Aufbau eines internationalen Finanzzentrums: Herausforderungen, die es zu bewältigen gilt

Der Aufbau eines internationalen Finanzzentrums soll Vietnams Position im globalen Finanzsystem stärken. Da Vietnam jedoch im Vergleich zu vielen etablierten Finanzzentren der Welt hinterherhinkt, stehen dem Land zahlreiche Herausforderungen bevor, die es zu bewältigen gilt. Um diesen Inhalt zu klären, führte der Reporter der Banking Times ein Interview mit dem außerordentlichen Professor Dr. Dang Ngoc Duc, Direktor des Institute of Financial Technology der Dai Nam University.

Bau eines internationalen Finanzzentrums in der Stadt. Was bedeuten Ho Chi Minh und Da Nang für Vietnam? Und da wir ein Nachzügler sind, entsprechen viele Elemente unseres internationalen Finanzplatzes noch nicht den internationalen Standards. Welche Herausforderungen müssen gelöst werden, Sir?

Assoc.Prof.Dr. Dang Ngoc Duc: Man kann sagen, dass das internationale Finanzzentrum der „Gipfel der Marktwirtschaft “ ist. Es ist bezeichnend, dass Vietnam noch immer auf dem Weg ist, als echte Marktwirtschaft anerkannt zu werden. Und deshalb glaube ich, dass der Prozess des Aufbaus und der Entwicklung eines internationalen Finanzzentrums in der Stadt von Bedeutung ist. Ho-Chi-Minh-Stadt und Da Nang in Vietnam werden viele Schwierigkeiten und Herausforderungen überwinden müssen. Zu den drei größten Herausforderungen zählen:

Das erste ist die Schwierigkeit, eine finanzielle und institutionelle Infrastruktur aufzubauen. Im Wesentlichen ist ein internationales Finanzzentrum ein formeller/zentralisierter Finanzmarkt oder der „Kern“ des Finanzmarkts. Damit der Markt effektiv funktionieren kann, müssen die fünf Grundelemente des Marktes gewährleistet sein, darunter: gehandelte Waren; teilnehmende Unternehmen/Kunden; Finanzinfrastruktur; Aufsichtsbehörde; Regulierungssystem.

Trotz umfassender Reformen muss Vietnam seinen Rechtsrahmen und sein Instrumentarium sowie seine Methoden zur Kontrolle der Geschäftstätigkeit internationaler Finanzzentren noch perfektionieren. Dies könnte die Wettbewerbsfähigkeit bei der Anziehung von Kapitalströmen, insbesondere internationalen Kapitalströmen, verringern und die operative Effizienz internationaler Finanzzentren verringern.

Zweitens ist es schwierig, hochqualifizierte und professionelle Arbeitskräfte zu finden. Für den Betrieb internationaler Finanzzentren ist ein Team aus professionellen und hochqualifizierten Fachkräften in den Bereichen Finanzen, Technologie und Management eine entscheidende Voraussetzung. Tatsächlich jedoch genügen die Humanressourcen im Finanz- und Bankensektor Vietnams weder quantitativ noch qualitativ den Anforderungen, insbesondere was die Fähigkeiten und die Professionalität betrifft. Dies stellt eine Herausforderung dar, die sich nicht einfach über Nacht lösen lässt.

Drittens: Selbst wenn Vietnams internationales Finanzzentrum so schnell wie möglich entsprechend seiner Ausrichtung und Entschlossenheit zur Umsetzung des festgelegten Plans aufgebaut wird, muss es dennoch einen bestimmten Fahrplan durchlaufen, um Stabilität und Entwicklung zu erreichen, während internationale Finanzzentren von Ländern in der Region wie Singapur und Hongkong (China) mit moderner Infrastruktur, einem stabilen Rechtsumfeld und hochqualifizierten Humanressourcen über eine solide Position verfügen.

