USD nie jest już jedynym „kogutem” w kurniku, BRICS jest gotowy na dedolaryzację, byłoby „nierozsądne”, gdyby USA to zrobiły

Kraje BRICS zaniepokojone tym, że Zachód będzie wykorzystywał dolara jako broń, odczuwają coraz większą potrzebę znalezienia alternatywy dla amerykańskiej waluty.

Na szczycie BRICS 2024 pojawiło się wiele opinii, które pokazały, że Stany Zjednoczone nie powinny uważać dedolaryzacji za niemożliwą. (Źródło: tvbrics)

Rosja usilnie naciskała na kraje BRICS, aby stworzyły alternatywę dla globalnego systemu finansowego zdominowanego przez dolara, ale droga do osiągnięcia tego celu była wyboista. Nie oznacza to jednak, że niedawny szczyt BRICS w Kazaniu w Rosji zrezygnował z dążenia do dedolaryzacji. Pomysł ten wciąż jest aktualny.

Wydaje się jednak, że osiągnięcie tego celu nie będzie tak szybkie i łatwe, jak zakładano. Według SCMP , „niewiele krajów w tej grupie wydaje się gotowych zrezygnować z dolara, chociaż prezydent Rosji Władimir Putin próbował ostatnio zachęcić do alternatywnego systemu płatności między państwami członkowskimi”.

Moskwa usilnie naciskała na BRICS, aby rozważyły ​​stworzenie systemu płatności, który zastąpiłby zdominowany przez Zachód globalny system komunikatów finansowych SWIFT. Jednak po szczycie prezydent Putin przyznał, że bez natychmiastowych planów, blok tworzy taki system.

Jednakże na szczycie BRICS pojawiło się wiele opinii wskazujących na to, że Stany Zjednoczone nie powinny uważać dedolaryzacji za niemożliwą.

Otwarcie drzwi do rozwoju systemów płatności BRICS

W Szczycie wzięli udział przywódcy i przedstawiciele 36 krajów, w tym członkowie BRICS, a także przywódcy zainteresowanych krajów grupy.

BRICS to blok gospodarczy, który pierwotnie obejmował Brazylię, Rosję, Indie, Chiny i Republikę Południowej Afryki. Od 1 stycznia 2024 roku do grupy dołączyły Egipt, Zjednoczone Emiraty Arabskie (ZEA), Iran i Etiopia. Arabia Saudyjska została zaproszona do członkostwa, ale jeszcze go nie przyjęła. Turcja, Azerbejdżan i Malezja formalnie złożyły wniosek o członkostwo w BRICS.

Szczyt BRICS 2024 przyjął „Deklarację Kazańską”, która określiła szereg porozumień między członkami bloku. Chociaż grupa nie przyjęła żadnych formalnych planów dotyczących alternatywnego systemu płatności dla SWIFT, blok stwierdził potrzebę reformy, potępiając „negatywny wpływ nielegalnych jednostronnych środków przymusu, w tym sankcji”.

„Podkreślamy potrzebę reformy obecnej międzynarodowej architektury finansowej, aby sprostać globalnym wyzwaniom finansowym, w tym zarządzaniu gospodarczemu, i uczynić międzynarodową architekturę finansową bardziej inkluzywną i sprawiedliwą” – czytamy we wspólnym oświadczeniu.

Tegoroczna konferencja otwiera również drzwi do rozwoju przyszłego systemu płatności BRICS.

„Dostrzegamy szerokie korzyści płynące z szybszych, tańszych, wydajniejszych, bardziej przejrzystych, bezpieczniejszych i bardziej inkluzywnych transgranicznych instrumentów płatniczych, opartych na zasadach redukcji barier handlowych i niedyskryminacyjnego dostępu. Z zadowoleniem przyjmujemy wykorzystanie walut lokalnych w transakcjach finansowych między krajami BRICS a ich partnerami handlowymi” – czytamy we wspólnym oświadczeniu.

