Ринок дуже диференційований, причому промислові фарби лідирують у період 2025-2026 років.

В'єтнамська лакофарбова промисловість відновлюється після пандемії Covid-19, але з чіткою диференціацією. Прогнози на 2025-2026 роки показують, що промислові фарби лідируватимуть, морські фарби та захисні покриття прискорять зростання, а декоративні фарби відновляться.

В'єтнамська лакофарбова промисловість відновлюється, але нерівномірно.

Аналізуючи ситуацію у лакофарбовій промисловості з часу пандемії Covid-19, пан Вуонг Бак Дау, віце-голова В'єтнамської асоціації фарб та чорнил (VPIA), заявив, що у 2024 році декоративні фарби продовжували відігравати провідну роль, складаючи 51,5% від загального обсягу виробництва галузі. Дерев'яні фарби становили 18,6%, морські та захисні фарби – 6,4%, фарби загального призначення – 6%, рулонні та покрівельні фарби – 6,5%, а інші види фарб – приблизно 6%.

Прогнозується, що сегмент багатоцільових промислових покриттів продовжуватиме залишатися найшвидше зростаючим сегментом у 2025-2026 роках. (Ілюстративне зображення)

Загальний обсяг виробництва в галузі оцінюється майже в 500 мільйонів літрів, що на 8,34% більше, ніж у 2023 році, і цей темп зростання вважається позитивним, враховуючи поточну невизначеність у світовій економіці .

Серед них порошкове фарбування було сегментом з найбільш вражаючим зростанням у 2024 році. Завдяки широкому спектру застосування, від промислового та побутового до дизайну інтер'єрів, порошкове фарбування пережило потужний проривний рік, частково завдяки відновленню світової економіки після пандемії, а частково завдяки хвилі перенесення виробництва з Китаю до В'єтнаму.

Слідуючи цій тенденції, ринок покриття рулонів також продемонстрував видатне зростання, головним чином завдяки сильному внутрішньому попиту. 2024 рік став ознаменований бумом у сфері промислових парків, при цьому площі розширення та інвестиційний капітал досягли безпрецедентного рівня, що призвело до великого попиту на матеріали та покриття рулонів.

У секторі морських та захисних покриттів ландшафт зростання зазнає значних змін. Світова морська галузь реструктуризується через надмірну концентрацію в Китаї та Південній Кореї, що спонукає скандинавські країни переглянути свої ланцюги поставок, щоб зменшити залежність. В'єтнам стає потенційним напрямком, але його поточні потужності все ще недостатні для того, щоб врахувати цей масштабний зсув.

Тим не менш, сегмент морських фарб та захисних покриттів продемонстрував ознаки відродження після вирішення фінансових труднощів деяких великих суднобудівних корпорацій. Це також загальна тенденція в Японії, яка знову прискорює інвестиції, щоб допомогти збалансувати світовий ланцюг поставок у суднобудуванні.

Ринок є дуже диференційованим, і внутрішні фактори визначатимуть траєкторію зростання у 2025-2026 роках.

Питання полягає в наступному: які можливості та виклики стоять перед в'єтнамською лакофарбовою промисловістю сьогодні? За словами пана Вуонг Бак Дау, у попередні роки визначити тенденції було легше, оскільки ринок фарб дотримувався відносно стабільних правил і ритмів. Однак сьогодні ці правила майже не помітні. Тому асоціація змушена підходити до питання по-іншому, аналізуючи фактори, що стимулюють і перешкоджають зростанню.

«Завдяки нашим спостереженням ми виявили, що сегменти фарб, що базуються на притаманних сильних сторонах в'єтнамської економіки, тобто залежать від внутрішнього попиту, розвитку вітчизняної промисловості та інвестицій, як правило, мають більш стабільне та стійке зростання».

І навпаки, сегменти, які надмірно залежать від зовнішніх факторів, таких як глобальні коливання, зміни тарифів та реструктуризація ланцюгів поставок, є дуже вразливими. Лише одна зміна на світовому ринку може дуже швидко зупинити зростання», – поділився пан Ван Бейдоу.

Щоб краще прояснити різницю між «внутрішньою силою» та «залежністю», пан Дау навів приклад порошкового фарбування. По суті, можна вважати, що частина виробництва порошкових фарб вітчизняними підприємствами походить від внутрішньої сили в'єтнамської економіки. Однак дуже велика частина надходить від китайських підприємств, які переїжджають до В'єтнаму; це сектор, який залежить від зовнішніх факторів.

