Pasar ini sangat terdiferensiasi, dengan cat industri memimpin pada periode 2025-2026.

Industri cat Vietnam sedang pulih, tetapi tidak merata.

Menganalisis lanskap industri cat sejak pandemi Covid-19, Bapak Vuong Bac Dau - Wakil Ketua Asosiasi Cat dan Tinta Vietnam (VPIA) - menyatakan bahwa pada tahun 2024, cat dekoratif terus memainkan peran utama, menyumbang 51,5% dari total produksi industri. Cat kayu menyumbang 18,6%, cat kelautan dan cat pelindung 6,4%, cat serbaguna 6%, cat gulungan dan atap 6,5%, dan jenis lainnya sekitar 6%.

*Segmen pelapis industri serbaguna diproyeksikan akan terus menjadi segmen dengan pertumbuhan tercepat pada tahun 2025-2026. (Gambar ilustrasi)*

Total produksi industri diperkirakan mencapai hampir 500 juta liter, meningkat 8,34% dibandingkan tahun 2023, tingkat pertumbuhan yang dianggap positif mengingat ketidakpastian yang terus berlanjut dalam perekonomian global.

Di antara semua itu, pelapisan bubuk merupakan segmen pertumbuhan yang paling mengesankan pada tahun 2024. Dengan berbagai macam aplikasinya, mulai dari industri dan rumah tangga hingga desain interior, pelapisan bubuk mengalami tahun terobosan yang kuat, sebagian karena pemulihan ekonomi global setelah pandemi, dan sebagian lagi karena gelombang relokasi manufaktur dari Tiongkok ke Vietnam.

Mengikuti tren ini, pelapisan koil juga mencatat pertumbuhan yang luar biasa, terutama karena permintaan domestik yang kuat. Tahun 2024 menyaksikan ledakan kawasan industri, dengan area perluasan dan modal investasi mencapai tingkat yang belum pernah terjadi sebelumnya, yang menyebabkan permintaan besar akan material dan pelapis koil.

Di sektor kelautan dan pelapis pelindung, lanskap pertumbuhan mengalami perubahan signifikan. Industri maritim global sedang mengalami restrukturisasi karena konsentrasi yang berlebihan di Tiongkok dan Korea Selatan, mendorong negara-negara Nordik untuk menilai kembali rantai pasokan mereka guna mengurangi ketergantungan. Vietnam muncul sebagai tujuan potensial, tetapi kapasitasnya saat ini masih belum cukup untuk mengakomodasi pergeseran skala besar ini.

Meskipun demikian, segmen cat dan pelapis pelindung untuk kapal telah menunjukkan tanda-tanda kebangkitan setelah kesulitan keuangan beberapa perusahaan galangan kapal besar teratasi. Ini juga merupakan tren umum di Jepang, yang kembali mempercepat investasi untuk membantu menyeimbangkan rantai pasokan galangan kapal global.

Pasar ini sangat terdiferensiasi, dan faktor internal akan menentukan lintasan pertumbuhan pada tahun 2025-2026.

Pertanyaannya adalah: apa saja peluang dan tantangan yang dihadapi industri cat Vietnam saat ini? Menurut Bapak Vuong Bac Dau, pada tahun-tahun sebelumnya, mengidentifikasi tren lebih mudah karena pasar cat mengikuti aturan dan ritme yang relatif stabil. Namun, saat ini, aturan-aturan tersebut hampir tidak lagi terlihat jelas. Oleh karena itu, asosiasi terpaksa mendekati masalah ini secara berbeda, menganalisis faktor-faktor yang mendorong dan menghambat pertumbuhan.

"Melalui pengamatan kami, kami menemukan bahwa segmen cat yang didasarkan pada kekuatan inheren ekonomi Vietnam, yaitu bergantung pada permintaan domestik, pengembangan industri domestik, dan investasi, cenderung memiliki pertumbuhan yang lebih stabil dan berkelanjutan."

Sebaliknya, segmen yang terlalu bergantung pada faktor eksternal, seperti fluktuasi global, perubahan tarif, dan restrukturisasi rantai pasokan, sangat rentan. Hanya satu perubahan di pasar global dapat membalikkan pertumbuhan dengan sangat cepat,” ujar Bapak Wang Beidou.

Untuk lebih memperjelas perbedaan antara "kekuatan internal" dan "ketergantungan," Bapak Dau memberikan contoh pelapisan bubuk. Pada dasarnya, porsi produksi pelapisan bubuk oleh perusahaan domestik dapat dianggap berasal dari kekuatan internal ekonomi Vietnam. Namun, sebagian besar berasal dari perusahaan Tiongkok yang pindah ke Vietnam; inilah sektor yang bergantung pada faktor eksternal.

