Faktor-faktor yang tidak diketahui dalam kesepakatan M&A Vietravel Airlines

Masih belum jelas apakah T&T Group , setelah mengambil alih kendali penuh dengan 75% modal carter di Vietravel Airlines, akan mengubah nama maskapai muda ini atau tidak.

Masih belum jelas apakah T&T Group, setelah mengambil alih kendali penuh dengan 75% modal carter di Vietravel Airlines, akan mengubah nama maskapai muda ini atau tidak.

Kesepakatan secepat kilat

Setelah banyak spekulasi, akhir pekan lalu, baik T&T Group Joint Stock Company maupun Vietravel Group Joint Stock Company mengumumkan pengalihan saham di Vietnam Airlines Joint Stock Company (Vietravel Airlines) antara Vietravel Group dan T&T Aviation Transport and Trade Joint Stock Company (T&T Airlines), T&T Super Port and International Logistics Center Company Limited (T&T SuperPort), BVIM Fund Management Joint Stock Company.

Dengan demikian, daftar pemegang saham Vietravel Airlines per 12 Desember 2024 meliputi Vietravel Group; Perusahaan Saham Gabungan Pemasaran Pariwisata dan Transportasi Vietnam - Vietravel; T&T Airlines, T&T SuperPort, BVIM Fund dan 2 pemegang saham perorangan, Bapak Tran Doan The Duy dan Bapak Doan Hai Dang.

Perlu ditambahkan bahwa T&T Airlines, T&T SuperPort dan BVIM Fund semuanya merupakan unit dalam ekosistem T&T Group.

Vietravel Airlines resmi mengoperasikan penerbangan komersial pertamanya pada 25 Januari 2021.

Vietravel Airlines mengoperasikan 2 A321 dan 1 A320 pada beberapa rute domestik reguler dan penerbangan carter internasional.

Meskipun banyak informasi yang menyebutkan bahwa T&T Group telah memegang hingga 75% modal di Vietravel Airlines, dalam pengumuman yang dikeluarkan pada tanggal 12 Desember, unit terkait tidak mengumumkan nilai transfer maupun persentase saham yang dimiliki oleh pemegang saham di Vietravel Airlines setelah melakukan transaksi transfer yang tidak terduga ini.

Namun, berdasarkan peraturan yang berlaku, pergantian pemegang saham atau investor maskapai penerbangan akan memerlukan penerbitan ulang izin usaha transportasi udara. Oleh karena itu, informasi yang tidak diketahui terkait rasio kepemilikan pemegang saham baru T&T Group akan "diuraikan" dalam permohonan penerbitan ulang izin usaha transportasi udara yang diajukan kepada Otoritas Penerbangan Sipil Vietnam oleh Vietravel Airlines.

Sebelumnya, dalam Surat Izin Usaha Angkutan Udara No. 01/2024/GPKDVCHK yang diterbitkan kembali oleh Kementerian Perhubungan pada tanggal 8 November 2024, Vietravel Airlines memiliki modal dasar sebesar VND 1.300 miliar, termasuk 4 pemegang saham yang merupakan badan hukum dalam negeri: Vietravel Group (memegang 85,8% modal dasar); Vietravel Company (memegang 13,7% modal dasar); Bapak Tran Doan The Duy (memegang 0,25%) modal dasar dan Bapak Doan Hai Dang (memegang 0,25% modal dasar).

Perusahaan ini memiliki dua perwakilan hukum (keduanya warga negara Vietnam): Tn. Nguyen Quoc Ky, Ketua Dewan Direksi dan Tn. Dao Duc Vu, Direktur Umum Vietravel Airlines.

Hal ini menunjukkan bahwa kesepakatan merger dan akuisisi (M&A) Vietravel Airlines baru akan dimulai setelah maskapai tersebut menyerahkan Surat Pernyataan Penerbitan Kembali Izin Usaha Angkutan Udara kepada Otoritas Penerbangan Sipil Vietnam pada akhir September 2024. Dalam surat pernyataan ini, Vietravel Airlines tidak menyebutkan keberadaan kelompok pemegang saham T&T Group.

“Meskipun kesepakatan ini dimulai pada akhir September 2024, dalam waktu kurang dari tiga bulan, ini akan menjadi salah satu kesepakatan M&A tercepat di sektor penerbangan,” ujar seorang pakar.

Menyempurnakan ekosistem logistik

Keputusan T&T Group untuk melaksanakan kesepakatan M&A dengan Vietravel Airlines dianggap sebagai tindakan yang tepat bagi Tn. Do Quang Hien, Ketua Eksekutif T&T Group.

Pertama, hal ini membantu T&T Group dengan cepat memiliki maskapai penerbangan, alih-alih melalui prosedur yang rumit dan panjang untuk mengajukan permohonan izin usaha angkutan udara.

Kedua, meskipun menghadapi beberapa kesulitan keuangan, "menghidupkan kembali" Vietravel Airlines masih dianggap jauh lebih menguntungkan daripada berinvestasi di maskapai lain.

Menurut Bapak Do Quang Hien, Vietravel Airlines akan menjadi mata rantai penting dalam rantai infrastruktur - logistik - proyek penerbangan yang telah dan sedang dilaksanakan oleh T&T Group.

Bersama dengan Pelabuhan Quang Ninh, Bandara Quang Tri, "pelabuhan super" logistik Vietnam, SuperPort di Vinh Phuc, Klaster Industri Nam Phuc Tho, Penerbangan - Logistik - Layanan - Perdagangan - Kompleks Perkotaan Bandara di Quang Tri dan sekarang bagian penting - Maskapai Penerbangan Vietravel, Grup T&T berkontribusi dalam mempromosikan pengembangan transportasi multimoda dan menciptakan terobosan baru bagi industri logistik Vietnam.

“Infrastruktur - logistik - ekosistem industri penerbangan yang sinkron dari T&T Group akan menciptakan kekuatan pendorong untuk menarik investor dan perusahaan besar, baik domestik maupun asing, untuk fokus pada produksi dan bisnis,” tegas Bapak Do Quang Hien.

Di sisi lain, memiliki kelompok pemegang saham yang kuat seperti T&T Group yang berpartisipasi dalam Vietravel Airlines akan membantu Vietravel Group mengurangi beban keuangan untuk mempertahankan maskapai tersebut.

Bapak Nguyen Quoc Ky, Ketua Dewan Direksi Vietravel Group, dan Ketua Dewan Direksi Vietravel Airlines, mengatakan bahwa partisipasi tiga pemegang saham strategis, T&T Airlines, T&T SuperPort, dan BVIM Fund, akan membuka peluang baru bagi Vietravel.

Maskapai penerbangan untuk meningkatkan daya saing, memperluas jaringan penerbangan dan meningkatkan kualitas layanan.

Hal ini tidak hanya berkontribusi dalam memenuhi kebutuhan perjalanan penumpang yang semakin meningkat, tetapi juga menegaskan posisi Vietravel Airlines - maskapai penerbangan pariwisata pertama di Vietnam di pasar penerbangan domestik dan internasional.

"Pengalihan saham ini juga merupakan langkah penting dalam mewujudkan rencana investasi dan pengembangan Vietravel Airlines. Dengan dukungan pemegang saham baru, kami yakin akan masa depan Vietravel Airlines yang cerah dan berkelanjutan di masa mendatang," tegas Bapak Nguyen Quoc Ky.

Sumber: https://baodautu.vn/an-so-tai-thuong-vu-ma-vietravel-airlines-d232510.html