Die Gewinne im Bankensektor werden weiterhin stark bleiben

Das Kreditwachstum muss sich noch beschleunigen. Foto: Hai Nguyen

Während der jüngsten Aktionärsversammlungssaison setzten sich viele Banken für dieses Jahr ein Gewinnwachstumsziel von rund 10 % und zeigten sich angesichts niedriger Zinsen und einer allmählichen Verbesserung der Kreditvergabe zuversichtlich hinsichtlich ihrer Pläne für 2024.

Man kann erkennen, dass die Gewinnziele, die sich die Banken für dieses Jahr gesetzt haben, im Vergleich zum Vorjahresniveau nicht allzu plötzlich erreicht wurden. Allerdings herrscht auch großer Druck, da das Kreditwachstum noch immer langsam ist und dieses Jahr höchstwahrscheinlich nur 10-11 % erreichen wird und die Nettozinsmarge (NIM) nicht viel gestiegen ist, weil die Banken die Kreditzinsen senken müssen, um die Kreditnachfrage anzukurbeln.

Unterdessen haben sich die zinsunabhängigen Erträge, insbesondere aus dem Versicherungsgeschäft der Banken, nicht verbessert. Obwohl Rundschreiben 02 verlängert wurde, werden die uneinbringlichen Forderungen nach Ablauf der Frist zunehmen, sodass die Rückstellung höher ausfallen wird.

Finanzexperten zufolge wird die Erholung dank der Lockerung der weltweiten Geldpolitik bis zum Jahresende deutlicher ausfallen. Niedrigere Zinssätze, ein stärkeres Import-Export-Wachstum und eine verbesserte Verbrauchernachfrage tragen zu positiveren Wachstumsaussichten als im Jahr 2023 bei.

Im kürzlich veröffentlichten Branchenausblicksbericht für den Bankensektor, in dem der Schwerpunkt auf Krediten liegt, wird laut FiinGroup erwartet, dass sich das Kreditwachstum in den letzten sechs Monaten des Jahres 2024 aufgrund der gestiegenen Kreditnachfrage aus den Sektoren Exportproduktion und inländischer Konsum verbessern wird.

Die Verschlechterung der Aktiva-Qualität im gesamten System setzt sich jedoch bis 2024 fort und gibt der Bankenbranche Anlass zu ernster Sorge: Die Quote der uneinbringlichen Forderungen ist nach wie vor hoch und hat ihren Höhepunkt noch nicht erreicht. Dies zwingt die Staatsbank dazu, ihre Kreditumstrukturierungspolitik auszuweiten, um ihre Kunden zu unterstützen.

Da sich die Qualität der Vermögenswerte nur langsam erholt, werden die Banken weiterhin einem zunehmenden Druck ausgesetzt sein, der sich negativ auf ihre Rentabilität auswirken könnte.

Es bestehen weiterhin Unsicherheiten, da sich die Geldpolitik in der zweiten Hälfte des Jahres 2024 aufgrund des Inflationsdrucks ändern könnte, was die Finanzierungskosten erhöhen und sich Ende 2024 und 2025 auf die Nettoinlandsprodukte (NIMs) der Banken auswirken könnte.

Schließlich könnten die Nettoerträge aus Dienstleistungsgebühren und Provisionen vor allem aufgrund von Problemen im Versicherungsgeschäft nach Inkrafttreten des neuen Kreditinstitutsgesetzes im Juli 2024 vor Herausforderungen stehen. Dies könnte die Banken dazu zwingen, ihre nicht kreditbezogenen Dienstleistungen umzustrukturieren, um ihre Einnahmen zu steigern.

Unterdessen werden sich die Bankgewinne laut VIS Rating im Jahr 2024 weiter verbessern, da die inländischen Betriebsbedingungen besser sind und die niedrigen Zinssätze die Rückzahlungsfähigkeit der Kreditnehmer unterstützen und die Nettozinsmarge (NIM) verbessern. Finanzierung und Liquidität werden stabil bleiben, da das Einlagenwachstum mit dem Kreditwachstum Schritt hält und die Banken ihre langfristige Finanzierung erhöhen.

In den kommenden Quartalen wird die Kreditnachfrage schrittweise steigen und die Nettokapitalrendite (NIM) wird sich im Vergleich zum Niveau von 2023 verbessern, wodurch die Rendite auf das durchschnittliche Vermögen (ROAA) der Banken schrittweise steigen wird.

Allerdings muss darauf hingewiesen werden, dass der Risikopuffer weiterhin schwach ist, da die Deckungsquote für uneinbringliche Forderungen weiter sinkt. Höhere Gewinne führten zu einem Anstieg der materiellen Eigenkapitalquote der Branche von 8,6 % im Jahr 2023 auf 8,9 % in den ersten drei Monaten des Jahres 2024. Die Deckungsquote für uneinbringliche Forderungen der Bankenbranche sank im gleichen Zeitraum von 92 % auf 86 %.

Bis Ende 2024 werden die Quote der uneinbringlichen Forderungen und die Kreditkosten der Branche im Vergleich zum Vorjahr sinken, da die Zahl der neu entstehenden uneinbringlichen Forderungen zurückgeht und die Banken diese uneinbringlichen Forderungen durch Inkasso oder Abschreibungen begleichen, so die Experten von VIS Rating.

Quelle: https://laodong.vn/kinh-doanh/loi-nhuan-nganh-ngan-hang-van-se-giu-phong-do-1344848.ldo