Делегаты Национальной ассамблеи согласны с необходимостью увеличения уставного капитала Vietcombank.

На состоявшемся 26 октября заседании группы по оценке результатов реализации плана социально-экономического развития на 2024 год и плана социально-экономического развития на 2025 год многие делегаты согласились с необходимостью инвестирования дополнительного государственного капитала в Акционерный коммерческий банк внешней торговли Вьетнама ( Вьеткомбанк ) для институционализации политики партии и резолюции Национального собрания.

Делегат Национальной ассамблеи Фам Дык Ан выступает на заседании

Делегат Фам Дык Ан (делегация города Ханой ) заявил, что увеличение уставного капитала Vietcombank очень важно, поскольку этот банк играет ключевую роль во вьетнамской банковской системе.

Vietcombank – один из четырёх государственных коммерческих банков, наряду с BIDV, VietinBank и Agribank, на долю которого приходится 41,5% выданных кредитов во всей системе. Эти банки всегда находятся в авангарде реализации денежно-кредитной политики, играя важную роль «игроков» государства и Государственного банка в регулировании рынка. Однако в настоящее время уставный капитал государственных коммерческих банков, включая Vietcombank, ниже, чем у некоторых акционерных коммерческих банков. Хотя объём выданных кредитов составляет менее половины от объёма некоторых крупных банков, VPBank, Techcombank и ACB имеют уставный капитал в размере 79 000 млрд донгов, более 70 000 млрд донгов и 44 000 млрд донгов соответственно. В то же время, государственные коммерческие банки, такие как Vietcombank, работают очень эффективно с хорошей нормой прибыли, реализуя денежно-кредитную политику и принося экономическую выгоду, но их уставный капитал довольно низок.

Между тем, Закон о кредитных организациях устанавливает минимальный коэффициент запаса капитала в размере 8%, рассчитываемый путем деления собственного капитала (в основном уставного) на размер рисковых активов. Учитывая темпы роста кредитования на уровне 10–15% в год, Vietcombank необходимо увеличивать уставный капитал для обеспечения коэффициента запаса капитала, сохранения доли рынка и лидирующих позиций на нем.

В настоящее время увеличение уставного капитала государственных коммерческих банков по-прежнему сталкивается с рядом трудностей. «Агрибанк» — банк со 100% государственным капиталом, квартальная прибыль которого должна перечисляться в бюджет, поэтому подача заявок на увеличение капитала весьма сложна. Акционерные коммерческие банки имеют право оставлять нераспределенную прибыль для реинвестирования, в то время как государственные банки вынуждены проходить через множество обременительных административных процедур.

Для дальнейшего развития Vietcombank, удовлетворения спроса на кредитный рост и сохранения лидирующей роли необходим более гибкий и эффективный механизм увеличения уставного капитала. Вместо того, чтобы проводить сложные и длительные процедуры увеличения капитала, как это происходит в настоящее время, необходим механизм, позволяющий государственным коммерческим банкам ежегодно проактивно увеличивать свой уставный капитал в зависимости от результатов их деятельности. Это позволит Vietcombank в частности и государственным коммерческим банкам в целом работать более эффективно, способствуя стабильности и развитию экономики страны.

Делегат Нгуен Вьет Ха (делегация Туен Куанга) также высоко оценил доклад правительства и обзор Экономического комитета Национальной ассамблеи о дополнительных государственных капиталовложениях во Vietcombank. Он отметил целесообразность увеличения капитала Vietcombank.

Vietcombank — акционерный коммерческий банк, 74,8% уставного капитала которого принадлежит государству. Данные о размере совокупных активов, источниках капитала и непогашенной задолженности, представленные правительством, весьма положительны. Несмотря на значительную величину непогашенной задолженности, коэффициент безнадежной задолженности Vietcombank составляет 0,99%. Прибыль до налогообложения в 2023 году составила 40 456 млрд донгов. Вклад в бюджет в 2021–2023 годах составит около 29 000 млрд донгов; в период с 2019 по 2023 год Vietcombank неизменно имеет рейтинг «A».

