Att attrahera utländska direktinvesteringar inom logistiksektorn i Vietnam: Nuvarande situation och några policyrekommendationer

TCCS - Logistik spelar en nyckelroll i leveranskedjan och är en drivkraft för hållbar ekonomisk tillväxt. Mot bakgrund av Vietnams allt djupare integration i den globala ekonomin har det blivit brådskande att attrahera utländska direktinvesteringar (FDI) inom logistiksektorn. Implementeringsprocessen står dock fortfarande inför många hinder som måste undanröjas.

Nuvarande status för attraktion av utländska direktinvesteringar inom logistiksektorn i Vietnam på senare tid

Med ett gynnsamt geografiskt läge, en omsättning på cirka 42–43 miljarder USD/år och en snabb och stabil tillväxttakt på cirka 14–16 %/år, håller den vietnamesiska logistikmarknaden på att bli ett attraktivt land som lockar många utländska investerare. Sedan de första utländska direktinvesteringsprojekten började tas emot 1991 har antalet utländska projekt som investerar i logistiksektorn i Vietnam ökat kraftigt, särskilt sedan 2015. Av dessa lockade perioden 2015–2019 388 projekt, stagnerade under perioden 2020–2021 på grund av effekterna av COVID-19-pandemin och fortsatte att öka kraftigt under 2023 och 2024 med 122 respektive 115 projekt – den högsta siffran i historien om att attrahera utländska direktinvesteringar i Vietnams logistiksektor (figur 1). I slutet av 2024 fanns det totalt 1 238 utländska direktinvesteringsprojekt som investerade i logistiksektorn i Vietnam, vilket lockade 63 515 arbetare. inklusive nästan 30 av världens ledande logistikföretag.

Figur 1: Antal utländska direktinvesteringsprojekt investerade i logistiksektorn i Vietnam över tid. Källa: Författarens illustration baserad på data från finansministeriet , 2025.

Enligt investerarlandet hade Vietnam sammanlagt i slutet av 2024 lockat 55 länder och territorier att investera i logistiksektorn. Av dessa är de 5 länderna med det största antalet investeringsprojekt inom logistiksektorn i Vietnam: Sydkorea och Singapore investerade båda i 221 projekt, vilket tillsammans står för den största andelen på 17,9 %; Hongkong (Kina) med 177 projekt, vilket står för 14,3 %; Japan och Kina investerade båda i 140 projekt och står tillsammans för 11,3 %; Kina har ensamt en stark tillväxt i antalet investeringsprojekt inom logistiksektorn i Vietnam med 37 projekt enbart under 2024 (Figur 2).

Figur 2: Antal utländska direktinvesteringsprojekt som investerar i logistiksektorn i Vietnam per investerarland. Källa: Författarens illustration baserad på data från finansministeriet, 2025.

Av totalt 1 238 projekt som licensierats kumulativt mellan 1991 och 2024 inom logistiksektorn i Vietnam, finns det 562 investeringsprojekt i form av joint ventures (vilket motsvarar 45,4 % av projekten) och 691 investeringsprojekt i form av 100 % utländskt kapital (vilket motsvarar 55,8 % av projekten). Ett fåtal projekt (endast 1,2 %) av investerarna väljer formen av affärssamarbetsavtal och alla är projekt som licensierats från 2010 eller tidigare.

Sett till ort har Ho Chi Minh-staden attraherat flest utländska direktinvesteringsprojekt inom logistiksektorn med 667 av totalt 1 238 projekt (motsvarande 53,9 %) investerade i Vietnam kumulativt från 1991 till slutet av 2024 (Figur 3). Näst på listan är Hanoi med 210 projekt (vilket motsvarar 17 %); Hai Phong med 75 projekt (vilket motsvarar 6,1 %); Binh Duong med 51 projekt (vilket motsvarar 4,1 %);…

Figur 3: Antal utländska direktinvesteringsprojekt investerade i Vietnams logistiksektor per ort. Källa: Författarens illustration baserad på data från finansministeriet, 2025.

När det gäller investeringsperioden är det största antalet projekt som investerar i logistiksektorn 50 år, med 497 projekt (motsvarande 40,1 %), vilket visar att utländska direktinvesterare har en långsiktig affärsstrategi för logistiktjänster i Vietnam (Figur 4). Antalet projekt från 30 år till under 50 år står för 15,8 % (motsvarande 196 projekt). Följande är 10- och 20-åriga projekt med 200 respektive 209 projekt (motsvarande 16,2 % respektive 16,9 %).