Daher stellt der Wettbewerb mit den oben genannten internationalen Finanzzentren für Vietnam eindeutig eine große Herausforderung dar. Um ein echtes internationales Finanzzentrum zu werden, muss Vietnam große Anstrengungen unternehmen, um mit den internationalen Finanzzentren in der Region Schritt halten und auf Augenhöhe konkurrieren zu können. Dies gilt insbesondere, wenn es darum geht, im aktuellen Kontext geopolitischer und internationaler Handelsinstabilität internationale Investitionen und Unternehmen nach Vietnam zu locken.

Welche Vorteile und Grundlagen haben wir, die wir beim Aufbau eines internationalen Finanzplatzes nutzen können? Und welche Empfehlungen haben Sie für „die zu füllende Lücke“?

Assoc.Prof.Dr. Dang Ngoc Duc: Um fair und objektiv zu sein, hat das in Vietnam etablierte internationale Finanzzentrum auch bestimmte Vorteile, wie politische und makroökonomische Stabilität, Bevölkerungsgröße, ungesättigten Investitionsmarkt (durch ICOR, MEI-Indizes, ...), die Grundlage, um Investitionskapital (FDI) von Unternehmen aus Taiwan, Korea, Japan, den Vereinigten Staaten, ... anzuziehen. Damit das internationale Finanzzentrum Vietnams die oben genannten Chancen nutzen und wettbewerbsfähig bleiben sowie Investitionskapital und ausländische Unternehmen anziehen kann, muss sich Vietnam meiner persönlichen Meinung nach auf die Umsetzung der folgenden vorrangigen Aufgaben konzentrieren:

Zunächst einmal ist es notwendig, das Rechtssystem zu perfektionieren, um ein günstiges und stabiles Rechtsumfeld zu schaffen, denn Investoren aller Länder geben Standorten mit klaren, transparenten, stabilen und vorhersehbaren Rechtskorridoren höchste Priorität.

Neben steuerlichen und finanziellen Anreizen müssen auch Fragen des Eigentums und der Kontrolle von Kapitalflüssen im Sinne internationaler Standards erneuert werden, um die Attraktivität und Sicherheit für Investoren zu erhöhen. Das Ziel aller am Markt beteiligten Investoren und Unternehmen ist es, Gewinn zu machen, Gewinne zu erzielen und Gewinne ins Inland zu repatriieren. Daher ist es notwendig, das Finanzsystem weiter in Richtung einer Liberalisierung des Finanzwesens (Liberalisierung der Giro- und Kapitalkonten) zu erneuern, um sicherzustellen, dass Kapitaltransaktionen reibungslos und im Einklang mit den Grundregeln der Marktwirtschaft ablaufen.

Als nächstes steht die Entwicklung der Finanzinfrastruktur in eine moderne/technologische Richtung an, basierend auf der Förderung von Investitionen in Finanztechnologie (Fintech), um Zahlungsdienste und -transaktionen zu optimieren. Dies wird dazu beitragen, die Effizienz zu steigern und die Kosten für Investoren und Unternehmen zu senken. Gleichzeitig ist es notwendig, die Stadt vorzubereiten und auszustatten. Ho-Chi-Minh-Stadt und Da Nang (Gebiete, die als Standorte internationaler Finanzzentren gelten) verfügen über Einrichtungen nach internationalem Standard, die den Betriebsanforderungen entsprechen und entsprechend internationaler Standards effektiv und flexibel überwacht werden.

Drittens soll die Qualität der Humanressourcen im Finanzsektor durch die Kombination von Ausbildung im In- und Ausland verbessert werden. Kombination aus Ausbildung und Gewinnung von Talenten für die Arbeit in internationalen Finanzzentren. Tatsächlich arbeiten viele Vietnamesen, die über sehr fähige, erfahrene und fachlich hochrangige Personen verfügen, im Ausland und sind in das Land zurückgekehrt oder bereit und gewillt, in das Land zurückzukehren (vor allem Technologieexperten). Daher ist es notwendig, ein günstigeres Arbeitsumfeld zu schaffen, das über eine angemessene kurzfristige Vergütungspolitik hinausgeht. Darüber hinaus ist es möglich, internationale Kooperationsprogramme zu fördern und das inländische Arbeitsumfeld zu verbessern, um die Humanressourcen zu ergänzen, ausländische Fachkräfte für die Arbeit zu gewinnen und so Vietnam dabei zu helfen, seine internationale Wettbewerbsfähigkeit zu verbessern.