Дані свідчать про те, що минулого року ринок порошкового фарбування зріс на 21-25%, але насправді група підприємств, чий капітал або джерела постачання перемістилися з Китаю, зросла ще сильніше, можливо, досягнувши близько 50% у 2024 році. «У 2025-2026 роках цей сегмент різко скоротиться. Зі зростання на 50% він може зрости лише на 5-6%. Це відображає високу чутливість галузі до глобальних коливань», – прогнозує пан Дау.

Іншим прикладом є нанесення покриття на рулони. Цей сегмент стабільно зростає протягом багатьох років. Наразі нанесення покриття на рулони все ще відіграє важливу роль. Цікаво, що на цей сегмент впливає як світовий ринок, так і виграє від сильного розвитку В'єтнаму, особливо буму промислових зон та розширення внутрішнього виробництва.

Тим часом сегменти фарб, пов'язані з внутрішнім попитом, такі як багатоцільові промислові фарби, продемонстрували швидше та стабільніше відновлення. Ця група також зазнала найменшого спаду під час пандемії та відновилася найшвидше після неї завдяки тому, що В'єтнам зберіг темпи промислового розвитку та інвестиції в інфраструктуру.

І навпаки, ціни на фарби для дерева, колись ключовий сегмент, різко знизилися після спаду в галузі експорту деревини. Декоративні фарби ще не вийшли зі свого тривалого спаду, попри ознаки покращення у 2024 році.

На основі аналізу груп зростання відповідно до їхніх «внутрішніх сильних сторін» та «залежності», В'єтнамська асоціація виробників фарб та чорнил представила прогноз на період 2025-2026 років. Відповідно, прогнозується, що багатоцільові промислові фарби залишатимуться найсильнішим сегментом зростання в'єтнамської лакофарбової промисловості. Це зростання зумовлене державними інвестиціями, розширенням виробництва та попитом з боку допоміжних галузей промисловості. Цей сегмент є найстабільнішим, оскільки він безпосередньо залежить від розвитку внутрішньої економіки.

Відродження вітчизняної суднобудівної промисловості в поєднанні з політикою перебалансування глобального ланцюга поставок сприятиме значному зростанню сегмента морських фарб та захисних покриттів. Хоча В'єтнам, можливо, ще не має можливості впоратися з масштабними змінами, він все одно виграє від відновлення попиту в суднобудівній промисловості.

У сегменті декоративних фарб після періоду спаду цей сегмент поступово відновлюється. Прогнозується, що у 2024 році він зросте приблизно на 5%. У 2025 році прогнозується збільшення на 9-10% та продовження позитивної динаміки у 2026 році завдяки потеплінню на ринку нерухомості та зростанню попиту на житлове будівництво.

Хоча рулонні покриття значно виграли від промислового буму, цей сегмент стикається з труднощами через запровадження США антидемпінгових мит на сталь, що практично закриває експортні можливості. Український ринок, який колись був непрямим шлюзом для експорту, також скоротився через фінансову кризу. Це буде дуже волатильний та непередбачуваний сегмент.

Порошкове покриття було сегментом, що найшвидше розвивався у 2024 році, але також вважається найбільш вразливим до значного уповільнення в найближчий період через його сильну залежність від переміщення підприємств з Китаю та коливань ланцюга поставок.

Галузеві експерти також зазначають, що в'єтнамський ринок фарб явно сегментується. Сегменти, засновані на внутрішніх сильних сторонах, особливо багатоцільові промислові фарби, морські фарби - захисні фарби та декоративні фарби, залишатимуться основними протягом наступних 2-3 років. І навпаки, сегменти, залежні від глобальних факторів, буде важко передбачити, вони зазнають швидкого зростання, але також несуть значні ризики.

Пан Вуонг Бак Дау, заступник голови VPIA, наголосив: Галузі, що базуються на внутрішніх сильних сторонах В'єтнаму, стануть основою сталого зростання всієї лакофарбової промисловості та чорнил. Ця група має потенціал для підтримки довгострокових темпів зростання, є менш волатильною та має стратегічне значення для формування ринку у 2025-2026 роках.

Джерело: https://congthuong.vn/thi-truong-phan-hoa-manh-son-cong-nghiep-dan-dat-giai-doan-2025-2026-434465.html