Figur 4: Antal utländska direktinvesteringsprojekt investerade i logistiksektorn i Vietnam efter antal investeringsår. Källa: Författarens illustration baserad på data från finansministeriet, 2025.

Sett till kapitalskala är de flesta utländska direktinvesteringsprojekt som investerar i logistiksektorn små och medelstora, med ett genomsnittligt kapital på mindre än 50 miljoner USD, vilket motsvarar 96,7 % av det totala antalet projekt som investerar i logistiksektorn i Vietnam i slutet av 2024. De återstående 3,3 % är stora projekt med ett investeringskapital på 50 miljoner USD eller mer, inklusive 21 projekt med ett investeringskapital på över 100 miljoner USD (figur 5).

Figur 5: Antal utländska direktinvesteringsprojekt investerade i logistiksektorn i Vietnam per kapitalskala. Källa: Författarens illustration baserad på data från finansministeriet, 2025.

Även om Vietnam har uppnått positiva resultat när det gäller att attrahera utländska direktinvesteringar till logistiksektorn, står denna process fortfarande inför många hinder och utmaningar som måste undanröjas.

En är policygruppen för juridik och administrativa förfaranden.

Enligt vietnamesisk lag är logistik en "villkorad affärssektor", vilket innebär att utländska direktinvesteringar inom logistiksektorn måste uppfylla vissa begränsningar. Till exempel, enligt klausul 3, artikel 4 i dekret nr 163/2017/ND-CP, får kapitaltillskottsgraden för utländska investerare inom logistiksektorn inte överstiga 49 % för företag som driver flottor som för vietnamesisk flagg, inlandssjöfartstjänster och godstransporter på järnväg; inte överstiga 50 % för containerlastnings- och lossningstjänster som tillhör sjötransportstödtjänster; inte överstiga 51 % för vägtransporttjänster. Dessutom måste regler för etablering av nya företag också uppfylla villkor för ägande och tjänster. Därför kommer klassificeringen av logistiktjänster i 17 separata typer som i dekret nr 163/2017/ND-CP för närvarande att förlänga pappersarbetet för utländska investerare som strävar efter att bli en heltäckande leverantör av leveranskedjor och integrerade logistiklösningar.

För det andra, den finanspolitiska gruppen.

2024 anses vara en viktig milstolpe inom internationell skattestyrning när fler än 140 länder börjar implementera det globala minimiskatteåtagandet, vilket kräver att stora företag (som tillhör globala koncerner med en intäkt på över 750 miljoner euro) betalar minst 15 % bolagsskatt oavsett vilket land de är verksamma i. Innan den globala minimiskatten nämndes hade Vietnam byggt upp ett mångsidigt skatteincitamentssystem för att locka till sig utländska direktinvesteringar, särskilt bolagsskatt, såsom: 1- Förmånlig skattesats på 10 % i upp till 15 år (eller 20 % i 10 år) för projekt inom uppmuntrade sektorer; 2- Skattebefrielse i upp till 4 år, 50 % reduktion under de kommande 5–9 åren; 3- Tillåtelse av förlustöverföring till följande år i upp till 5 år; 4- Skattebefrielse för vinster som överförs utomlands; 5- Återbetalning av bolagsskatt på återinvesterade vinster; 6- Tillämpa accelererad avskrivning av anläggningstillgångar; tillsammans med många andra skatteincitament, såsom reduktion av markarrende, skattelättnader... Tack vare dessa incitament är den faktiska företagsskatten som många utländska direktinvesteringar måste betala mycket lägre än den vanliga skattesatsen på 20 %. Därför anses företagsskatteincitament vara ett mycket viktigt verktyg för att hjälpa Vietnam att skapa en konkurrensfördel för att attrahera utländska direktinvesteringar under de senaste decennierna. Tillämpningen av en global minimiskatt på 15 % kommer dock att skapa en exempellös utmaning för Vietnams attraktion av utländska direktinvesteringar. Om Vietnam inte tillämpar en global minimiskatt kommer de länder där moderbolaget har sitt huvudkontor att ha rätt att uppbära denna skatteskillnad, vilket leder till budgetförluster för Vietnam och minskar effektiviteten av den nuvarande incitamentspolitiken. Därför kommer Vietnams konkurrensfördel baserad på skatteincitament för att attrahera utländska direktinvesteringar att minskas avsevärt. Utmaningen är hur man ska fortsätta att attrahera viktiga projekt inom strategiska branscher, inklusive logistik, när skattefördelarna minskar.

