Kapitał bankowy został wlany w ogromne ilości do inwestorów na rynku nieruchomości

[reklama_1]

Napływ kredytów do sektora nieruchomości w pierwszych 7 miesiącach roku przekroczył tempo wzrostu z ubiegłego roku, a w kontekście „zamrożonych” kanałów obligacji inwestorzy na rynku nieruchomości obawiają się o zarządzanie finansami.

Według Banku Państwowego, łączna wartość niespłaconych kredytów hipotecznych na koniec lipca wyniosła około 2,7 miliona miliardów VND, co stanowi wzrost zaledwie o prawie 5% w porównaniu z początkiem roku, ze względu na gwałtowny spadek popytu na kredyty na zakup nieruchomości. To niespłacone zadłużenie stanowi 21% całkowitego zadłużenia gospodarki .

W rzeczywistości kredyty napływające do sektora nieruchomości składają się z dwóch komponentów: kredytów konsumenckich na nieruchomości i kredytów dla przedsiębiorstw zajmujących się nieruchomościami (skupionych na pożyczaniu pieniędzy inwestorom projektu, ukierunkowanych na podaż rynkową).

Banki udzielają kredytów głównie na potrzeby konsumpcyjne, takie jak kredyty na zakup nieruchomości (stanowiące 65% całości kredytów w sektorze nieruchomości). Na koniec lipca wartość niespłaconych kredytów na zakup nieruchomości spadła o 1,36% w porównaniu z początkiem roku, w kontekście słabej koniunktury na rynku nieruchomości. W ubiegłym roku wartość niespłaconych kredytów na zakup nieruchomości, mieszkań... wzrosła o 31%.

Podczas gdy popyt konsumentów na nieruchomości maleje, banki zwiększają skalę udzielania kredytów na działalność związaną z nieruchomościami, często koncentrując się na podaży rynkowej, czyli udzielając pożyczek inwestorom projektu.

Dane Banku Państwowego pokazują, że wartość niespłaconych kredytów dla sektora nieruchomości na koniec lipca wzrosła o prawie 19% w porównaniu z początkiem roku, przekraczając tempo wzrostu z ubiegłego roku (10,7%, co odpowiada 100 000 mld VND). Tym samym, w ciągu 7 miesięcy, do sektora nieruchomości napłynęło ponad 150 000 mld VND kapitału bankowego, co stanowi prawie 30% kapitału dostarczonego do gospodarki.

Bank Stanowy stwierdził, że powyższe dane wskazują, iż kapitał kredytowy koncentruje się na podażowej stronie rynku, podczas gdy popyt na kredyty na zakup nieruchomości konsumpcyjnych i na własne potrzeby maleje. Ten trend wskazuje na stopniowe rozwiązywanie trudności prawnych związanych z projektami nieruchomościowymi, co przyczynia się do zwiększenia możliwości inwestorów w zakresie dostępu do kredytów.

Banki zwiększają udzielanie pożyczek inwestorom na rynku nieruchomości w kontekście „zamrożonego” rynku obligacji. Wiele firm boryka się z trudnościami z powodu niskiej produkcji i musi zarządzać finansami oraz organizować je, aby spłacić zadłużenie wobec obligatariuszy.

Według jednego z liderów bankowych, pesymistyczny kanał obligacji korporacyjnych jest jednym z powodów, dla których popyt kapitałowy inwestorów na rynku nieruchomości w ostatnim czasie napływa do banków. Jednak napływ kredytów do sektora nieruchomości w ciągu pierwszych 7 miesięcy roku jest nadal dość niski, ponieważ popyt konsumpcyjny spadł.

Ponadto, w przypadku pakietu kredytowego o wartości 120 000 miliardów VND na mieszkania socjalne, mieszkania pracownicze i projekty renowacji starych mieszkań, według agencji zarządzającej, procedury budowy mieszkań socjalnych są skomplikowane i czasochłonne. Wiele miejscowości wciąż jest w trakcie tworzenia listy projektów i analizowania potrzeb inwestorów, dlatego lista ta nie została jeszcze ogłoszona. Dochody nabywców mieszkań również spadły.

Bank Państwowy poinformował również, że wskaźnik złych długów w sektorze nieruchomości ma tendencję wzrostową. Na koniec lipca wskaźnik złych długów w sektorze nieruchomości wyniósł 2,58%, co stanowi znaczny wzrost w porównaniu z poziomem 1,8% na koniec lipca ubiegłego roku.

Oprócz nieruchomości, według agencji zarządzającej, kredyty napływające do innych sektorów w ciągu pierwszych 7 miesięcy roku osiągnęły około 9,75 bln VND, co również oznacza niski wzrost o 4,4% w porównaniu z początkiem roku, głównie ze względu na słabszą produkcję i aktywność biznesową oraz pożyczki na potrzeby bytowe.

Małe i średnie przedsiębiorstwa potrzebują pożyczek, ale często są to klienci, którzy nie spełniają kryteriów planów biznesowych, nie mają przejrzystej sytuacji finansowej i mają ograniczone możliwości zarządzania...

Quynh Trang

Link źródłowy