Банки борются с проблемой цифровых активов...

Многие предприятия выразили желание, чтобы банки принимали цифровые активы, такие как криптовалюты или программное обеспечение, в качестве обеспечения по кредитам. Однако из-за несовершенства существующей правовой базы и высокого уровня риска банки все еще не решаются и не готовы к внедрению новых мер.

Бизнес жаждет капитала, банки осторожны

Г-н Нгуен Ким Хунг, председатель совета директоров Kim Nam Group, рассказал, что в настоящее время существует множество технологических предприятий, владеющих программными продуктами с высокой коммерческой ценностью.

Однако эти цифровые активы не признаются банками в качестве обеспечения, что затрудняет доступ предприятий к кредитам. Многие компании также хотят выпустить токены для привлечения мирового капитала, но этот план пока не может быть реализован из-за неясных правовых коридоров. Тем временем глобальная гонка цифровых технологий набирает обороты.

«Мы ожидаем, что власти вскоре выпустят правила идентификации и оценки цифровых активов. Только тогда у предприятий появится возможность получить доступ к банковскому капиталу для инвестирования в производство и бизнес в краткосрочной, среднесрочной и долгосрочной перспективе. Если это узкое место будет устранено, капитал из банков будет сильнее поступать в сектор малого и среднего бизнеса», — предположил г-н Хунг.

По мнению экспертов, законопроект «О цифровой технологической отрасли» изначально разрабатывает концепцию цифровых активов и права собственности на эти активы — важный шаг, который открывает путь к обеспеченным сделкам в будущем. ТС. Ле Тхи Джанг ( Ханойский юридический университет) прокомментировала: «Это предпосылка для постепенного совершенствования правовой базы, помогающая цифровым активам стать эффективным инструментом мобилизации капитала».

Эксперты говорят, что Вьетнаму следует изучить и разработать отдельный закон или указ о цифровых активах, который четко определит обязанности сторон, таких как эмитенты, биржи и инвесторы, а также ужесточит требования к лицензированию и механизмы мониторинга для предотвращения отмывания денег и финансирования терроризма. Биржи цифровых активов также должны быть зарегистрированы и регулироваться властями.

В качестве краткосрочного решения можно рассмотреть возможность создания механизма «песочницы», позволяющего некоторым банкам или финансовым учреждениям осуществлять пилотное кредитование с использованием цифровых активов в течение 3–5 лет.

Таким образом, можно оценивать и корректировать соответствующую политику, обеспечивая баланс между технологическими инновациями и контролем рисков. На пилотном этапе следует отдать приоритет высоколиквидным цифровым активам и рассмотреть возможность создания специального агентства по надзору за рынком цифровых активов для обеспечения соблюдения правил в области капитала, управления рисками и борьбы с отмыванием денег.

Юрист Труонг Тхань Дук, директор юридической фирмы ANVI, заявил, что теоретически активы могут быть заложены, если они соответствуют двум условиям: право собственности и отсутствие запрета на торговлю. Криптовалюты соответствуют этим двум условиям, поэтому они вполне могут стать залогом. Однако на самом деле ни один банк не принимает этот тип активов, поскольку риск слишком велик, и он все еще выходит за рамки правовых рамок, установленных Государственным банком.

«Принятие залога — это минимизация рисков. Но если сам актив содержит много рисков, осторожность банка понятна», — высказал свое мнение г-н Дюк.

Поскольку действующая правовая база неполна, а уровень риска слишком высок, банки все еще колеблются и не готовы к внедрению новых правил.

Пилотирование возможно, но подходит только для инвестиционных фондов.

Г-н Джакомо Мерелло, председатель Совета по развитию бизнеса в сфере цифровых активов Антигуа и Барбуды и специальный экономический посланник премьер-министра Антигуа и Барбуды в Сингапуре, сообщил, что в настоящее время ряд стран мира разрешили использовать цифровые активы, включая криптовалюты, в качестве залога в банках.

Например, Сингапур признал стейблкоины законным активом. В Швейцарии банкам также разрешено выдавать кредиты, обеспеченные криптовалютами, однако эта форма в основном применяется к инвестиционным фондам и крупным предприятиям и не пользуется популярностью у мелких частных лиц.

По словам г-на Мерелло, в настоящее время прием криптовалют в качестве залога реализован лишь в нескольких цифровых банках — в основном это небольшие или средние банки — и только для клиентов с высоким финансовым потенциалом. Между тем, крупные традиционные коммерческие банки сохраняют осторожность и не стремятся включать цифровые активы в свой портфель залогового обеспечения. Только во Вьетнаме возможности банков участвовать в этой сфере по-прежнему весьма ограничены.

Недавно, отвечая акционерам о возможности участия в создании площадки для торговли цифровыми активами, проект которой изучается Министерством финансов, руководство BIDV Bank подтвердило, что как отечественный коммерческий банк BIDV готов координировать работу с управляющими органами для ее реализации.

Однако BIDV не будет создавать отдельную компанию для управления этой биржей из-за больших требований к капиталу, сложных технологий и множества сопутствующих факторов. Вместо этого банки будут участвовать на рынке в качестве поставщиков платежных и других вспомогательных услуг. Строительство и эксплуатация торговой площадки, по мнению руководителей BIDV, больше подойдут частному сектору.

Осторожность банковской системы в отношении цифровых активов, особенно криптовалют, понятна в контексте волатильности этого рынка и отсутствия четких правовых коридоров.

Однако, по мнению экспертов, в связи с быстрым ростом цифровых активов Вьетнаму все еще необходимо в ближайшее время завершить формирование правовой базы для эффективного управления этой сферой. В зависимости от готовности к риску каждый банк может выбрать подходящий уровень участия.

Юрист Ву Ван Тинь, директор юридической фирмы Salus Law Firm LLC, предложил добавить определение «цифровых активов» в Гражданский кодекс, а также издать отдельный закон или указ об этом виде активов.

Кроме того, он рекомендовал создать механизм «песочницы», позволяющий ряду банков или финансовых учреждений провести пилотную реализацию ипотечных кредитов с цифровыми активами в течение 3–5 лет, чтобы оценить эффективность и риски, прежде чем расширять реализацию в крупных масштабах.

Источник: https://baodaknong.vn/ngan-hang-loay-hoay-truoc-bai-toan-tai-san-so-va-tien-ma-hoa-251963.html