Die Zahl der faulen Bankschulden erreicht einen historischen Höchststand, die Deckungsquote ist auf dem niedrigsten Stand seit der Covid-19-Pandemie

ANTD.VN – Die Gewinne der Banken stiegen im zweiten Quartal 2024 leicht an, während die Quote der uneinbringlichen Forderungen anstieg und den niedrigsten Stand seit der Covid-19-Pandemie erreichte.

Der kürzlich veröffentlichte Bericht der FiinGroup zeigt, dass der Nachsteuergewinn der gesamten Bankenbranche im zweiten Quartal 2024 im Vergleich zum ersten Quartal leicht gestiegen ist (nur 6 %). Der Nettozinsertrag stieg angesichts des langsamen Kreditwachstums und der weiterhin niedrigen Zinssätze (NIM) nur geringfügig an (plus 6 % im Vergleich zum Vorquartal).

Konkret lag die NIM-Quote von 27 börsennotierten Banken im zweiten Quartal 2024 bei 3,43 % und blieb damit das vierte Quartal in Folge am unteren Ende. Dieser Trend wurde durch die sinkende NIM-Quote bei den staatlichen Aktienbanken beeinflusst, die von 2,83 % im ersten Quartal 2024 auf 2,73 % im zweiten Quartal 2024 sank. Im Gegensatz dazu verbesserte sich die NIM-Quote bei den privaten Aktienbanken (einschließlich VPBank, Techcombank , MB) von 3,88 % auf 3,96 %.

Das reine LDR-Verhältnis (Gesamtkredite/Gesamteinlagen) weist weiterhin einen Aufwärtstrend auf und nähert sich dem alten Höchststand. Dies zeigt den hohen Liquiditätsbedarf des Systems im Kontext der Lücke zwischen Kreditwachstum und Einlagen auf einem „negativen“ Niveau.

Der jüngste Anstieg der Einlagenzinsen wird in den kommenden Quartalen einen gewissen Druck auf die NIM-Quote der Branche ausüben, insbesondere bei den staatlichen Geschäftsbanken. Dies ist auf das anhaltende Seitwärtsverhalten des Kreditzinsniveaus aufgrund der schwachen Kreditnachfrage und der Politik der Regierung zurückzuführen, die Zinsen niedrig zu halten, um das Wachstum zu fördern.

Bankenbranche verzeichnet steigende Forderungsausfallquote

Während die Rentabilität zu sinken droht, steigt die Forderungsausfallquote und die Fähigkeit zur Deckung uneinbringlicher Forderungen nimmt in der gesamten Branche ab.

Die Quote der uneinbringlichen Forderungen in der Bilanz von 27 börsennotierten Banken lag Ende Juni 2024 bei 2,21 % und erreichte damit wieder den historischen Höchststand (2,24 %).

Die Zahl der uneinbringlichen Forderungen nahm zu, während die Rückstellungskosten moderat blieben (dank der Verlängerung des Rundschreibens 02), was dazu führte, dass der Rückstellungspuffer weiter schrumpfte und die Fähigkeit zur Schuldenbewältigung in der kommenden Zeit eingeschränkt war.

Die NPL-Deckungsquote (LLCR) wird im zweiten Quartal 2024 auf 81,5 % sinken. Dies ist der niedrigste Stand seit dem Ausbruch von Covid-19 und weit entfernt vom Höchststand (143,2 %) im dritten Quartal 2022. Die Neubildungsrate von NPLs wird im zweiten Quartal 2024 0,16 % betragen und damit das zweite Quartal in Folge steigen.

Zuvor hatten viele Berichte auch Bedenken hinsichtlich der Vermögensqualität der Banken geäußert. VIS Rating erklärte, dass die Vermögensqualität vieler kleiner Banken deutlich abnehme (NCB, BacA Bank, Saigonbank, Vietbank... verzeichneten eine höhere Rate neu entstandener Problemkredite (NPL) als andere Banken, vor allem aus dem Privatkunden- und KMU-Segment.

Unter den staatlichen Banken stieg die Quote der Problemschulden bei VietinBank und BIDV aufgrund der mit dem Bau- und Immobiliensektor verbundenen Sektoren.

Darüber hinaus sank die Deckungsquote der uneinbringlichen Forderungen der Branche in den ersten drei Monaten des Jahres 2024 von 89 % auf 82 %. Die staatlichen Banken (VietinBank, BIDV) verzeichneten aufgrund höherer Quoten an Problemkrediten den stärksten Rückgang.

Im Gegensatz dazu stieg die Deckungsquote für uneinbringliche Forderungen einiger Privatbanken dank einer verbesserten Vermögensqualität (MB, TPBank) und einer erhöhten Rückstellungsbildung (OCB).

Die Kapitalausstattung der meisten Banken ist im ersten Halbjahr 2024 gesunken. VIS Rating geht davon aus, dass die Kapitalausstattung der Banken auch im zweiten Halbjahr 2024 aufgrund begrenzter Pläne zur Aufnahme neuen Eigenkapitals niedrig bleiben wird.

Einige kleine Banken wie die ABBank und die Viet Capital Bank hatten aufgrund des zunehmend härteren Wettbewerbs um Einlagen Schwierigkeiten, ihre Einlagen zu erhöhen, und mussten verstärkt kurzfristige Interbankenkredite nutzen, um das Kreditwachstum zu unterstützen. Gleichzeitig machten die liquiden Mittel 21 Prozent der gesamten Branchenaktiva aus, unverändert gegenüber dem Vorquartal.

Was Bankaktien betrifft, so schwankt das Kurs-Buchwert-Verhältnis (P/B) von Banken den Analysten der FiinGroup zufolge seit fast zwei Jahren stetig innerhalb einer engen Spanne (1,4- bis 1,6-fach) und liegt damit deutlich unter dem Wert im Zeitraum 2021-2022 (1,7- bis 2,7-fach). Für die Bankenbranche ist dies jedoch eine angemessene Bewertung, die die Bedenken hinsichtlich der Vermögensqualität des Bankensystems nach den Folgen der negativen Entwicklungen auf den Unternehmensanleihen- und Immobilienmärkten im Jahr 2022 widerspiegelt.

FiinGroup schätzte, dass die Aussichten für die Bankenbranche nicht optimistisch seien, während der Branchenpreisindex auf dem Höchststand stagniere, was den Anstieg des Cashflows in diese Aktiengruppe beschränke.

An der Börse haben Privatpersonen seit Jahresbeginn viele Bankaktien im Wert von über 16.200 Milliarden VND an Nettokäufern gekauft und so den gesamten Verkaufsdruck der Unternehmen (hauptsächlich ausländischer Investoren) absorbiert.

Quelle: https://www.anninhthudo.vn/no-xau-ngan-hang-tien-den-vung-dinh-lich-su-ty-le-bao-phu-xuong-day-ke-tu-dai-dich-covid-19-post587238.antd