Der Markt ist stark differenziert, wobei Industrielacke im Zeitraum 2025-2026 eine führende Rolle einnehmen werden.

Die vietnamesische Farbenindustrie erholt sich, allerdings ungleichmäßig.

Vuong Bac Dau, Vizepräsident des vietnamesischen Farben- und Lackverbands (VPIA), analysierte die Entwicklung der Farbenindustrie seit Beginn der Covid-19-Pandemie und erklärte, dass dekorative Farben auch 2024 mit einem Anteil von 51,5 % an der Gesamtproduktion der Branche weiterhin eine führende Rolle spielten. Holzfarben machten 18,6 %, Schiffs- und Schutzfarben 6,4 %, Universalfarben 6 %, Farben für Stahlbetonbahnen und Dächer 6,5 % und sonstige Farbarten etwa 6 % aus.

*Das Segment der Mehrzweck-Industriebeschichtungen wird voraussichtlich auch 2025-2026 das am schnellsten wachsende Segment bleiben. (Symbolbild)*

Die Gesamtproduktion der Branche wird auf knapp 500 Millionen Liter geschätzt, ein Anstieg von 8,34 % gegenüber 2023. Angesichts der anhaltenden Unsicherheiten in der Weltwirtschaft wird diese Wachstumsrate als positiv bewertet.

Unter diesen war die Pulverbeschichtung im Jahr 2024 das beeindruckendste Wachstumssegment. Mit ihren vielfältigen Anwendungsmöglichkeiten von Industrie und Haushalt bis hin zur Inneneinrichtung erlebte die Pulverbeschichtung ein starkes Durchbruchsjahr, was teils auf die globale wirtschaftliche Erholung nach der Pandemie und teils auf die Welle der Produktionsverlagerung von China nach Vietnam zurückzuführen ist.

Diesem Trend folgend verzeichnete auch die Bandbeschichtung ein herausragendes Wachstum, vor allem aufgrund der starken Inlandsnachfrage. 2024 erlebten Industrieparks einen Boom, wobei die Erweiterungsflächen und das Investitionskapital ein beispielloses Niveau erreichten, was zu einer hohen Nachfrage nach Materialien und Bandbeschichtungen führte.

Im Bereich der Schiffs- und Schutzanstriche unterliegt das Wachstumsumfeld einem tiefgreifenden Wandel. Die globale Schifffahrtsindustrie restrukturiert sich aufgrund der starken Konzentration auf China und Südkorea, was die nordischen Länder veranlasst, ihre Lieferketten zu überprüfen und ihre Abhängigkeit zu verringern. Vietnam entwickelt sich zu einem potenziellen Ziel, doch seine derzeitigen Kapazitäten reichen noch nicht aus, um diese umfassende Verlagerung zu bewältigen.

Dennoch zeigt der Markt für Schiffsfarben und Schutzanstriche Anzeichen einer Erholung, nachdem die finanziellen Schwierigkeiten einiger großer Schiffbaukonzerne überwunden wurden. Dies ist auch ein allgemeiner Trend in Japan, wo die Investitionen wieder verstärkt werden, um die globale Lieferkette im Schiffbau zu stabilisieren.

Der Markt ist stark differenziert, und interne Faktoren werden den Wachstumskurs in den Jahren 2025-2026 bestimmen.

Die Frage lautet: Welche Chancen und Herausforderungen ergeben sich heute für die vietnamesische Farbenindustrie? Laut Herrn Vuong Bac Dau war es in den vergangenen Jahren einfacher, Trends zu erkennen, da der Farbenmarkt relativ stabilen Regeln und Rhythmen folgte. Heutzutage sind diese Regeln jedoch kaum noch erkennbar. Daher ist der Verband gezwungen, das Thema anders anzugehen und die Wachstumsfaktoren und -hemmnisse zu analysieren.

„Unsere Beobachtungen haben ergeben, dass Segmente der Farbenindustrie, die auf den Stärken der vietnamesischen Wirtschaft basieren, d. h. von der Inlandsnachfrage, der Entwicklung der heimischen Industrie und Investitionen abhängig sind, tendenziell ein stabileres und nachhaltigeres Wachstum aufweisen.“

Umgekehrt sind Segmente, die übermäßig von externen Faktoren wie globalen Schwankungen, Zolländerungen und Umstrukturierungen der Lieferkette abhängig sind, äußerst anfällig. „Schon eine einzige Veränderung auf dem Weltmarkt kann das Wachstum sehr schnell zum Erliegen bringen“, erklärte Herr Wang Beidou.

Um den Unterschied zwischen „interner Stärke“ und „Abhängigkeit“ weiter zu verdeutlichen, führte Herr Dau das Beispiel der Pulverbeschichtung an. Der Anteil der Pulverbeschichtungsproduktion, der von inländischen Unternehmen stammt, kann im Wesentlichen der internen Stärke der vietnamesischen Wirtschaft zugeschrieben werden. Ein sehr großer Teil kommt jedoch von chinesischen Unternehmen, die nach Vietnam umsiedeln; dieser Sektor ist von externen Faktoren abhängig.

