Bank memperkuat "kesehatan" untuk memenuhi persyaratan baru

VietinBank baru saja mendapatkan persetujuan dari Bank Negara untuk meningkatkan modal dasarnya. Oleh karena itu, bank akan menerbitkan hampir 2,4 miliar lembar saham untuk membayar dividen, setara dengan rasio penerbitan sebesar 44,64%. Dengan skala ini, penerbitan saham dividen ini merupakan yang terbesar di industri perbankan pada tahun 2025. Setelah penerbitan ini, modal dasar VietinBank diperkirakan akan meningkat hampir VND24.000 miliar, dari hampir VND53.700 miliar menjadi hampir VND77.670 miliar.

4 Besar Memimpin Perlombaan Peningkatan Modal

Sebelumnya, dua bank BUMN, Vietcombank dan BIDV , juga mengumumkan rencana peningkatan modal secara signifikan tahun ini. Secara khusus, Vietcombank menyetujui rencana pembagian laba untuk tahun 2023 dan 2022 sesuai dengan prinsip-prinsip persetujuan Bank Negara. Setelah menyiapkan dana, bank akan menggunakan sisa laba tahun 2023 dan 2022 untuk membayar dividen dalam bentuk saham. Dengan demikian, jika disetujui oleh otoritas, Vietcombank dapat segera menerbitkan saham untuk meningkatkan modal dasarnya menjadi lebih dari VND100.000 miliar. Pada rapat umum pemegang saham tahunan tahun ini, BIDV juga menyetujui rencana peningkatan modal dasarnya sebesar VND21.656 miliar menjadi hampir VND91.870 miliar, setara dengan peningkatan sebesar 30,8%, melalui 3 opsi: menambah modal dari dana cadangan untuk melengkapi modal dasarnya, membayar dividen, dan menerbitkan saham tambahan.

Saat ini, kelompok bank umum milik negara menguasai lebih dari 50% pangsa pasar kredit di seluruh sistem. Kelompok ini juga merupakan kekuatan utama yang melaksanakan kebijakan dan pedoman Pemerintah dan Bank Negara; dan untuk memenuhi kebutuhan pertumbuhan dua digit di periode mendatang, peningkatan modal bagi kelompok bank ini semakin mendesak.

Bapak Nguyen Tat Thai, Deputi Direktur Departemen Peramalan, Statistik - Stabilitas Moneter dan Keuangan (SBV), mengemukakan fakta yang mengkhawatirkan: peran kepemimpinan pasar bank umum milik negara sedang menurun dibandingkan dengan bank umum swasta (SJK), yang disebabkan oleh ketidakseimbangan antara ukuran aset dan kapasitas modal. Lebih spesifik lagi, meskipun menguasai hingga 42% dari total aset seluruh sistem lembaga kredit, modal dasar 4 Besar hanya mencapai 20%. Sementara itu, bank umum SJK menguasai 45% dari total aset tetapi menguasai hingga 65% dari total modal dasar seluruh sistem. Perbedaan ini mengakibatkan konsekuensi yang tak terelakkan, yaitu pangsa pasar sektor BUMN secara bertahap menyempit.

Bahkan, modal dasar yang tipis diibaratkan "baju yang terlalu ketat", yang memaksa bank-bank komersial milik negara menghadapi konsekuensinya. Pertama, tekanan pada rasio kecukupan modal (CAR) menciptakan hambatan besar dalam memenuhi standar manajemen risiko internasional seperti Basel II dan Basel III. Selain itu, skala modal yang tipis menyebabkan bank-bank terjebak dengan batas ruang kredit, sehingga membatasi ruang untuk membiayai proyek-proyek nasional utama. Konsekuensi keseluruhannya adalah berkurangnya peran utama pasar 4 Besar, karena ketika berjuang untuk memastikan keamanan keuangan, bank-bank ini akan kesulitan dalam memelopori implementasi kebijakan untuk mendukung perekonomian .

Vietcombank akan segera menerbitkan saham untuk meningkatkan modal dasar menjadi lebih dari VND100.000 miliar.

Penyangga yang diperkuat untuk memenuhi peraturan baru

Pemerintah juga mengeluarkan Resolusi No. 273/NQ-CP, yang mengharuskan Bank Negara untuk mempercepat peningkatan modal dasar bank umum milik negara.

Sebagai pilar sistem, yang berkontribusi dalam mendukung pelaksanaan kebijakan negara dan mendorong pembangunan ekonomi, kelompok bank umum milik negara saat ini sangat membutuhkan peningkatan modal untuk memimpin sistem perbankan Vietnam. Surat Edaran 14/2025/TT-NHNN yang mengatur rasio kecukupan modal bagi bank umum dan kantor cabang bank asing telah memperkenalkan konsep "bank penting secara sistemik", di mana Bank Negara mewajibkan bank-bank besar untuk meningkatkan penyangga modal sebagai lapisan perlindungan tambahan guna memastikan keamanan seluruh sistem. Bank-bank seperti BIDV, VietinBank, dan Vietcombank hampir pasti akan masuk dalam daftar ini, sehingga mereka akan membutuhkan peningkatan modal yang besar di masa mendatang, terutama karena bank-bank tersebut telah lama mendekati ambang batas CAR minimum.

