Marché des engrais : les prix intérieurs suivent de près la tendance mondiale à la hausse

L'escalade du conflit israélo-iranien fait grimper les prix de l'urée.

Le Dr Phung Ha, président de l'Association vietnamienne des engrais, a déclaré que, selon les données d'études de marché réalisées par de nombreuses sociétés d'études de marché de renom à travers le monde , le conflit irano-israélien a fortement perturbé l'approvisionnement mondial en urée, une matière première essentielle pour la production d'urée au Moyen-Orient, notamment en provenance d'Iran (qui bénéficie de prix du gaz avantageux). De ce fait, les prix mondiaux de l'urée ont parfois augmenté de 25 à 30 % car l'Iran, l'un des principaux producteurs et exportateurs mondiaux d'urée, a dû fermer ses sept usines d'urée et d'ammoniac en raison de l'escalade du conflit. Parallèlement, l'Égypte, autre pays de la région, a également dû suspendre temporairement la production de toutes ses usines d'urée suite à la coupure des approvisionnements en gaz israéliens. Enfin, cette instabilité a également entraîné une hausse des coûts de transport et d'assurance.

Une étude du cabinet d'études de marché international Argus a révélé que les prix de l'urée ont ouvert la semaine dernière à des niveaux élevés sur la plupart des marchés. En Afrique du Nord, les prix ont fortement augmenté en raison du conflit israélo-iranien. En Algérie, le prix de l'urée granulée a connu une hausse marquée, avec des transactions s'établissant entre 443 et 450 USD/tonne FOB, un prix qui devrait encore grimper suite à l'escalade des hostilités au Moyen-Orient. À noter que Sorfert, en Algérie, a vendu entre 6 000 et 7 000 tonnes d'urée granulée à 500 USD/tonne FOB, soit une augmentation de 25 USD/tonne par rapport à sa transaction précédente, et a également vendu 10 000 tonnes à 475 USD/tonne FOB, dont deux lots livrés en Europe en juillet.

La fermeture des usines d'urée et d'ammoniac en Iran a aggravé la pénurie déjà existante en Égypte. Les approvisionnements limités en provenance d'Égypte et de la mer Noire ont permis à l'Algérie de tirer profit de la hausse des prix. En Égypte, le prix de l'urée granulée à la frontière avec les marchés européens a grimpé jusqu'à 440-455 dollars la tonne (FOB), en raison des prix plus élevés pratiqués par l'Algérie et des perturbations persistantes de la production d'urée dues aux pénuries de gaz.

Au Brésil, la plupart des fournisseurs se sont retirés du marché de l'urée et ont retiré leurs offres. Tout indique que les prix sont volatils et difficiles à prévoir. Actuellement, les prix se situent entre 420 et 450 $/tonne CFR (prix départ vendeur plus frais de transport). Aux États-Unis, les prix de l'urée au port de La Nouvelle-Orléans ont augmenté de 15 $/tonne pour atteindre 415-430 $/tonne FOB, les prix de juin et juillet s'établissant à 425 $/tonne.

Israël a lancé des attaques de drones contre deux installations de traitement de gaz dans le sud de l'Iran le 14 juin, après des frappes aériennes et de missiles menées tôt le matin du 13 juin. Le Moyen-Orient est actuellement le premier exportateur mondial d'urée, l'Iran, avec une capacité de production totale estimée à 9 millions de tonnes par an, représentant environ 25 % des exportations.

En Chine, les indicateurs montrent également une hausse des prix de l'urée, quoique plus lente que les prix internationaux. L'urée opaque atteint 390 à 400 $/tonne FOB et l'urée claire 370 $/tonne FOB, voire plus. Aucune nouvelle transaction à des prix supérieurs n'a été enregistrée, mais certains fournisseurs revoient leurs offres à la hausse.

D'après certains experts, la demande d'urée a continué d'augmenter au cours des six derniers mois de l'année, notamment en Asie et en Amérique latine. Par ailleurs, le prix de vente de l'urée reste tributaire des fluctuations du marché au Moyen-Orient. Il est également influencé par le prix des matières premières, en particulier celui du gaz naturel, les cycles de récolte, la politique chinoise de restriction des exportations d'engrais, les politiques tarifaires européennes, la réglementation environnementale et les mesures de réduction des émissions de gaz à effet de serre.