Daten belegen, dass die Pulverbeschichtungsbranche im letzten Jahr um 21–25 % wuchs. Tatsächlich wuchs jedoch die Gruppe der Unternehmen, deren Kapital- oder Lieferquellen sich von China verlagerten, noch stärker und könnte 2024 rund 50 % erreichen. „In den Jahren 2025 und 2026 wird dieses Segment deutlich schrumpfen. Nach einem Anstieg von 50 % dürfte das Wachstum nur noch 5–6 % betragen. Dies spiegelt die hohe Anfälligkeit der Branche für globale Schwankungen wider“, prognostizierte Herr Dau.

Ein weiteres Beispiel ist die Bandbeschichtung. Dieses Segment verzeichnet seit vielen Jahren ein stabiles Wachstum und spielt auch heute noch eine wichtige Rolle. Interessanterweise wird dieses Segment sowohl vom globalen Markt beeinflusst als auch von Vietnams starker Entwicklung, insbesondere dem Boom der Industriegebiete und dem Ausbau der heimischen Produktion, profitiert.

Unterdessen erholten sich Lacksegmente, die an die Inlandsnachfrage gekoppelt sind, wie beispielsweise Mehrzweck-Industrielacke, schneller und stabiler. Diese Gruppe verzeichnete während der Pandemie auch den geringsten Rückgang und erholte sich danach am schnellsten, da Vietnam seine industrielle Entwicklungsdynamik und seine Infrastrukturinvestitionen aufrechterhielt.

Umgekehrt sind Holzfarben, einst ein entscheidendes Segment, nach dem Einbruch der Holzexportindustrie stark zurückgegangen. Dekorative Farben haben sich trotz Anzeichen einer Besserung im Jahr 2024 noch nicht von ihrem anhaltenden Abschwung erholt.

Auf Grundlage einer Analyse der Wachstumsgruppen hinsichtlich ihrer „internen Stärken“ und „Abhängigkeiten“ hat der vietnamesische Farben- und Lackverband eine Prognose für den Zeitraum 2025–2026 erstellt. Demnach werden Mehrzweck-Industrielacke voraussichtlich weiterhin das stärkste Wachstumssegment der vietnamesischen Farbenindustrie darstellen. Dieses Wachstum wird durch öffentliche Investitionen, Produktionsausweitungen und die Nachfrage in Zulieferindustrien getrieben. Dieses Segment ist besonders stabil, da es direkt von der Entwicklung der Binnenwirtschaft abhängt.

Die Wiederbelebung der heimischen Schiffbauindustrie in Verbindung mit der globalen Neuausrichtung der Lieferketten wird ein starkes Wachstum im Segment der Schiffsfarben und Schutzanstriche bewirken. Auch wenn Vietnam möglicherweise noch nicht über die Kapazitäten verfügt, um großflächige Veränderungen zu bewältigen, wird es dennoch von der erneuten Nachfrage im Schiffbau profitieren.

Im Segment der dekorativen Farben erholt sich dieser Markt nach einer Phase des Rückgangs allmählich. Für 2024 wird ein Wachstum von rund 5 % prognostiziert. Im Jahr 2025 wird ein Anstieg um 9–10 % erwartet, und dank eines sich erholenden Immobilienmarktes und einer steigenden Nachfrage nach Wohnungsbau dürfte sich die positive Entwicklung auch 2026 fortsetzen.

Obwohl die Coil-Coating-Branche stark vom Industrieboom profitiert hat, steht sie aufgrund der US-Antidumpingzölle auf Stahl vor großen Herausforderungen, da Exportmöglichkeiten praktisch zum Erliegen kommen. Auch der ukrainische Markt, einst ein indirektes Exporttor, ist infolge der Finanzkrise geschrumpft. Es wird sich um ein äußerst volatiles und unberechenbares Segment handeln.

Die Pulverbeschichtung war 2024 das am schnellsten wachsende Segment, gilt aber aufgrund ihrer starken Abhängigkeit von der Verlagerung von Unternehmen aus China und Schwankungen in der Lieferkette auch als das Segment, das am stärksten von einer deutlichen Abschwächung in der kommenden Zeit betroffen sein könnte.

Branchenexperten stellen zudem fest, dass sich der vietnamesische Farbenmarkt deutlich segmentiert. Segmente, die auf heimischen Stärken basieren, insbesondere Mehrzweck-Industriefarben, Schiffsfarben (Schutzfarben und Dekorfarben), werden in den nächsten zwei bis drei Jahren weiterhin die tragenden Säulen bilden. Segmente, die von globalen Faktoren abhängen, sind hingegen schwer vorherzusagen; sie verzeichnen zwar ein rasantes Wachstum, bergen aber auch erhebliche Risiken.

Herr Vuong Bac Dau, stellvertretender Vorsitzender der VPIA, betonte: Branchen, die auf Vietnams Stärken im Inland basieren, bilden die Grundlage für nachhaltiges Wachstum der gesamten Farben- und Lackindustrie. Diese Gruppe hat das Potenzial, langfristiges Wachstum zu erzielen, ist weniger volatil und spielt eine strategische Rolle bei der Marktgestaltung im Zeitraum 2025–2026.

Quelle: https://congthuong.vn/thi-truong-phan-hoa-manh-son-cong-nghiep-dan-dat-giai-doan-2025-2026-434465.html