강력한 신용 성장으로 예금 금리가 상승

예금금리를 인하할 여지가 거의 없어진 걸까?

4월과 5월에는 신용 수요 회복 조짐에 따라 여러 중소형 은행이 예금 금리를 인상해야 했습니다. 다만 예금금리가 낮은 수준을 유지하고 있어 단기대출금리는 크게 변동이 없어 예금금리가 더 이상 인하될 가능성은 크지 않은 것으로 보인다.

베트남 국가은행(SBV)의 2025년 4월 이자율 동향 정보에 따르면, 국내 상업은행의 평균 VND 예금 이자율은 1개월 미만 예금 및 수요예금의 경우 연 0.1~0.2% 범위에서 변동합니다. 1개월에서 6개월 미만의 정기예금의 경우 연 3.2-4.0%입니다.

6개월에서 12개월 기간의 예금에 대한 이자율은 연 4.5-5.5%로 유지됩니다. 12~24개월 동안 연 4.8~6.0%의 이자로 지급 24개월 동안의 기간은 연 6.9-7.1%입니다.

3월에 비해 예금 금리는 거의 안정세를 유지했으며, 6~12개월 기간의 경우 연간 약 0.1% 정도만 소폭 상승했습니다. 이는 은행에서 예금 금리를 인하할 수 있는 여지가 제한적임을 분명히 보여줍니다.

전문가들은 평균 이자율이 지속적으로 하락하고 있지만, 이자율 하락 속도가 둔화되고 있으며, 이자율을 인상하는 은행이 늘어나고 있다고 말합니다.

구체적으로 5월에는 MB, GPBank, Eximbank, VPBank 등 4개 은행이 예금 금리를 인하했습니다(VPBank, MB, Eximbank는 금리를 두 번 인하했습니다). 이와 대조적으로 Techcombank, Bac A Bank 및 Eximbank는 이자율을 인상했으며, Eximbank는 최대 3배까지 인상했습니다.

가장 최근인 5월 22일, 엑심은행은 단기 예금에 대한 온라인 예금 금리를 1~5개월에서 연 0.2%씩 인상했습니다. 따라서 1~2개월 기간은 연 4.3%, 3~5개월 기간은 연 4.5%가 적용됩니다. 장기 기간은 동일하게 유지됩니다: 6-9개월 4.9%/년; 12-15개월 5.1%/년 18~36개월 5.6%/년.

Eximbank는 온라인을 통한 자금 조달뿐만 아니라, 창구 예치 시 50세 이상 고객을 대상으로 하는 'Prosperity Savings 50+' 상품의 이자율을 인상하여, 1~2개월 기간은 연 0.1%, 3~5개월 기간은 연 0.2%씩 인상하여 각각 연 4.1%와 4.3%가 되었습니다. 저축상품 '콤보카사'도 1~5개월 기간 동안 연 0.1~0.2%의 이자율 상승 혜택을 제공합니다.

앞서 4월에는 예금금리를 인하하는 은행이 10곳으로 줄었는데, 3월에는 20곳이 넘었습니다. 그러나 일부 중소 규모 사립은행은 신용 수요의 긍정적인 회복에 부응하여 예금 금리를 인상했습니다.

자본수요가 급증했다

전문가에 따르면, 경제가 계속해서 긍정적으로 성장하고 신용이 16%라는 목표치를 달성하거나 넘어설 것으로 예상됨에 따라 2025년 말에 투입 이자율이 점진적으로 상승할 것으로 예상됩니다.

MB증권(MBS)의 딘 하 안(Dinh Ha Anh) 전문가는 “이러한 요인에 따라 주요 시중은행의 12개월 예금 금리는 연 5.5~6% 사이에서 변동할 가능성이 높다”고 말했습니다.

베트남 국립은행(SBV)의 자료에 따르면, 2025년 4월 15일 기준 전체 시스템의 총 미지급 신용 잔액은 16조 2,300억 동에 달해 2024년 말 대비 3.95% 증가했으며, 단 3개월 만에 약 640조 동이 증가한 셈입니다.

이를 바탕으로 MBS 전문가들은 연말까지 투입 금리가 5.5~6%로 유지될 것으로 전망하고, 제조업 부문의 강력한 회복, 국내 소비, 공공 투자 자본의 빠른 지출에 힘입어 올해 신용 성장률이 17~18%에 달할 수 있다고 전망했습니다.

최근 예금 금리가 낮아지면서 자본이 경제로 유입되었고, 이는 대출 금리를 낮추는 데 도움이 되었습니다. 베트남 국가은행에 따르면, 2025년 4월 상업은행의 신규대출과 기존 미상환대출에 대한 평균 대출금리는 연 6.6~8.9% 사이에서 변동했으며, 이는 3월의 연 6.6~9.0%에 비해 약간 감소한 수치입니다.

구체적으로, 우선 부문의 VND 단기 대출 금리는 연 3.9% 정도로 유지되었는데, 이는 베트남 중앙은행이 정한 연 4%의 상한선보다 낮고 지난달 보고서와 동일합니다. 국내은행의 달러대출 평균금리도 연 4.2~5.0% 수준을 유지하고 있다.

하지만 금융 및 은행 전문가인 응우옌 트리 히에우 박사는 이자율을 더 이상 낮출 여지가 많지 않다고 말했습니다. 현재 상황에서 은행들은 경제 성장과 환율 안정이라는 목표 중 하나를 선택해야 합니다.

약 16%의 신용 성장 목표를 달성하고, 이를 통해 약 8%의 GDP 성장을 뒷받침하기 위해서는 낮은 금리를 유지하는 것이 대출 수요를 자극하고 실물 경제로의 현금 흐름을 늘리는 중요한 도구이지만, 유일한 요소는 아닙니다.

베트남 수출 상품에 대한 미국의 세금 정책으로 인해 수출 거래가 감소하면서 외화 공급이 영향을 받고 있으며, 외화 수요는 여전히 높아 환율에 압박을 가하고 있으며, 미국 달러가 베트남 동(VND)에 비해 상승하고 있습니다. 이로 인해 대출 및 예금 금리를 지속적으로 인하하는 능력도 제한됩니다.

분석가들에 따르면, 현재 회복기에는 은행이 자본을 제공하는 역할만 하는 것이 아니라 경제가 어려움을 극복하도록 돕는 파트너 역할도 한다고 합니다.

그러나 예금 금리가 상승했다고 해서 대출 금리도 즉시 동시에 상승하는 것은 아닙니다. 상업은행은 여전히 신용 위험, 부실채권 충당 압력, 이익 마진, 금리 인하 능력 간의 균형을 맞춰야 하기 때문입니다.

응우옌 짜이 대학교 금융 및 은행학부 총장인 응우옌 꽝 휘 씨는 2025년 하반기에는 대출 금리 수준이 약간 낮아질 수 있지만, 상황은 유연해지고 각 고객 그룹과 산업에 맞는 선택이 가능할 것으로 전망했습니다.

출처: https://baodaknong.vn/tin-dung-tang-manh-day-lai-suat-huy-dong-leo-thang-253759.html