Bukti menunjukkan bahwa tahun lalu, pelapisan bubuk mengalami pertumbuhan 21-25%, tetapi pada kenyataannya, kelompok bisnis yang sumber modal atau pasokannya beralih dari China tumbuh lebih kuat lagi, mungkin mencapai sekitar 50% pada tahun 2024. “Pada tahun 2025-2026, segmen ini akan menurun tajam. Dari peningkatan 50%, mungkin hanya tumbuh 5-6%. Ini mencerminkan sensitivitas industri yang tinggi terhadap fluktuasi global,” prediksi Bapak Dau.

Contoh lain adalah pelapisan koil. Segmen ini telah mempertahankan pertumbuhan yang stabil selama bertahun-tahun. Saat ini, pelapisan koil masih memainkan peran penting. Menariknya, segmen ini dipengaruhi oleh pasar global dan mendapat manfaat dari perkembangan Vietnam yang kuat, terutama booming kawasan industri dan perluasan produksi dalam negeri.

Sementara itu, segmen cat yang terkait dengan permintaan domestik, seperti cat industri serbaguna, telah mengalami pemulihan yang lebih cepat dan stabil. Kelompok ini juga mengalami penurunan paling sedikit selama pandemi dan pulih paling awal setelahnya, berkat Vietnam yang mempertahankan momentum pembangunan industrinya dan investasi infrastruktur.

Sebaliknya, cat kayu, yang dulunya merupakan segmen penting, telah mengalami penurunan tajam menyusul kemerosotan industri ekspor kayu. Cat dekoratif masih belum pulih dari kemerosotan yang berkepanjangan, meskipun menunjukkan tanda-tanda perbaikan pada tahun 2024.

Berdasarkan analisis kelompok pertumbuhan menurut "kekuatan internal" dan "ketergantungan" mereka, Asosiasi Cat dan Tinta Vietnam telah menyajikan perkiraan untuk periode 2025-2026. Sesuai dengan perkiraan tersebut, cat industri serbaguna diproyeksikan akan terus menjadi segmen pertumbuhan terkuat dalam industri cat Vietnam. Pertumbuhan ini didorong oleh investasi publik, perluasan produksi, dan permintaan akan industri pendukung. Segmen ini merupakan yang paling stabil karena secara langsung bergantung pada perkembangan ekonomi domestik.

Kebangkitan kembali industri pembuatan kapal dalam negeri, ditambah dengan kebijakan penyeimbangan kembali rantai pasokan global, akan mendorong pertumbuhan yang kuat di segmen cat dan pelapis pelindung kapal. Meskipun Vietnam mungkin belum memiliki kapasitas untuk menangani pergeseran skala besar, negara ini tetap akan mendapat manfaat dari peningkatan permintaan di industri pembuatan kapal.

Di segmen cat dekoratif, setelah periode penurunan, segmen ini secara bertahap pulih. Diproyeksikan akan tumbuh sekitar 5% pada tahun 2024. Pada tahun 2025, diperkirakan akan meningkat sebesar 9-10% dan melanjutkan momentum positifnya pada tahun 2026, berkat membaiknya pasar properti dan meningkatnya permintaan untuk konstruksi perumahan.

Meskipun pelapisan koil telah banyak diuntungkan dari booming industri, segmen ini menghadapi kerugian karena AS memberlakukan bea anti-dumping pada baja, yang praktis menutup peluang ekspor. Pasar Ukraina, yang dulunya merupakan pintu gerbang ekspor tidak langsung, juga menyusut karena krisis keuangan. Ini akan menjadi segmen yang sangat fluktuatif dan tidak dapat diprediksi.

Pelapisan bubuk merupakan segmen dengan pertumbuhan tercepat pada tahun 2024, tetapi juga dianggap paling rentan terhadap perlambatan signifikan di masa mendatang, karena ketergantungannya yang besar pada bisnis yang pindah dari China dan fluktuasi rantai pasokan.

Para ahli industri juga mencatat bahwa pasar cat Vietnam jelas mengalami segmentasi. Segmen yang berbasis pada kekuatan domestik, terutama cat industri serbaguna, cat kelautan - cat pelindung dan cat dekoratif, akan terus menjadi andalan selama 2-3 tahun ke depan. Sebaliknya, segmen yang bergantung pada faktor global akan sulit diprediksi, mengalami pertumbuhan pesat tetapi juga membawa risiko yang signifikan.

Bapak Vuong Bac Dau, Wakil Ketua VPIA, menekankan: Industri yang berbasis pada kekuatan domestik Vietnam akan menjadi fondasi pertumbuhan berkelanjutan bagi seluruh industri cat dan tinta. Kelompok ini memiliki potensi untuk mempertahankan momentum pertumbuhan jangka panjang, kurang fluktuatif, dan memiliki signifikansi strategis dalam membentuk pasar pada periode 2025-2026.

Sumber: https://congthuong.vn/thi-truong-phan-hoa-manh-son-cong-nghiep-dan-dat-giai-doan-2025-2026-434465.html