L'approvisionnement en urée en provenance de Chine dépend toujours du charbon comme matière première ; par conséquent, la hausse du prix du charbon influe sur le coût de production de l'urée. De plus, cet approvisionnement est également tributaire des ajustements réguliers des quotas d'exportation effectués par le gouvernement chinois afin de garantir l'approvisionnement du marché intérieur. Enfin, l'approvisionnement en urée en provenance de Chine pourrait également diminuer en raison du durcissement récent des normes d'émissions en Chine, entraînant la fermeture de certaines usines d'urée anciennes non conformes aux normes environnementales.

Les prix intérieurs suivent de près les prix mondiaux

Selon le Dr Phung Ha, président de l'Association vietnamienne des engrais, depuis le début de l'année, les prix de l'urée au Vietnam ont augmenté car les prix nationaux de l'urée sont indexés sur les prix régionaux, qui eux-mêmes sont indexés sur les prix du Moyen-Orient.

Cependant, en termes d'équilibre entre l'offre et la demande intérieures, avec deux usines appartenant au Groupe national vietnamien de l'énergie (usines d'engrais de Phu My et de Ca Mau) et deux appartenant au Groupe chimique vietnamien (usines d'engrais de Ha Bac et de Ninh Binh) d'une capacité totale de près de 3 millions de tonnes par an, l'offre intérieure d'urée dépasse la demande de consommation. Actuellement, les entreprises nationales exportent vers plusieurs pays, tels que le Cambodge, la Corée du Sud, la Malaisie et l'Australie, afin de maintenir une production efficace, a déclaré M. Phung Ha.

Parallèlement, la société par actions d'analyse et de prévisions de marché vietnamiennes (AgroMonitor) prévoit qu'en juin, la consommation intérieure devrait continuer d'augmenter dans le Sud-Est, les Hauts Plateaux du Centre et le Centre du pays, mais diminuer dans le Sud et le Nord. En juin 2025, la consommation devrait atteindre 170 000 tonnes, soit une hausse de 10 000 tonnes par rapport à mai.

Dans le delta du Mékong, la consommation de riz d'été-automne devrait diminuer en juin, certaines zones ayant déjà commencé les récoltes ou ayant dépassé la période optimale de fertilisation. Dans les régions du Centre-Sud et du Centre-Centre, la période de fertilisation du riz d'été-automne est à son apogée, ce qui entraînera une hausse de la demande en juin. Dans les régions du Nord et du Centre-Nord, la demande d'urée pour le riz sera faible en juin, la majeure partie du riz d'hiver-printemps étant sur le point d'être récoltée. Dans les Hauts Plateaux du Sud-Est et du Centre, les fortes pluies annoncées stimuleront la demande d'engrais pour les cultures industrielles, les arbres fruitiers, la fertilisation post-récolte et les cultures industrielles à cycle court semées lors de la nouvelle campagne agricole. La demande d'engrais augmentera donc progressivement en juin. Concernant le riz, les semis de la campagne d'été-automne ayant déjà été effectués dans le Sud-Est, la demande d'engrais pour les deuxième et troisième cycles de fertilisation sera forte en juin.

Outre la quantité d'urée utilisée directement pour les cultures, la demande d'urée utilisée comme matière première pour la production d'engrais NPK est également élevée, de l'ordre de 70 000 à 75 000 tonnes par mois, car les usines de NPK devraient maintenir une capacité élevée pour répondre à la demande liée à la récolte de riz d'été-automne et à la saison des pluies.

Une étude du marché intérieur montre que le prix de l'urée de Ca Mau à la sortie d'usine fluctue entre 11 700 et 12 600 VND/kg selon la région ; celui de l'urée de Phu My fluctue entre 11 100 et 11 800 VND/kg selon la région ; celui de l'urée de Ninh Binh fluctue entre 11 000 et 11 700 VND/kg selon la région ; et celui de l'urée de Ha Bac fluctue entre 11 000 et 11 500 VND/kg. Pour l'urée importée, le prix du marché varie de 10 900 à 12 000 VND/kg, l'urée granulaire malaisienne ayant le prix le plus élevé (11 900 à 12 000 VND/kg), suivie de l'urée granulaire indonésienne (11 400 à 11 500 VND/kg), de l'urée de Brunei (11 200 à 11 300 VND/kg) et de l'urée chinoise, qui a le prix le plus bas (10 900 à 11 000 VND/kg).

Source : https://baobinhphuoc.com.vn/news/4/174358/thi-truong-phan-bon-gia-ban-trong-nuoc-bam-sat-da-tang-cao-cua-the-gioi