Делегат Нгуен Вьет Ха

Vietcombank является одним из четырех крупнейших государственных коммерческих банков на сегодняшний день, одним из четырех банков, играющих ведущую роль и являющихся инструментом партии и государства для управления денежным рынком, с особо важной задачей удовлетворения потребностей экономики в капитале, включая кредитование многих важных национальных проектов с особенно большими потребностями в капитале, содействуя поставкам капитала и платежным услугам для экономики.

В частности, 23 сентября 2024 года Правительство приняло Постановление, утвердившее План принудительной передачи слабой кредитной организации во «Вьеткомбанк». Это решение реализуется в соответствии с политикой Политбюро по реструктуризации и реорганизации слабых кредитных организаций, направленной на обеспечение безопасности кредитной системы и стабилизацию макроэкономики. При осуществлении этой принудительной передачи «Вьеткомбанку» потребуется увеличить свои финансовые возможности, особенно уставный капитал, чтобы иметь достаточно ресурсов для финансирования, а также расширить кредитование в качестве основы для передачи части непогашенной задолженности слабой кредитной организации. Г-жа Ха оценила это как весьма вескую причину увеличения уставного капитала «Вьеткомбанка».

Однако текущий уставный капитал Vietcombank по-прежнему невелик по сравнению с некоторыми другими кредитными учреждениями. В настоящее время уставный капитал Vietcombank составляет 55 891 млрд донгов, что значительно меньше, чем у VPBank (79 339 млрд донгов), Techcombank (70 450 млрд донгов) и не имеет большой разницы по сравнению с некоторыми другими акционерными коммерческими банками, такими как MB (52 871 млрд донгов), ACB (44 667 млрд донгов), SHB (36 629 млрд донгов).

Между тем, действующий Закон о кредитных организациях устанавливает лимит на выдачу кредитов одному клиенту и одному клиенту и связанному с ним лицу. Если уставный капитал Vietcombank не будет увеличен, это повлияет на предоставление капитала в соответствии с этим положением. Кроме того, согласно Стратегии развития банковской отрасли до 2025 года, рассчитанной на 2030 год, Vietcombank стремится к региональному расширению и вхождению в сотню крупнейших банков Азии по размеру совокупных активов. Однако в настоящее время уставный капитал и совокупные активы Vietcombank довольно низки по сравнению с региональными и международными банками.

Ещё одной проблемой для Vietcombank является минимальный норматив достаточности капитала (CAR). Согласно отчёту правительства, индивидуальный CAR Vietcombank по состоянию на 31 декабря 2023 года составлял 11,05%, а консолидированный CAR – 11,39%. CAR Vietcombank обеспечивает соблюдение минимального требования, установленного Законом о кредитных организациях (8%), но ниже, чем у группы акционерных коммерческих банков Вьетнама (VPBank – 12–13%, Techcombank – 13–15%), и значительно ниже, чем у банков Азии и Юго-Восточной Азии.

Кроме того, коэффициент CAR в значительной степени зависит от прибыли после уплаты налогов, остающейся после вычета средств, удерживаемых Vietcombank (около 50% собственного капитала), и частично от облигаций, увеличивающих капитал (около 5% собственного капитала). Этот коэффициент высок, но не является устойчивым.

Если Vietcombank будет вынужден продолжать выплачивать денежные дивиденды со всей прибыли после уплаты налогов, после отчисления этих средств, не имея возможности выплачивать дивиденды акциями для увеличения уставного капитала, как это предлагается, коэффициент достаточности капитала первого уровня и достаточности капитала (CAR) снизятся до 5,64% и 6,28% соответственно, что не соответствует минимальному уровню, установленному Законом о кредитных организациях. Соответственно, Vietcombank может сократить непогашенную задолженность почти на 280 трлн донгов, чтобы обеспечить коэффициент достаточности капитала на уровне 8%. Это негативно скажется на притоке капитала в экономику. Поэтому увеличение капитала для Vietcombank крайне необходимо.

«Увеличение капитала Vietcombank не повлияет на государственный бюджет, поскольку оставшаяся накопленная прибыль Vietcombank за 2018 и 2021 годы представляет собой остаточную прибыль после уплаты налогов, отчисления средств и выплаты денежных дивидендов, которая в настоящее время учитывается и контролируется Vietcombank и не является статьей дохода государственного бюджета в соответствии с положениями Закона о государственном бюджете», — сказала г-жа Ха.

