Tasas de interés de depósito históricamente bajas, ¿cómo son las tasas de interés de los préstamos?

El tipo de interés de los préstamos es el doble que el de los ahorros.

Durante los primeros días de enero, los tipos de interés de los depósitos a plazo fijo continuaron disminuyendo, situándose entre el 0,1% y el 0,7% anual, según el banco. Por ejemplo, LPBank redujo sus tipos de interés del 0,5% al ​​0,7% para plazos de 1 a 2 meses, al 2,5% para plazos de 3 meses, al 3,5% para plazos de 6 meses y al 5% para plazos superiores a 12 meses. KienLongBank los redujo un 0,2% para plazos de 6 meses o más, al 5% para plazos de 6 a 8 meses y al 5,3% para plazos de 10 a 12 meses. El tipo de interés más alto para depósitos a plazo fijo es del 5,9% anual para plazos de 60 meses. Además, otros bancos como MB, Techcombank, MSB y BaoVietBank también redujeron sus tipos de interés a niveles bastante bajos. En las tablas de tipos de interés de los depósitos a plazo fijo, el nivel del 6% anual solo aparece en algunos bancos.

Los tipos de interés de los ahorros caen drásticamente.

Los tipos de interés bancarios han disminuido significativamente en comparación con el año pasado, llegando a ser entre 1 y 9 veces más bajos en algunos casos. En el caso de los depósitos a plazo fijo, muchos bancos han ajustado los tipos de interés a la baja, pasando del 0,5-1% anual al 0,1% anual, lo que supone una reducción de entre 5 y 9 veces. Para los plazos de 1 a 2 meses, los tipos de interés han disminuido del 5-6% anual al 1,9-4% anual; los plazos de 3 a 5 meses, con tipos de interés del 5-6% anual, ahora se sitúan en tan solo el 2,5-4% anual; y los plazos de 6 meses, que pasaban del 6-9,1% anual, ahora se encuentran en el 3,5-5% anual. El plazo habitual a 12 meses oscila entre el 7,3 y el 9,5 % anual, y se sitúa entre el 4 y el 5,6 % anual... El tipo de interés medio a 12 meses para los clientes es del 4,4 % anual para el grupo de bancos comerciales estatales y del 5,3 % anual para el grupo de bancos comerciales, lo que supone un descenso del 2 al 3,5 % en comparación con finales de 2022.

Los tipos de interés de los depósitos son bajos, pero el dinero sigue fluyendo hacia los bancos. Según el Banco Estatal de Vietnam (SBV), el monto depositado en el sistema de instituciones de crédito a finales de 2023 alcanzará los 13,5 billones de VND, un aumento del 13,2%, equivalente a un incremento de 1,68 billones de VND, el mayor registrado hasta la fecha y casi el doble que en 2022. En particular, los grandes bancos con altas tasas de captación de capital, como BIDV (con un crecimiento del 16,5%), VietinBank (13,7%) y Vietcombank (12,1%), experimentaron un crecimiento significativo.

Debido al continuo flujo de dinero hacia los bancos, las tasas de interés para nuevos préstamos tienden a disminuir para impulsar la salida de capitales. Recientemente, Vietcombank lanzó un paquete de crédito de 160 billones de VND para que particulares obtengan financiamiento a corto plazo para producción y negocios, con tasas de interés del 5,3% al 6,6% anual, según el plazo del préstamo (de 3 a 12 meses). Algunos bancos también ofrecen tasas de interés bajas, de tan solo el 3% al 5% anual, para plazos de 1 a 3 meses. En cuanto a los préstamos hipotecarios, los bancos compiten por reducir las tasas de interés para clientes particulares; durante los primeros meses, las tasas se sitúan entre el 5,9% y el 6,5% anual, y varían en los meses siguientes. La tasa de interés promedio para préstamos hipotecarios, tanto nuevos como existentes, también se ajustó al 9%-10% anual, equivalente a la de 2021.

Una encuesta realizada a algunos clientes que solicitan préstamos muestra que los nuevos préstamos tienen tasas de interés más bajas que los préstamos a mediano y largo plazo. La Sra. Pham Thanh (Distrito de Tan Binh, Ciudad Ho Chi Minh) comentó que el banco está calculando las tasas de interés para préstamos antiguos con un límite de 2 mil millones de VND al 9% anual. La Sra. Thanh planea cambiarse a otro banco para obtener una tasa de interés más baja, del 6-7% anual. Por otro lado, el Sr. Le Viet (Distrito de Tan Phu, Ciudad Ho Chi Minh) indicó que solicitó un préstamo para capital de producción a través de su negocio familiar. Recientemente, el banco anunció una reducción en las tasas de interés de los préstamos al 6,5%, inferior a la tasa del 8,5% vigente hace tres meses.