Politbyråmedlemmen och premiärminister Pham Minh Chinh tog emot Richard W. Smith, ordförande och VD för FedEx Express Corporation (USA) - världens ledande internationella frakt- och logistikföretag, som främjar logistikinvesteringar i Vietnam. Foto : baochinhphu.vn

För det tredje, markpolitiska gruppen.

Baserat på arvet och utvecklingen av tidigare bestämmelser, från 2013 års marklag till idag, har 2024 års marklag (gäller från och med den 1 augusti 2024) i en mer öppen riktning reglerat formerna för marktillgång för utländska direktinvesteringar. I synnerhet, utöver formen av marktillgång från staten genom marktilldelning eller markarrende, kan utländska direktinvesteringar få tillgång till mark från marknaden genom att ta emot investeringskapitalöverföring i form av markanvändningsrättighetsvärde; ta emot kapitalbidrag i form av markanvändningsrättigheter; leasa mark, vidareuthyra mark i industriparker, industrikluster, exportbearbetningszoner, högteknologiska zoner, ekonomiska zoner. Dessa bestämmelser har i grunden etablerat jämlikhet i marktillgångsrättigheter för utländska direktinvesteringar med inhemska företag, vilket bidrar till att skapa gynnsamma förutsättningar för utländska direktinvesteringar att använda mark stabilt och långsiktigt för att genomföra investeringsprojekt. 2024 års marklag har dock fortfarande inga specifika bestämmelser om planering av markfonder för logistikinfrastruktur, så både inhemska företag och utländska direktinvesteringar har svårt att få tillgång till markfonder som har planerats lokalt för logistikinfrastruktur.

För det fjärde, arbetsmarknadspolitik.

Arbetare i utländska direktinvesteringsföretag är generellt skyddade och åtnjuter förmåner enligt bestämmelserna i vietnamesisk lag, inklusive arbetslagen från 2019, relaterade vägledande dokument och internationella avtal som Vietnam är medlem i. De viktigaste förmånerna som utländska direktinvesteringsföretag behöver säkerställa för arbetare i Vietnam inkluderar särskilt: rätten att teckna arbetsavtal; löner (måste vara minst lika med den regionala minimilönen) och bonussystem (utländska direktinvesteringsföretag har ofta mer attraktiva bonussystem för att attrahera högkvalitativa mänskliga resurser); övertidssystem (övertidslöner är minst 150 % av normal timlön) och ledighet enligt föreskrifter; socialförsäkring, sjukförsäkring, arbetslöshetsförsäkring; rätten att gå med i fackföreningar och strejka; uppsägning av arbetsavtal och avgångsregler (utländska direktinvesteringsföretag måste lämna 30 dagars uppsägningstid för tidsbegränsade kontrakt och 45 dagar för tillsvidareanställningar). Samtidigt föreskriver den vietnamesiska regeringens lag om socialförsäkring från 2024 att utländska anställda som arbetar i Vietnam omfattas av obligatorisk socialförsäkring när de tecknar ett tidsbegränsat anställningsavtal med en löptid på 12 månader eller mer. Således säkerställer arbetsmarknadspolitiken vid utländska direktinvesteringsföretag i allmänhet de vietnamesiska anställdas rättigheter samt rättvisa mellan vietnamesiska och utländska anställda genom strikta och tydliga lagregler. Problemet ligger dock i organisationen av tillsyn och hantering av överträdelser av behöriga förvaltningsorgan för utländska direktinvesteringsföretag i processen att genomföra arbetsmarknadspolitiken i enlighet med lagens bestämmelser, såsom: förlängning av utbildningstid och arbetstider per dag; bristande säkerställande av arbetsordning, lön, bonus och välfärdssystem, socialförsäkring; brist på roll för sociala organisationer vid företag för att skydda de anställdas legitima rättigheter, särskilt fackföreningar.

Fem är investeringsfrämjande policy.

