de las entidades crediticias débiles.

¡Muchas gracias, señor!

Fuente: https://thoibaonganhang.vn/chuan-hoa-co-che-cho-vay-dac-biet-175380.html