Уолл-стрит растет на фоне ожиданий снижения ставки ФРС

Торги 3 декабря (завершившиеся ранним утром 3 декабря по вьетнамскому времени) на Уолл-стрит завершились в целом зелёным цветом, поскольку настроения инвесторов значительно укрепились на фоне ожиданий того, что Федеральная резервная система США (ФРС) начнёт цикл снижения процентных ставок прямо на предстоящем заседании. Этот позитивный момент помог американскому рынку зафиксировать шестой рост за последние семь торговых сессий, несмотря на довольно спокойную торговую обстановку, обусловленную отсутствием новых экономических данных.

Оптимизм в отношении денежно-кредитной политики толкает американские акции вверх, Boeing и технологические группы оказываются в центре внимания

По итогам сессии индекс Dow Jones вырос на 185,13 пункта (+0,39%), достигнув 47 474,46 пункта; индекс S&P 500 вырос на 16,74 пункта (+0,25%), достигнув 6 829,37 пункта; а Nasdaq Composite лидировал, увеличившись на 137,75 пункта (+0,59%), закрывшись на отметке 23 413,67 пункта. Главной движущей силой рынка стало восстановление технологического сектора, и особенно сильный прорыв акций Boeing, который и стал фактором, способствовавшим наибольшему росту Dow Jones в ходе сессии.

Наиболее заметным событием стал рост акций Boeing (BA) на 10,1%, что внесло около 117 пунктов в индекс Dow Jones. Рост обусловлен оптимистичным прогнозом компании о значительном увеличении поставок самолетов 737 и 787 в следующем году. Этот позитивный прогноз помог Boeing не только возглавить индекс Dow Jones, но и поднять индекс S&P 500 на 0,9%, став самым динамичным сектором среди 11 основных.

Такое развитие событий открывает возможности для циклических промышленных акций, которые выигрывают от ожиданий экономического роста по мере смягчения политики ФРС.

Акции технологических компаний по-прежнему оказывали ключевую поддержку. Акции компаний с высокой капитализацией, таких как Apple, Nvidia и Microsoft, выросли примерно на 1%, в то время как акции Intel резко выросли, способствуя росту индекса Nasdaq. Рост акций компаний с высокой капитализацией отражает ожидания, что снижение процентных ставок снизит стоимость капитала, что положительно скажется на оценке компаний с высоким темпом роста.

Ранее рынок находился под давлением, когда доходность государственных облигаций США резко выросла на фоне резкого роста доходности японских облигаций, а также падения биткоина и связанных с ним акций. Однако на торгах 3 декабря доходность облигаций снизилась, а биткоин восстановился, что способствовало стабилизации рыночных настроений.

По данным инструмента CME FedWatch, вероятность снижения ставки ФРС на 25 базисных пунктов на декабрьском заседании выросла до 89,2% по сравнению с 63% месяцем ранее, что свидетельствует об очень высоких ожиданиях рынка.

Тем не менее, аналитики говорят о необходимости проявлять осторожность. Последние данные показывают замедление экономики США, но инфляция всё ещё подвержена риску возобновления роста. Публикация индекса потребительских расходов (PCE), предпочтительного показателя инфляции для ФРС, позднее на этой неделе сыграет ключевую роль в определении курса монетарной политики.

Кроме того, рынок также обращает внимание на то, кто станет преемником председателя ФРС Джерома Пауэлла, когда его срок полномочий закончится в следующем году. Наиболее вероятным кандидатом считается экономический советник Белого дома Кевин Хассетт.

С другой стороны, акции Procter & Gamble потеряли 1,1% из-за последствий приостановки работы правительства США, а акции Warner Bros. Discovery выросли на 2,8% после получения второго раунда заявок, включая заявку от Netflix.

Акции, связанные с криптовалютами, также выросли на фоне роста цен на биткоин. Акции MicroStrategy выросли на 5,8%, а акции Coinbase — на 1,3%.

Общая ликвидность рынка достигла 15,35 млрд акций, что ниже 20-дневного среднего значения в 18,42 млрд, что отражает осторожность инвесторов в преддверии решения ФРС по политике.

По мнению аналитиков, исходя из событий сессии 3 декабря, инвесторы могут рассмотреть возможности в следующих группах акций: циклические промышленные акции, такие как Boeing, которые сильно выигрывают от ожиданий снижения процентных ставок ФРС; акции технологических компаний с высоким ростом, которые напрямую выигрывают от снижения капитальных затрат; защитные группы, такие как потребительские товары или услуги, на случай, если рынок перейдет в состояние поиска безопасности.

Однако рынок по-прежнему чувствителен к сигналам ФРС и важным экономическим данным. Поэтому стратегия пристального отслеживания сигналов инфляции и денежно-кредитной политики будет играть ключевую роль для инвесторов в этот период.

Источник: https://thoibaonganhang.vn/pho-wall-tang-diem-manh-nho-ky-vong-fed-ha-lai-suat-174559.html