Viertens ist es notwendig, das Image zu fördern und die Marke aufzubauen, damit immer mehr ausländische Investoren und Unternehmen von Vietnam erfahren. Dementsprechend wird empfohlen, die Strategie voranzutreiben, das Potenzial und die Vorteile des internationalen Finanzzentrums in der Stadt bekannt zu machen. Ho-Chi-Minh-Stadt und Da Nang über verschiedene Kanäle: Organisation wissenschaftlicher Seminare und internationaler Finanzveranstaltungen, Zusammenarbeit mit großen Finanzorganisationen wie IWF, Weltbank, ADB und anderen internationalen Organisationen, um das Ansehen und den Ruf Vietnams zu stärken.

Fünftens ist es notwendig, die strategische geografische Lage im Zentrum der Asien-Pazifik-Region auszunutzen, wo es viele dynamische Volkswirtschaften gibt und der Trend einer „Entwicklungsverlagerung“ in die Region der Vereinigten Staaten, Europas und anderer Länder besteht. Die Nutzung dieses Standorts zur Anbindung an die wichtigsten Finanzmärkte und zur stärkeren Einbindung in globale Wertschöpfungs- und Lieferketten wird Impulse für die Förderung von Investitionen und die Anziehung internationaler Kapitalströme geben.

Vietnam ist Mitglied und unterhält sehr gute Beziehungen zu multilateralen Entwicklungsfinanzierungsinstitutionen. Welche Rolle spielen diese Institutionen bei der Entwicklung internationaler Finanzzentren in Vietnam? Was müssen wir tun, um diese Unterstützung zu nutzen?

Assoc.Prof.Dr. Dang Ngoc Duc: Multilaterale Entwicklungsfinanzierungsinstitutionen wie der IWF (Internationaler Währungsfonds), die WB (Weltbank) und die ADB (Asiatische Entwicklungsbank) spielen eine wichtige Rolle bei der Unterstützung von Entwicklungsländern, darunter Vietnam, in vielen verschiedenen Bereichen. Diese Institutionen stellen nicht nur Ressourcen bereit, sondern fungieren auch als strategische Partner und helfen Vietnam dabei, eine solide Grundlage für ein internationales Finanzzentrum zu schaffen.

Meiner Meinung nach muss zur Entwicklung eines internationalen Finanzzentrums in Vietnam eine verstärkte Zusammenarbeit und die Nutzung der Unterstützung dieser Institutionen als strategische Lösung betrachtet werden.

Zu den regelmäßigen Aktivitäten von IWF, Weltbank und ADB gehört es, bei Bedarf finanzielle Unterstützung zu leisten, um die makroökonomische Stabilität aufrechtzuerhalten und das Finanzsystem zu verbessern. Vietnam benötigt alle drei dieser Unterstützungsinhalte für den Aufbau und die Entwicklung eines internationalen Finanzzentrums, darunter Finanzmittel, makroökonomische Stabilität und die Verbesserung des Finanzsystems in Richtung der oben genannten Liberalisierung. Genauer gesagt stellen die Weltbank und die Asylbank auch zinsgünstige Darlehen und technische Hilfe zur Verfügung, um die finanzielle, technologische und Management-Infrastruktur zu entwickeln.

Was die Politik- und Reformberatung betrifft, so verfügt der IWF über „Technische Hilfsgruppen“, die Vietnam bei der Perfektionierung einer effektiven Geld- und Fiskalpolitik unterstützen, das Investitionsumfeld verbessern und finanzielle Risiken managen. Die Weltbank und die AsDB hingegen haben eine beratende Funktion bei institutionellen und politischen Reformen, um die Transparenz, Effizienz und Nachhaltigkeit des Finanzsystems zu verbessern.