Under senare år har partiet och staten alltid uppmärksammat och riktat investeringsfrämjande insatser för att locka utländska direktinvesteringar till Vietnam inom alla strategiska sektorer och yrken, inklusive logistik. Varje år organiserar utrikesministeriet cirka 250–350 delegationer av centrala och lokala vietnamesiska ledare för att arbeta utomlands, varav cirka 75–80 % av delegationerna har som syfte att främja och attrahera utländska direktinvesteringar. Samtidigt organiserar nätverket av vietnamesiska representationsorgan utomlands med 94 ambassader och konsulat också många möten, marknadsförings- och reklamaktiviteter för att locka investeringar från företag i värdlandet. Inte bara det, att vara värd för stora nationella och internationella logistikevenemang i Vietnam under senare år har också fokuserat på att locka investerare till logistiksektorn i Vietnam, såsom: Den första internationella logistikmässan, som hölls 2023, lockade efter två år mer än 300 företag från 20 länder och territorier att delta; omstart av World Logistics Passport-programmet; värdskap för FIATA Asia-Pacific Annual Conference och AFFA Mid-Year Meeting; officiellt värd för FIATA World Congress 2025 i Hanoi i oktober 2025, med löftet att samla 1 500 delegater från 150 länder och territorier... Alla dessa marknadsföringsaktiviteter har banat väg för det vietnamesiska logistikekosystemet att delta i det globala logistikekosystemet; och därigenom ökat utländska direktinvesteringars attraktionskraft inom logistiksektorn i Vietnam. Det är dock lätt att se att de flesta av dessa investeringsfrämjande aktiviteter endast fokuserar på att främja bilden och de befintliga fördelarna med Vietnams logistikindustri utan att fokusera på kvaliteten och effektiviteten i investeringsfrämjandet, vilket har lett till att vissa utländska investerare, efter undersökningar, har övergått till att investera i andra länder. Andelen utländska investeringsprojekt inom logistiksektorn som använder högteknologi och grön teknik är fortfarande låg; europeiska och amerikanska investerare är inte många och investeringsskalan är inte stor.

Margrethe Maersk - världens största containerfartyg lossar containrar i Cai Mep - Thi Vai hamn, Ba Ria - Vung Tau-provinsen. Foto: danviet.vn

Några policyrekommendationer

Med inriktningen att utveckla logistiktjänster med högt mervärde, som stöder utvecklingen av produktion, export, import och handel, har utkastet till strategi för utveckling av logistiktjänster fram till 2035, med en vision fram till 2045, satt ett mål på en tillväxttakt på 8–12 % inom logistiksektorn fram till 2035; logistikkostnader motsvarande 12–15 % av BNP; en outsourcinggrad av logistik som når 70–80 %; ett logistikkapacitetsindex (LPI) på lägre än 40; 80 % av logistikföretagen som transformeras digitalt och 70 % av arbetarna vid logistikföretagen får specialiserad utbildning. För att uppnå dessa mål är det nödvändigt att logistikföretag inom alla ekonomiska sektorer, inklusive utländska direktinvesteringar, samarbetar. Därför måste följande beaktas vid utformningen av strategier för att locka utländska direktinvesteringar till logistiksektorn i Vietnam:

I princip är det nödvändigt att först och främst noggrant studera och granska nuvarande internationella och regionala åtaganden samt nationell logistiklagstiftning för att fullända ett system av policyer och lagar som är synkrona, konsekventa, transparenta, enkla, och som undviker överlappningar, inkonsekvenser och svårigheter för utländska investerare. Samtidigt måste policyerna fokusera på att attrahera utländska direktinvesteringar både kvantitativt och kvalitativt, både i bredd och på djup, med betoning på djup; säkerställa hållbar utveckling, uppmuntra innovation, kreativitet och nära kopplingar mellan utländska direktinvesteringsföretag och inhemska logistikföretag, stärka Vietnams position i det globala logistiknätverket och öka den kreativa kapaciteten hos vietnamesiska logistikpersonal. Dessutom måste policyerna tillämpas stabilt på medellång och lång sikt, vilket begränsar frekventa förändringar i incitamentspolicyer som påverkar affärsresultat såväl som utländska investerares investeringsstrategier.

Beträffande policygruppen för lagar och administrativa förfaranden bör Vietnam, enligt rekommendationen från Organisationen för ekonomiskt samarbete och utveckling (OECD), ta bort logistik från listan över villkorade affärssektorer genom att tillämpa bestämmelser i vietnamesisk lag, vilket gör det möjligt för regeringen att överväga verksamheter som kvalificerar som villkorade affärssektorer, baserat på socioekonomiska överväganden. Dessutom är det nödvändigt att stärka reformen av administrativa förfaranden för att minimera kostnaderna för företag; lyssna på feedback, lösa problem snabbt och flexibelt anpassa policyer för att behålla stora logistikföretag. I synnerhet är det nödvändigt att uppmärksamma att utfärda tydligare regler för integrerade logistiktjänster och heltäckande leveranskedjelösningar, för att undvika situationer där utländska direktinvesteringar måste genomföra många komplicerade pappersarbete när de investerar i utökade tjänster. Främja tillämpningen av informationsteknik för att säkerställa publicitet och transparens, vilket minskar tiden det tar att lösa problem för utländska direktinvesteringar under deras verksamhet.