Что касается правовой базы, то, согласно докладу правительства и обзорному отчету Экономического комитета, она весьма полная и гарантированная. План увеличения капитала Vietcombank был одобрен акционерами, включая стратегического акционера MIZUHO (на долю которого приходится 15% уставного капитала).

«Я согласен с предложением правительства включить пункт о согласии на инвестирование дополнительного государственного капитала во Vietcombank в резолюцию 8-й сессии 15-го Национального собрания», — заявил делегат Нгуен Вьет Ха.

Делегат Хоанг Ван Кыонг (делегация города Ханой) заявил, что увеличение уставного капитала Vietcombank является правильным, поскольку банку необходимо увеличить собственный капитал для обеспечения достаточности капитала (CAR). В настоящее время CAR Vietcombank составляет около 11%, при целевом показателе Базеля III в 13% и более.

Делегат Хоанг Ван Куонг

Однако проблема в том, что более половины текущего 11% CAR — это не уставный капитал, а нераспределенная прибыль и инвестиционные накопления. Эта сумма может быть распределена между акционерами, но при ее распределении CAR уменьшится. Банк предлагает конвертировать эту сумму в нераспределенный капитал для увеличения уставного капитала.

«Я считаю, что инвестиции в эту сферу необходимы. Общая сумма, предлагаемая к конвертации, составляет 27 триллионов донгов, что очень мало по сравнению с общей нераспределенной суммой в 97 триллионов донгов. Так почему же предлагается такая маленькая сумма? Прибыль в 2022 году составит около 21 триллиона донгов, в 2023 году — около 25 триллионов донгов. Таким образом, общая нераспределенная прибыль, которая может быть конвертирована в капитал за эти два года, очень велика, но мы предлагаем конвертировать только 27 триллионов донгов 2019 года, а оставшиеся 46 триллионов донгов — 2022 и 2023 годов. Почему бы не обработать их, но не оставить как есть? Я считаю, что необходимо конвертировать эту часть в уставный капитал для увеличения собственного капитала», — высказался г-н Кыонг.

По словам г-на Кыонга, увеличение уставного капитала Vietcombank направлено на увеличение коэффициента достаточности капитала (CAR), но на самом деле мы перекладываем средства из одного кармана в другой, изымая нераспределенную прибыль и конвертируя её в уставный капитал. Таким образом, общий размер собственного капитала не меняется. Перечисление части накопленного капитала в уставный капитал не изменяет общий размер собственного капитала и, следовательно, не может увеличить CAR.

Следовательно, помимо вложения прибыли за 2021, 2022 и 2023 годы в капитал, необходим другой способ его увеличения — выпуск акций или облигаций для привлечения внешнего капитала. Если вы продолжите брать деньги из одного кармана и вкладывать их в другой, общий капитал останется прежним.

В-третьих, это уже второй случай, когда я вижу, как государственный банк просит увеличить уставный капитал путём конвертации накопленной прибыли в капитал. В прошлый раз это был Agribank, на этот раз — Vietcombank. Они вложили прибыль, накопили её, а теперь вынуждены просить Национальное собрание конвертировать её в капитал.

«В 2019 и 2020 годах прибыль была низкой, поэтому правительство решило конвертировать её в уставный капитал, не спрашивая. В 2022 и 2023 годах прибыль была высокой (более 20 000 миллиардов, 74% принадлежало государству), но правительство не могло принять решение самостоятельно, а было вынуждено обратиться в Национальное собрание. Я считаю, что это совершенно неразумный вопрос. То, что они хотят сделать с деньгами предприятий, — это дело самих предприятий, решение правительства, почему мы должны спрашивать? Для этого необходимо внести поправки в Закон об управлении государственным капиталом на предприятиях. В противном случае такая ситуация будет сдерживать и тормозить развитие бизнеса», — сказал г-н Кыонг.

Источник: https://thoibaonganhang.vn/dai-bieu-quoc-hoi-nhat-tri-voi-su-can-thiet-tang-von-dieu-le-tai-vietcombank-157135.html