Beschleunigung des Konsumkreditgeschäfts: Makroökonomische Treiber und Risikomanagementfragen

In den letzten Monaten des Jahres steigen Konsumausgaben und der Bedarf an Einkäufen oft sprunghaft an, was zu einem erhöhten Bedarf an Konsumkrediten führt. Kann der Konsumkredit neben Produktions- und Unternehmenskrediten zum Dreh- und Angelpunkt für das allgemeine Kreditwachstum werden, und wie lassen sich Kreditausfallrisiken kontrollieren, wenn Banken die Kreditvergabe beschleunigen? In einem Interview mit der Banking Times analysierte Dr. Pham Manh Hung, außerordentlicher Professor und stellvertretender Direktor des Instituts für Bankwissenschaftliche Forschung (Banking Academy), die makroökonomischen Dynamiken, warnte vor Risiken und schlug Management- und Transparenzlösungen vor, um sowohl die Binnennachfrage zu fördern als auch die Systemstabilität zu gewährleisten.

Assoc. Prof. Dr. Pham Manh Hung - Stellvertretender Direktor des Instituts für Bankwissenschaftsforschung

Zahlreiche Studien belegen, dass die Konsumausgaben und die Nachfrage nach Konsumgütern im vierten Quartal häufig stark ansteigen, was zu einer erhöhten Nachfrage nach Konsumkrediten führt. Welche makroökonomischen Faktoren treiben Ihrer Meinung nach das Wachstum der Konsumkredite zum Jahresende an?

Privatdozent Dr. Pham Manh Hung: Das starke Wachstum der Konsumkredite im vierten Quartal eines jeden Jahres ist ein zyklisches Wirtschaftsphänomen, das durch das Zusammenwirken makroökonomischer und saisonaler Faktoren bedingt ist. Ich bin außerdem der Ansicht, dass die Haupttriebkraft in der Erholung des Verbrauchervertrauens und der allmählichen Verbesserung des Realeinkommens liegt.

Die Wirtschaft verzeichnet bemerkenswerte positive Entwicklungen, die das Vertrauen der Bevölkerung stärken. Laut dem Statistischen Zentralamt stieg das BIP bis Ende des dritten Quartals 2025 um 7,85 % (mit einem Anstieg in jedem Quartal gegenüber dem vorherigen), und für das Gesamtjahr 2025 wird ein Wachstum von über 8 % erwartet. Dies ist die von der Weltbank prognostizierte höchste Wachstumsrate in Asien. Wenn die Wirtschaft Anzeichen von Stabilität zeigt, fühlen sich die Menschen finanziell sicherer und sind eher bereit, Kredite aufzunehmen, um größere Bedürfnisse zu decken, insbesondere den Kauf wertvoller Güter oder die Renovierung von Häusern.

Darüber hinaus spielt eine unterstützende Geldpolitik eine Schlüsselrolle. Die Zentralbank hat die Zinssätze proaktiv und flexibel gesteuert, die Betriebszinsen auf einem niedrigen Niveau gehalten und die Kreditinstitute kontinuierlich angewiesen, ihre Kosten zu senken, um die Kreditzinsen zu reduzieren und so Unternehmen und Privatpersonen zu unterstützen. Infolgedessen ist das Niveau der Kreditzinsen weiter gesunken. Am 10. Oktober lag der durchschnittliche Kreditzins bei 6,55 % pro Jahr, ein Rückgang um 0,38 % gegenüber Ende des Vorjahres. Diese Senkung der Kapitalkosten hat die Kreditnachfrage direkt angekurbelt.

Schließlich steigern auch saisonale und kulturelle Faktoren die Nachfrage nach Konsumkrediten. Das vierte Quartal eines jeden Jahres ist üblicherweise die umsatzstärkste Zeit, da sich die Menschen auf das chinesische Neujahr vorbereiten, was zu einer hohen Nachfrage nach Reisen, Geschenken und Immobilienkäufen führt. Staatliche Förderprogramme und Konjunkturmaßnahmen verstärken diesen Effekt und animieren die Menschen zu höheren Ausgaben per Kredit.

Angesichts gesunkener Kreditzinsen bei gleichzeitig uneinheitlicher Erholung der Wirtschaftsnachfrage: Kann der Konsumkredit zum Jahresende zum Dreh- und Angelpunkt für das allgemeine Kreditwachstum werden? Und birgt dies zusätzliche Risiken?

