A febre da IA está criando uma crise no fornecimento de chips de memória?

Um estande no shopping center de comércio eletrônico Huaqiangbei em Shenzhen, província de Guangdong, China. Fonte: Reuters.

Influência generalizada

Lojas de eletrônicos japonesas começaram a limitar a quantidade de discos rígidos que os clientes podem comprar, informou a Reuters, citando fontes familiarizadas com o assunto. Fabricantes chineses de smartphones estão alertando para aumentos de preços. Gigantes da tecnologia como Microsoft, Google e ByteDance estão se esforçando para garantir o fornecimento de chips de memória de fabricantes como Micron, Samsung Electronics e SK Hynix.

A escassez afeta quase todos os tipos de memória, desde chips flash usados em pen drives e smartphones até a memória avançada de alta largura de banda (HBM) que alimenta os chips de IA em data centers. Os preços em alguns segmentos mais que dobraram desde fevereiro, atraindo investidores que apostam na continuidade da alta, segundo a empresa de pesquisa de mercado TrendForce.

As consequências podem ir além do setor tecnológico. Muitos economistas e executivos alertam que uma escassez prolongada pode desacelerar os ganhos de produtividade impulsionados pela IA e atrasar investimentos de centenas de bilhões de dólares em infraestrutura digital. Também pode agravar as pressões inflacionárias justamente quando muitas economias estão tentando conter o aumento de preços e evitar as tarifas americanas.

“A escassez de memória deixou de ser uma preocupação em nível de componentes e passou a ser um risco macroeconômico”, afirmou Sanchit Vir Gogia, CEO da Greyhound Research, uma consultoria de tecnologia. O desenvolvimento de IA “está colidindo com uma cadeia de suprimentos que não consegue atender às suas necessidades físicas”.

Isso ilustra como os esforços da indústria para atender à enorme demanda por chips avançados — impulsionada pela Nvidia e gigantes da tecnologia como Google, Microsoft e Alibaba — criaram um dilema: os fabricantes de chips ainda não conseguem produzir semicondutores de ponta suficientes para a corrida da IA, mas sua mudança de foco, deixando de lado os produtos de memória tradicionais, está restringindo o fornecimento para smartphones, PCs e eletrônicos de consumo. Algumas empresas agora estão correndo para mudar de rumo.

De acordo com a TrendForce, os níveis médios de estoque dos fornecedores de memória dinâmica de acesso aleatório (DRAM) — o principal tipo usado em computadores e telefones — caíram para duas a quatro semanas em outubro, de três a oito semanas em julho e de 13 a 17 semanas até o final de 2024.

A crise se desenrola à medida que os investidores questionam se os bilhões de dólares investidos em infraestrutura de IA estão alimentando uma bolha. Alguns analistas preveem uma grande seleção natural, com apenas as maiores e mais sólidas empresas conseguindo suportar os aumentos de preços.

A escassez atrasará futuros projetos de data centers, afirmou um executivo de uma empresa de chips de memória. A construção de nova capacidade leva pelo menos dois anos, mas os fabricantes de chips de memória estão receosos em construir em excesso, pois temem que isso possa paralisar os projetos caso o aumento da demanda diminua.

De acordo com o grupo SK Hynix, informou o Citi em novembro, a escassez de memória deverá persistir até o final de 2027.

"Estamos recebendo pedidos de memória de tantas empresas que estamos preocupados com a nossa capacidade de atender a todos os pedidos. Se não conseguirmos atendê-los, essas empresas podem ficar impossibilitadas de continuar operando", disse Chey Tae-won, presidente do Grupo SK Hynix, empresa controladora da SK Hynix, em um fórum do setor realizado em Seul no mês passado.

Após o lançamento do ChatGPT em novembro de 2022, que desencadeou um boom na IA, a onda global de construção de data centers de IA levou os fabricantes de memória a alocar mais produção para HBM, que é usada nos poderosos processadores de IA da Nvidia.

A concorrência de rivais chineses que fabricam DRAM de baixo custo, como a ChangXin Memory Technologies, também levou a Samsung e a SK Hynix a acelerarem sua transição para produtos com margens de lucro mais elevadas. As empresas sul-coreanas detêm dois terços do mercado de DRAM.

Vantagens do mercado de segunda mão

Em Akihabara, o centro de eletrônicos de Tóquio, as lojas estão limitando a compra de produtos de memória para conter o acúmulo de estoques. Uma placa na entrada da PC Ark informa que, a partir de 1º de novembro, os clientes poderão comprar apenas oito produtos, incluindo discos rígidos, unidades de estado sólido e memória RAM. Funcionários de cinco lojas disseram que a escassez fez os preços subirem drasticamente nas últimas semanas. Em algumas lojas, um terço dos produtos já está esgotado.

Produtos como a memória DDR5 de 32 gigabytes — popular entre os jogadores — custam mais de 47.000 ienes, um aumento em relação aos cerca de 17.000 ienes em meados de outubro. Os kits de memória de 128 gigabytes, de gama mais alta, tiveram seus preços mais que dobrados, chegando a cerca de 180.000 ienes.

O aumento dos preços está levando os clientes ao mercado de segunda mão, beneficiando pessoas como Roman Yamashita, proprietário da iCON em Akihabara. Yamashita afirma que seu negócio de venda de componentes usados para computadores (PCs) está prosperando.

Os preços estão mudando tão rapidamente que os distribuidores estão oferecendo cotações no estilo de corretores que expiram em dias — e em alguns casos em horas — em vez de meses antes do aumento repentino dos preços, disse Eva Wu, diretora de vendas da revendedora de peças Polaris Mobility em Shenzhen, na China.

Em Pequim, uma vendedora de DDR4 disse ter estocado 20.000 produtos prevendo novos aumentos de preços.

A cerca de 9.600 quilômetros de distância, na Califórnia, Paul Coronado disse que as vendas mensais de sua empresa, a Caramon, que vende chips de memória reciclados de servidores de data centers desativados, dispararam desde setembro. Ele afirmou que a maior parte dos produtos de sua empresa agora é comprada por intermediários em Hong Kong e revendida a clientes chineses.

“Antes, faturávamos cerca de 500 mil dólares por mês, agora esse valor aumentou para entre 800 mil e 900 mil dólares”, disse o Sr. Coronado.

Ha Anh

Fonte: https://daidoanket.vn/con-sot-ai-dang-tao-ra-khung-hoang-nguon-cung-chip-nho.html