Im Hinblick auf die Förderung einer nachhaltigen Entwicklung konzentriert sich die ADB auf die Unterstützung des Übergangs Vietnams zu einer grünen und nachhaltigen Wirtschaft, einschließlich der Entwicklung grüner Bank- und Finanztechnologien. Die Weltbank unterstützt nachhaltige Stadtentwicklungs- und Finanzinfrastrukturprojekte, die zur Verbesserung der Wettbewerbsfähigkeit von Finanzzentren beitragen.

Darüber hinaus spielen diese Institutionen auch eine sehr wichtige Rolle dabei, Vietnam den Zugang zum globalen Finanzsystem zu erleichtern, indem sie günstige Bedingungen für die Anziehung von internationalem Investitionskapital und ausländischen Unternehmen schaffen.

Um die Unterstützung von IWF, Weltbank und ADB beim Aufbau und der Entwicklung eines internationalen Finanzzentrums optimal zu nutzen, muss Vietnam meiner persönlichen Meinung nach die folgenden Schritte unternehmen: Erstens muss eine klare Kooperationsstrategie entwickelt werden, indem konkrete Ziele für die Entwicklung eines Finanzzentrums identifiziert werden und eine enge Abstimmung mit diesen Finanzinstituten zur Erreichung dieser Ziele erfolgt. Zweitens: Nutzen Sie die Unterstützung von IWF, Weltbank und ADB, um Institutionen und Politik zu verbessern, insbesondere das rechtliche Umfeld zu verbessern und die Transparenz und Effizienz des Finanzmanagements zu steigern. Drittens geht es darum, Kapital und technische Hilfe für Investitionen in moderne Finanzinfrastruktur bereitzustellen, darunter Zahlungssysteme, Finanztechnologie und internationale Finanzdienstleistungen. Viertens ist es notwendig, die Ausbildungsprogramme des IWF, der Weltbank und der ADB zu nutzen, um ein Team aus Finanz-, Technologie- und Managementexperten aufzubauen. Fünftens geht es darum, das globale Netzwerk dieser Institutionen zu nutzen, um Kontakte zu internationalen Partnern zu knüpfen, Investitionen anzuziehen und von den Erfahrungen anderer Länder zu lernen.

Wenn wir über die Aktivitäten internationaler Finanzzentren sprechen, dürfen wir die Rolle der Geschäftsbanken nicht unerwähnt lassen. Wie sollten sich vietnamesische Geschäftsbanken auf diese Aktivitäten vorbereiten?

Assoc.Prof.Dr. Dang Ngoc Duc: Tatsächlich sind Finanzzentren auf der ganzen Welt entweder auf der Grundlage eines entwickelten Bankensystems (wie Finanzzentren in Europa) oder auf der Grundlage nichtbankbasierter Finanzintermediärinstitute (wie Finanzzentren in den Vereinigten Staaten, Japan usw.) aufgebaut.

In Vietnam nimmt das Bankensystem derzeit sowohl hinsichtlich des Umfangs/Anteils der Transfers als auch hinsichtlich der Kapitalbereitstellung für die Wirtschaft eine zentrale Stellung und Rolle im gesamten Finanzsystem ein. Daher werden die Geschäftsbanken auch weiterhin eine zentrale Rolle im Betrieb des internationalen Finanzzentrums Vietnam spielen.

Es ist möglich, einige grundlegende Aktivitäten der Geschäftsbanken auf dem Finanzplatz zu skizzieren und dadurch den vietnamesischen Geschäftsbanken einige Ideen vorzuschlagen, die auf die Gründung und den Betrieb eines internationalen Finanzplatzes vorbereitet werden müssen.

Erstens die Bereitstellung internationaler Finanzdienstleistungen, einschließlich grenzüberschreitender Zahlungsdienste, Vermögensverwaltung, internationaler Kredit- und Außenhandelsfinanzierung sowie die Unterstützung internationaler Investitionstätigkeiten.

