מנכ"ל CII, שקיבל בביטחון 6 פרויקטים של BOT בשווי 75,000 מיליארד דולר למרות חובות כבדים, מימש מיד את כל ההון.

[מודעה_1]

מנכ"ל CII מכרה את כל ההון כדי לעבור להשקעה באג"ח

חברת השקעות התשתיות של העיר הו צ'י מין (קוד HoSE: CII) הודיעה זה עתה על עסקת פנים. בהתאם לכך, מר לה קוק בין, מנכ"ל וחבר מועצת המנהלים של CII, נרשם למכירת כל יותר מ-6 מיליון המניות שברשותו.

העסקה צפויה להתבצע באמצעות התאמת הזמנות או משא ומתן בין ה-10 באוקטובר ל-8 בנובמבר. לפי מחיר הסגירה של מניות CII ב-4 באוקטובר, שעומד על 18,650 דונג וייט למניה, מר בינה ירוויח כ-112 מיליארד דונג וייט.

הודעה 6 פרויקט הלוואה של 75,000 מיליארד כנגד איכות שיחת הטלפון תמונה נקייה 1 — מנכ"ל CII מכרה את כל הון החברה כדי לעבור להשקעה באג"ח (תמונה TL)

מטרת עסקת מכירת המניות הנ"ל של מר בינה הוכרזה כמעבר להשקעה באג"ח להמרה של CII עצמה. צפוי שב-16 באוקטובר, CII תנפיק 28.4 מיליון אג"ח להמרה בשווי נקוב של 100,000 דונג וייט לאג"ח לבעלי המניות ביחס של 10:1.

לאיגרת חוב זו, הניתנת להמרה, ישנה תקופה של 10 שנים, הריבית היא שילוב של ריבית קבועה וריבית משתנה, והיא משולמת כל 3 חודשים. הריבית עבור 4 התקופות הראשונות תהיה ריבית קבועה של 10% לשנה. עבור תקופות הריבית הבאות, הריבית תחושב באמצעות ריבית הייחוס של תקופת הריבית בתוספת 2.5% לשנה. לאיגרת חוב זו, הניתנת להמרה, אין בטחונות, אין כתבי אופציה, וניתן להמיר אותה למניות רגילות כל 12 חודשים ביחס המרה של 1:10 (אג"ח אחת שווה ל-10 מניות רגילות).

ראוי לציין, שאם מכירת ההשקעות להשקעה באג"ח להמרה על ידי מר בין תושלם, תפקידו של מנכ"ל זה ישתנה מבעל מניות למחזיק אג"ח של CII. במקרה שהחברה תפשוט רגל, מחזיקי האג"ח יקבלו עדיפות לפירעון החוב לפני בעלי המניות. לפיכך, אם יתרחש סיכון ומר בין לא המיר את האג"ח למניות, מנכ"ל זה יקבל עדיפות לפירעון החוב לפני כל בעלי המניות הנותרים.

כל יום, נושאים 4 מיליארד ריבית ו-13,000 מיליארד חובות גבוהים מההון העצמי.

הנפקת אג"ח נוספות פירושה ש-CII תגדיל את כמות החוב במבנה ההון שלה. בעוד שיחידה זו נושאת כיום גם בנטל חוב וריבית עצומים.

נכון לסוף הרבעון השני של 2023, סך הנכסים של CII עמד על 26,649.2 מיליארד דונג וייטנאמי. מתוכם, 954.6 מיליארד דונג וייטנאמי היו מזומנים ושווי מזומנים. בנוסף לכך, היו 2.5 מיליארד דונג וייטנאמי בפיקדונות בנקאיים ו-615.6 מיליארד דונג וייטנאמי בהשקעות בניירות ערך.

מבנה החוב לטווח קצר בהון של CII מהווה 6,039.4 מיליארד דונג וייטנאמי. בינתיים, חוב לטווח ארוך מהווה גם הוא 7,112.3 מיליארד דונג וייטנאמי. לפיכך, סך החוב של CII הגיע כעת ל-13,151.7 מיליארד דונג וייטנאמי, לא כולל התחייבויות אחרות לתשלום. חוב זה גבוה גם הוא ב-62.2% מההון העצמי של CII.

כמו כן בנושא החוב, דו"ח תוצאות העסקים של CII לרבעון השני רשם כי הוצאות המימון של החברה גדלו ב-41.2% ל-454.8 מיליארד דונג וייטנאמי. מתוכם, הוצאות הריבית לבדן היוו 363.6 מיליארד דונג וייטנאמי. משמעות הדבר היא ש-CII צריכה לשלם עד 4 מיליארד דונג וייטנאמי בריבית מדי יום, לא כולל הוצאות תפעוליות אחרות.

חוב גבוה עדיין מתכנן ללמוד 6 פרויקטים של BOT בשווי 75,000 מיליארד דולר

עם חוב שעולה על ההון העצמי ב-62.2% ולחץ של תשלומי ריבית של עד 4 מיליארד דולר ליום, CII עדיין הודיעה בביטחון לבעלי המניות שהיא חוקרת 6 פרויקטים חדשים של BOT בהשקעה כוללת של 75,000 מיליארד דונג וייטנאמי. הפרויקטים כוללים:

שלב 2 של כביש מהיר הו צ'י מין סיטי - טרונג לואונג - מיי טואן עם 22,000 מיליארד וונד; שיפור קיבולת התנועה באזור הצפון-מערבי של הו צ'י מין סיטי עם 19,059 מיליארד וונד; פרויקט לשדרוג והרחבת כביש לאומי 1A מצומת טאן קיין עד גבול לונג אן עם 11,982 מיליארד וונד; פרויקט לשיפור קיבולת התנועה לאורך המסלול פאם ואן דונג - נגוין שי - אונג ואן קיאם - נגוין הואו קאן עם 10,108 מיליארד וונד; פרויקט לשדרוג והרחבת הציר צפון-דרום מנגוין ואן לין לכביש המהיר בן לוק לונג טאן עם 6,625 מיליארד וונד; פרויקט לשדרוג והרחבת המסלול המחבר של כביש מהיר הו צ'י מין סיטי - טרונג לואונג עם 5,048 מיליארד וונד.

לאחרונה, CII הודיעה על מסמכים נוספים לאסיפה הכללית המיוחדת השנייה של בעלי המניות בשנת 2023, ובהם מידע על הכנות להנפקת אג"ח נוספים בשווי 7,000 מיליארד וונד לארגון מחדש של מקורות הון.

באופן ספציפי, החברה תחפש שותפים בינלאומיים כדי להבטיח את תשלום אג"ח בשווי 2,400 מיליארד דונג וייט על פני תקופה של 10 שנים. במקביל, CII מתכננת להנפיק אג"ח להמרה ל-10 שנים בשווי של יותר מ-4,500 מיליארד דונג וייט לבעלי המניות. נכון לעכשיו, CII עבדה עם רשות ניירות ערך הממלכתית על ההנפקה הראשונה של אג"ח להמרה בשווי של 2,840 מיליארד דונג וייט, כפי שצוין לעיל.

[מודעה_2]
מָקוֹר