Selain 4 Besar, bank-bank komersial juga berlomba-lomba menambah modal. Baru-baru ini, Bank Negara telah menyetujui rencana HDBank untuk meningkatkan modal dasar melalui rencana pembayaran dividen dalam bentuk saham dan penerbitan saham bonus kepada pemegang saham yang ada, dengan total rasio penerbitan hingga 30%. Berdasarkan rencana yang telah disetujui, HDBank akan membayar dividen pada tahun 2024 dalam bentuk saham sebesar 25%, dan menerbitkan saham bonus hingga 5%. Setelah penerbitan tersebut, modal dasar HDBank diperkirakan akan meningkat dari VND 38.594 miliar menjadi lebih dari VND 50.000 miliar. Sebelumnya, pada awal Oktober, TPBank juga telah disetujui oleh Bank Negara untuk meningkatkan modal dasar dari VND 26.420 miliar menjadi lebih dari VND 27.740 miliar, melalui rencana penerbitan 132 juta lembar saham (5%) untuk membayar dividen kepada pemegang saham yang ada.

Menurut Dr. Le Duy Binh, Direktur Economica Vietnam, ada banyak faktor yang mendorong bank untuk terburu-buru menambah modal. Badan pengelola mewajibkan lembaga kredit untuk secara bertahap memenuhi standar keamanan modal yang semakin ketat. Misalnya, Surat Edaran 14/2025/TT-NHNN yang mengatur rasio keamanan modal mewajibkan bank untuk tidak hanya menambah modal dasar tetapi juga mengkonsolidasi modalnya sendiri. Hal ini merupakan prasyarat untuk menjaga keamanan sistem dan meningkatkan ketahanan terhadap risiko. Selain itu, motivasi bank untuk menambah modal juga berasal dari persaingan yang semakin ketat dalam konteks integrasi, yang memaksa kita untuk bersiap menghadapi lembaga keuangan asing di dalam negeri. Ketika modal dasar rendah, banyak pembatasan hukum akan secara langsung mempersempit ruang bisnis, termasuk pertumbuhan kredit. Oleh karena itu, menambah modal akan memperluas "ruang" operasional, membantu bank meningkatkan kapasitasnya dalam menyediakan kredit dan layanan, sehingga melayani perekonomian secara lebih efektif.

Senada dengan itu, Dr. Chau Dinh Linh, dari Universitas Perbankan Kota Ho Chi Minh, mengatakan bahwa peningkatan modal bertujuan untuk meningkatkan "kesehatan" agar bank dapat merespons risiko yang muncul. Kredit macet di industri perbankan selalu menjadi perhatian, terutama dalam konteks ketidakpastian yang tinggi saat ini. Dengan adanya penyangga modal yang baik, bank akan lebih tangguh menghadapi tantangan. "Kesehatan" internal yang baik akan menjadi syarat penting bagi lembaga manajemen untuk memberikan kewenangan yang lebih proaktif kepada lembaga kredit dalam pertumbuhan kredit. Dr. Chau Dinh Linh menilai tren peningkatan modal bank akan terus berlanjut di tahun-tahun mendatang untuk memenuhi indikator keamanan keuangan, mengkonsolidasikan sumber daya guna memenuhi kebutuhan modal, dan mendukung pertumbuhan ekonomi yang tinggi pada tahun 2026 dan tahun-tahun berikutnya.

Namun, jalan menuju peningkatan modal tidak selalu mulus. Para ahli menekankan bahwa bank-bank besar dengan merek yang kuat dapat meningkatkan modal dengan lebih baik, sementara bank-bank menengah dan kecil tentu akan menghadapi tantangan yang lebih besar atau lebih kecil. Untuk mengatasi kesulitan tersebut, bank perlu menetapkan peta jalan yang jelas berdasarkan analisis spesifik terhadap situasi terkini mereka. Selain itu, modal hanyalah titik awal. Yang lebih penting adalah memanfaatkan modal secara efektif dan meningkatkan kapasitas manajemen. Secara khusus, penting untuk secara proaktif mengidentifikasi dan mengantisipasi risiko-risiko baru seperti risiko tertinggal dalam persaingan jika tidak mengikuti perkembangan teknologi dan transformasi digital.

Sumber: https://thoibaonganhang.vn/ngan-hang-tang-cuong-suc-khoe-dap-ung-yeu-cau-moi-174687.html