Beträffande gruppen av finanspolicyer är det nödvändigt att se över all finanspolicy, särskilt den skattepolicy för att attrahera utländska direktinvesteringar som för närvarande tillämpas, för att göra lämpliga justeringar, ändringar och tillägg, i syfte att bygga ett bra skattesystem med låga efterlevnadskostnader. Det är nödvändigt att utfärda rimliga ekonomiska incitament för att attrahera stora logistikföretag i världen samtidigt som man säkerställer strikt efterlevnad av Vietnams principer och åtaganden gentemot internationella organisationer, såsom Världshandelsorganisationen (WTO), Internationella valutafonden (IMF)...; att säkerställa rättvisa och ingen diskriminering av utländska direktinvesteringsföretag. Särskilt när det gäller den rättsliga ramen för global minimiskatt är det nödvändigt att utfärda tydliga riktlinjer för den ytterligare skattesatsen på 15 % för att säkerställa transparens och hjälpa utländska direktinvesteringsföretag att enkelt följa reglerna; samtidigt omvandla investeringsincitament från skattemässigt till skattefritt stöd genom undantag och minskning av fastighetsskatt, stöd till forsknings- och utvecklingskostnader (FoU) och subventioner för personalutbildning; att främja effektiviteten hos den globala minimiskattefonden för investeringsstöd för att stödja logistikföretag som investerar i högteknologi och innovation för att bibehålla konkurrensfördelar.

När det gäller gruppen för markpolitik är det nödvändigt att se över och förbättra politiken för markincitament för att säkerställa överensstämmelse mellan marklagstiftning, investeringslagstiftning och annan statlig politik. Tydligt definiera kriterier för att avgöra vilka utländska direktinvesteringsföretag som är berättigade till markincitament. Incitamenten måste vara betydande och bör endast tillämpas för investeringsprojekt i utvecklingsprojekt för logistikinfrastruktur, projekt för att minska logistikens påverkan på miljön och logistikutvecklingsprojekt i ekonomiskt och socialt missgynnade områden. Dessutom är det nödvändigt att studera och införliva konceptet med logistikfastighetsmarknaden i det vietnamesiska rättssystemet tillsammans med industrifastigheter och kommersiella fastigheter, för att därigenom öka förmågan att attrahera utländska investeringar inom logistiksektorn.

När det gäller arbetsmarknadspolitiska gruppen är den viktiga frågan nu att säkerställa övervakning och hantering av överträdelser av behöriga myndigheter gentemot utländska direktinvesteringsföretag i genomförandet av arbetsmarknadspolitik, särskilt brott mot arbetstider, löner, bristande arbetssäkerhet, förseningar i socialförsäkringsutbetalningar, konflikter med fackföreningar etc. Samtidigt bör yrkesutbildningspolitiken stärkas i riktning mot avancerade och moderna ledningsmetoder i världen. Bygg en synkron samordningsmekanism mellan utbildningsinstitutioner, sociala organisationer och utländska direktinvesteringsföretag som är verksamma inom logistiksektorn så att eleverna kan få tillgång till världens ledande teknik och ledningslösningar. I synnerhet är det nödvändigt att ha rimliga incitamentsmekanismer och -policyer som skapar en gynnsam miljö och förutsättningar för att locka utländska lärare och forskare att delta i processen för personalutbildning och vetenskaplig och teknisk forskning inom logistiksektorn.

Gruppen för investeringsfrämjande behöver utfärda policyer och listor över prioriterade projekt för att attrahera investeringar inom logistiksektorn, logistikprojekt som använder högteknologi, grön och hållbar teknik, logistikprojekt med hög automatiseringsnivå; stärka investeringsfrämjandet för marknaderna i USA och Europeiska unionen (EU) för att utvecklas i linje med potentialen. Samtidigt behöver man undersöka och förnya metoder, förbättra kvaliteten och effektiviteten i investeringsfrämjandet, säkerställa konsekvens och synkronisering i ledning och administration; fokusera på en kontaktpunkt för att tillhandahålla information, vägledning, stöd och bistå företag som driver utländska direktinvesteringar.

Källa: https://tapchicongsan.org.vn/web/guest/kinh-te/-/2018/1089502/thu-hut-dau-tu-truc-tiep-nuoc-ngoai-vao-linh-vuc-logistics-tai-viet-nam--thuc-trang-va-mot-so-khuyen-nghi-chinh-sach.aspx