9月18日に注目すべき銘柄

PC1株の購入推奨

KVベトナム証券会社（KBSV）によると、PC1グループ（証券コードPC1）の2024年第2四半期の税引後利益は、EPCセグメントが1兆9,690億ドン（同147％増）に達し、その期間のPC1の収益の63％を占めたことで1,900億ドン（同210億ドンの赤字）に達し、その大半の収益を500kVクアンチャック-フォーノイ線が占めた。 2024年第2四半期には水文条件が良好となり、水力発電の収益が押し上げられ、電力収益が回復します。

KBSV は、水文条件が良好であるため水力発電の収益が大幅に回復し、PC1 の粗利益の増加に貢献すると予想しています。 KBSVは、電力部門の収益が2024年/2025年に1兆7,000億/1兆7,980億ドンに達し、同時期に比べて16%/6%増加すると予測している。

EPC バックログに対する公共投資部門と民間投資部門からの貢献の割合は現在、それぞれ 66%/34% を占めています。 KBSVは、2024年末までに承認された再生可能エネルギープロジェクト向けの移行電力価格、DPPA発行後の送電線建設の需要増加、および2025年から加速される電力計画VIIIに基づくプロジェクトにより、バックログは徐々に回復すると予想しています。

2024年第2四半期に、Western Pacific（PC1が30%の株式を所有）は、Yen Lu - Bac GiangとDong Van 5 - Ha Namの2つの工業団地プロジェクトへの投資を承認されました。また、イエンレン工業団地は2024年第3四半期に着工しています。イエンフォン2A工業団地については、KBSVはWPが残りの土地基金を2026年に引き渡すと予想しています。ノムラハイフォン2に関しては、KBSVはPC1が2025年上半期に投資承認を受けると予想しています。

KBSVはPC1の購入を推奨しており、目標価格は1株あたり33,100 VNDで、9月17日の終値と比較して15%の期待収益に相当します。

LHG株の注目点

DSC証券会社によると、ロンハウ株式会社（証券コードLHG）は今年最初の6か月間で純収益2,380億ドン（同31％増）、税引後利益970億ドン（28％増）を記録し、2024年の純収益と税引後利益の計画のそれぞれ32％と74％を達成した。

9月18日注目銘柄（イラスト：KT）

DSCは、工業団地部門が4ヘクタールをリースし、賃貸価格が250米ドル/平方メートル/サイクルであると仮定すると、2024年の純収益は5,660億ドン（前年比43％増）に達し、収益は2,500億ドンに達し、NXXS部門は今年上半期からの成長の勢いを維持し、収益は1,960億ドンに達すると予測しています。税引後利益は2,310億VND（39％増）に達した。

DSCは、まだ明らかではない新規プロジェクトの潜在性と実現可能性を反映するために、目標P/Bを過去5年間のP/B中央値1.06倍に設定したP/B法を使用し、2024年の目標株価を1株あたり39,500ドンと決定し、この株式の監視を推奨しています。

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出典: https://vov.vn/thi-truong/chung-khoan/mot-so-co-phieu-can-quan-tam-ngay-189-post1122117.vov