Assoc. Prof. Dr. Pham Manh Hung: Angesichts gesunkener Kreditzinsen bei gleichzeitig ungleichmäßiger Kreditnachfrage aus dem Produktions- und Unternehmenssektor kann Konsumkredit ein wichtiger Hebel für das Bankensystem sein, um das jährliche Kreditwachstumsziel zu erreichen. Konsumkredite sind flexibel, kleinvolumig und schnell verfügbar. Sie tragen dazu bei, Kapital durch private Ausgaben direkt in die Wirtschaft zu pumpen und so die Binnennachfrage anzukurbeln. Dies ist ein wirksames kurzfristiges Instrument, um Verzögerungen bei der Kreditvergabe an Produktions- und Unternehmenskunden auszugleichen.

Die zunehmende Vergabe von Konsumkrediten birgt jedoch stets Risiken. Das größte Problem ist das Ausfallrisiko. Obwohl die Zinsen tendenziell sinken, hat sich das Einkommen eines Teils der Arbeitnehmer nach der schwierigen Zeit noch nicht vollständig erholt. Dies beeinträchtigt ihre Fähigkeit zur Schuldentilgung. Wenn Banken im Wettlauf um die Kreditauszahlung zum Jahresende zu leichtfertig Kredite vergeben, steigt die Ausfallquote in diesem Segment. Wird dies nicht ausreichend kontrolliert, kann die übermäßige Verschuldung der Menschen zu persönlicher finanzieller Instabilität führen und Risiken für die Stabilität des gesamten Bankensystems bergen.

Kreditinstitute erhöhen ihre Konsumentenkreditvergabe, um die Kreditziele zum Jahresende zu erreichen. Sehen Sie bei dieser Expansion Herausforderungen im Hinblick auf das Konsumverhalten, die Rückzahlungsfähigkeit oder Auswirkungen auf die Finanzstabilität? Welche Lösungen benötigen Banken und Finanzinstitute?

Privatdozent Dr. Pham Manh Hung: Die Ausweitung von Konsumkrediten steht derzeit vor zwei Herausforderungen: dem realen Risiko der Schuldenrückzahlung und der psychologischen Zurückhaltung vorsichtiger Konsumenten. Obwohl die Kreditkosten gesunken sind, priorisieren viele Menschen aufgrund wirtschaftlicher Bedenken weiterhin die Tilgung alter oder angehäufter Schulden gegenüber der Aufnahme neuer Kredite, wodurch die Kreditnachfrage hinter den Erwartungen zurückbleibt.

Um diese Herausforderungen zu bewältigen, müssen Kreditinstitute technologische und nachhaltige Lösungen implementieren.

Die erste Maßnahme besteht darin, die Qualität der Risikobewertung durch massive Investitionen in Big Data und künstliche Intelligenz (KI) zu verbessern, um das Ausgabeverhalten und die Transaktionshistorie zu analysieren und Kreditwürdigkeitsbewertungen in Echtzeit genauer zu ermitteln. Gleichzeitig soll der Datenaustausch über das Nationale Kreditinformationszentrum (CIC) intensiviert werden, um die Risiken der Kreditvergabe an mehrere Institutionen besser zu steuern.

Zweitens müssen die Banken ihre Produkte optimieren und sich dabei auf Kreditpakete konzentrieren, die den Grundbedürfnissen und der sozialen Sicherheit dienen (z. B. Kreditpakete für sozialen Wohnungsbau, Bildungs- und Gesundheitskredite) und mit deutlich günstigeren Zinssätzen einhergehen, um die Sicherheit der Kapitalströme zu gewährleisten.

Darüber hinaus ist es notwendig, die Qualität des Kundenservice und die Informationstransparenz zu verbessern, um langfristiges Vertrauen aufzubauen, Schwarzkredite und potenzielle Risiken zu minimieren. Schließlich ist die Umsetzung sozialer Verantwortung unerlässlich, indem Kunden in vorübergehenden Schwierigkeiten eine verantwortungsvolle Schuldenrestrukturierung ermöglicht und absolute Transparenz bei Zinssätzen und Gebühren gewährleistet wird, um das Vertrauen der Verbraucher in formale Kredite langfristig zu stärken.

Quelle: https://thoibaonganhang.vn/tin-dung-tieu-dung-tang-toc-dong-luc-tu-vi-mo-va-bai-toan-quan-tri-rui-ro-174788.html