Zweitens: Die Mobilisierung und Zuweisung von internationalem Kapital, die Funktion einer Brücke zwischen internationalen Investoren und inländischen Unternehmen und Projekten, die dazu beiträgt, Kapital zu mobilisieren und Ressourcen effektiv zuzuweisen.

Drittens: Entwicklung moderner Finanzprodukte wie Derivate, Risikoversicherungen und moderner Bankdienstleistungen unter Einsatz von Technologie (Fintech), um den vielfältigen Bedürfnissen von Investoren und internationalen Unternehmen gerecht zu werden.

Viertens geht es um das finanzielle Risikomanagement, um die Sicherheit von Transaktionen und Investitionen zu gewährleisten.

Fünftens ist es angebracht, auf die Verwaltung und Regulierung der Staatsbank zu reagieren, um die Wirksamkeit und Effizienz der Geldpolitik sowie anderer makroökonomischer Maßnahmen sicherzustellen und so zur Stabilität und zum Wachstum der vietnamesischen Wirtschaft beizutragen.

Damit vietnamesische Geschäftsbanken Aktivitäten entfalten und ihre Rolle im Betrieb des internationalen Finanzzentrums voll ausbauen können, gibt es einige Empfehlungen für vietnamesische Geschäftsbanken: Es ist notwendig, in die Verbesserung der Kapazität und den Einsatz moderner Technologien zu investieren, Datenbanken und Datenverbindungsmechanismen innerhalb jeder Geschäftsbank sowie zwischen Geschäftsbanken (Open Banking) zu entwickeln, um digitale Bankdienstleistungen bereitstellen zu können, Big Data-Analysen, KI, IoT, Blockchain usw. anzuwenden und so die Geschäftseffizienz und -sicherheit zu erhöhen.

Um von Investitionen in die Technologieentwicklung zu profitieren, ist die Schulung und Entwicklung hochqualifizierter Humanressourcen sinnvoll. Daher ist es notwendig, den Schwerpunkt auf die Ausbildung eines Mitarbeiterteams mit fundierten Fachkenntnissen im internationalen Finanz- und Anlagebereich, im Risikomanagement in einem globalisierten Umfeld und in moderner Finanztechnologie zu legen.

Gleichzeitig ist es notwendig, die Geschäftstätigkeit und das Geschäftsmanagement im Hinblick auf internationale Standards und Praktiken zu verbessern. Dabei müssen zunächst die Anforderungen und Säulen von Basel II vollständig erfüllt werden. Anschließend müssen die internationalen Standards von Basel III sowie internationale Standards und Praktiken gemäß anderer bilateraler und multilateraler Verpflichtungen weiterhin angewendet werden, um die Risikomanagementfähigkeiten zu verbessern und die finanzielle Sicherheit im In- und Ausland zu gewährleisten.

Darüber hinaus müssen die Banken ihre Zusammenarbeit mit Geschäftsbanken und internationalen Finanzinstituten verstärken, um ihre Geschäftsnetzwerke zu erweitern, die Zahl ihrer Partner und Korrespondenzbanken zu erhöhen und strategische Märkte in Ländern der Region und auf der ganzen Welt zu erschließen, um einerseits den Bedarf des internationalen Bankgeschäfts zu decken, andererseits aus Erfahrungen zu lernen und Zugang zu Technologietransfer zu erhalten.

Jede Geschäftsbank muss außerdem einen Mechanismus zur Innovationsförderung entwickeln, um viele neue Finanzprodukte und -dienstleistungen zu schaffen, die den Anforderungen des internationalen Marktes gerecht werden und als Kunden Investoren und ausländische Unternehmen anziehen.

Aufgeführt von: Thai Ha | Foto: Hoang Giap | Präsentiert von: Lam.TV

Quelle: https://thoibaonganhang.vn/xay-dung-trung-tam-tai-chinh-quoc-te-nhung-thach-thuc-can-hoa-giai-163029-163029.html