Según el Sr. Viet, el personal del banco le recomendó solicitar un préstamo a 6 meses, ya que ofrecería una tasa de interés más baja que uno a 12 meses. «Esta es la tasa de interés más baja que he obtenido en los últimos 3 años. Sin embargo, parece que el banco no fomenta los préstamos a largo plazo, por lo que el personal de crédito suele recomendar préstamos a 6, 9 o 12 meses. Los préstamos a corto plazo ejercen mayor presión sobre el pago de la deuda. Como no pido mucho prestado, aún me parece aceptable», comentó el Sr. Le Viet.

El Sr. Nguyen Quoc Anh, Director de Duc Minh Rubber Company Limited, informó que la nueva tasa de interés ofrecida por los bancos es de tan solo el 6,3% anual para préstamos a corto plazo destinados a la producción y el negocio. Por otro lado, los préstamos a mediano plazo de la compañía mantienen una tasa de interés del 11% anual, sin cambios. Además, los bancos no parecen ofrecer paquetes de préstamos a mediano y largo plazo, sino que se centran principalmente en ofrecer nuevos préstamos y lanzar programas preferenciales para capital de trabajo con plazos de un año o menos.

Es necesario reducir los tipos de interés de los préstamos a medio y largo plazo

Según el Dr. Huynh Thanh Dien, de la Universidad Nguyen Tat Thanh, los bancos siempre han ofrecido préstamos a mediano y largo plazo con tasas de interés más altas que los préstamos a corto plazo, ya que a mayor plazo, mayor es el riesgo. Esto también demuestra que los bancos no suelen incentivar los préstamos a mediano y largo plazo. En teoría, las empresas solo deberían solicitar capital a los bancos para financiar sus actividades a corto plazo. Por ejemplo, si necesitan comprar materias primas para la producción de los próximos meses pero carecen de capital, recurrirán a un préstamo bancario.

Para obtener préstamos a mediano y largo plazo destinados a la compra de equipos, maquinaria y la expansión de fábricas, las empresas deben movilizar capital en el mercado financiero, ya sea mediante la emisión de acciones o la emisión de bonos. Sin embargo, el mercado de bonos aún no se ha recuperado tras las irregularidades, y la lentitud de los emisores en el pago de intereses y capital desincentiva a los inversores. Además, la bolsa se encuentra en un nivel bajo, lo que genera dificultades para las empresas.

Por lo tanto, hoy en día son muy pocas las empresas que pueden movilizar capital a largo plazo a través del mercado financiero; solo unas pocas grandes compañías de renombre. En consecuencia, la gran mayoría de las pequeñas y medianas empresas que no cotizan en bolsa dependen por completo del capital bancario. Esto supone una desventaja para las empresas vietnamitas, ya que los tipos de interés de los préstamos a medio y largo plazo son elevados y las condiciones de financiación son difíciles.

El Dr. Huynh Thanh Dien sugirió: Dado que el Gobierno se centra en soluciones para el desarrollo económico y el Banco Estatal ha fijado objetivos de crecimiento crediticio para todo el año 2024, los bancos deberían considerar una rápida reducción de los tipos de interés a medio y largo plazo. Es necesario reducir aún más los tipos de interés para que las empresas se sientan lo suficientemente seguras como para obtener financiación para invertir y expandir su producción. Según él, a largo plazo, el Gobierno aún debe impulsar soluciones para recuperar la confianza en el mercado de bonos corporativos.

Para el mercado de valores, se recomienda introducir nuevos productos para atraer inversores y modernizarlo. En particular, los organismos estatales de gestión deben reforzar la inspección y supervisión de las actividades en el mercado financiero en general para limitar las irregularidades. Cuando los inversores tengan confianza, invertirán en acciones y bonos, y las empresas podrán movilizar capital, reduciendo así su dependencia de los préstamos bancarios.

El Sr. Pham Chi Quang, Director del Departamento de Política Monetaria (SBV), explicó que las tasas de interés para préstamos a mediano y largo plazo son más altas que las de corto plazo, y añadió que las tasas de captación y préstamo actuales han disminuido significativamente en comparación con el período anterior a la pandemia de COVID-19. Actualmente, hasta el 80% del capital captado por los bancos proviene del corto plazo, mientras que solo el 20% proviene del mediano y largo plazo. Sin embargo, más del 50% del crédito pendiente corresponde a préstamos a mediano y largo plazo. Los bancos que otorgan préstamos a mediano y largo plazo suelen basarse en tasas de captación de 12 o 24 meses más un margen, lo que genera un retraso en el ajuste de las tasas de interés para préstamos a mediano y largo plazo en comparación con las tasas de captación.

Es improbable que los tipos de interés de captación de capital a corto plazo disminuyan aún más, mientras que los tipos de interés de captación para plazos de 12 meses o más pueden mantenerse por encima del 5% anual, lo cual es apropiado, ya que, con una inflación del 3%, este tipo de interés positivo aún puede incentivar a los bancos a captar capital. Los tipos de interés de los préstamos pueden reducirse aún más, dado que actualmente son relativamente altos en comparación con los de captación.

Profesor asociado, Dr. Dinh Trong Thinh

Enlace de origen: https://thanhnien.vn/lai-suat-huy-dong-thap-ky-luc-lai-vay-the-nao-1852401102139466.htm