W tym duchu uczestnicy Szczytu zgodzili się „omówić i przeanalizować wykonalność utworzenia niezależnej transgranicznej infrastruktury rozliczeniowej i depozytowej zwanej BRICS Clear (inicjatywa uzupełniająca istniejącą infrastrukturę rynku finansowego), a także niezależnego potencjału reasekuracyjnego BRICS, w tym spółki reasekuracyjnej BRICS, z udziałem na zasadzie dobrowolności”.

Deklaracja kazańska potwierdziła poparcie dla rosyjskiej propozycji utworzenia giełdy zbożowej, która miałaby zastąpić zachodnie giełdy, obecnie ustalające międzynarodowe ceny dla gospodarek rolnych .

„Z zadowoleniem przyjmujemy inicjatywę strony rosyjskiej mającą na celu utworzenie giełdy zbożowej BRICS (Giełda Zbożowa BRICS), a następnie jej rozwój, w tym rozszerzenie na inne sektory rolnictwa”.

Dlaczego BRICS tak energicznie realizuje swoje cele?

James Chin, profesor studiów azjatyckich na Uniwersytecie Tasmańskim, powiedział, że niewiele krajów jest gotowych całkowicie zrezygnować z dolara amerykańskiego. Ich gospodarki są zbyt ściśle powiązane z dolarem amerykańskim.

Ekspert spekulował, że dwustronne porozumienie walutowe wydaje się rozsądniejszym rozwiązaniem. Dolar amerykański prawdopodobnie nadal będzie globalną walutą rezerwową, ale na mniejszą skalę, podczas gdy inne waluty będą odgrywać coraz ważniejszą rolę.

„Dwustronne porozumienie walutowe wydaje się najłatwiejszym rozwiązaniem” – powiedział.

Jest to zgodne z istniejącym w Chinach transgranicznym systemem płatności międzybankowych (CIPS). HSBC Bank (Chiny), jedna z największych instytucji bankowych i finansowych na świecie , ogłosił oficjalne dołączenie do CIPS.

Rosja intensywnie naciska na kraje BRICS, aby rozważyły ​​stworzenie systemu płatności, który zastąpiłby zdominowany przez Zachód globalny system przesyłania komunikatów finansowych SWIFT. (Źródło: financetnt.com)

Istnieje również mBridge, system natychmiastowych płatności transgranicznych utworzony przez Centrum Innowacji Banku Rozrachunków Międzynarodowych (BIS) w Hongkongu. Obecnie BIS zrzesza pięciu oficjalnych członków, w tym Tajlandię, Chiny, Hongkong (Chiny), Arabię ​​Saudyjską i Zjednoczone Emiraty Arabskie, oraz ponad 30 członków-obserwatorów.

Jedną z najciekawszych propozycji przedstawionych na szczycie BRICS było utworzenie giełdy metali szlachetnych, która miałaby konkurować z giełdą COMEX. Według rosyjskiego ministra finansów Antona Siłuanowa, „mechanizm ten będzie obejmował tworzenie indeksów cen metali, standardów produkcji i handlu złotem, a także narzędzi akredytacji uczestników rynku, rozliczeń i audytu w ramach BRICS”.

Choć wydaje się mało prawdopodobne, aby kraje BRICS szybko podjęły działania w celu opracowania alternatyw dla dolara amerykańskiego, nierozsądne byłoby skreślenie bloku. Jest oczywiste, że grupa ta zyskuje globalne wpływy.

Choć nakłonienie wszystkich krajów BRICS do uzgodnienia konkretnych polityk lub systemów płatności może nie być łatwe, kraje te obawiają się przekształcenia dolara amerykańskiego w broń, a ponadto rośnie zapotrzebowanie na alternatywy dla amerykańskiej waluty.

BRICS ma coraz większy wpływ

Rada Atlantycka uważa, że ​​wzrost znaczenia BRICS stanowi zagrożenie dla długoterminowej dominacji dolara amerykańskiego.

Rada „zidentyfikowała BRICS jako potencjalnego rywala dla pozycji dolara amerykańskiego ze względu na sygnały o zamiarze zwiększenia liczby transakcji w walutach poszczególnych krajów oraz rosnący udział BRICS w globalnym PKB”.

Już przed szczytem Jarosław Lissovolik, założyciel grupy badawczej BRICS+ Analytics, stwierdził, że alternatywny system płatności jest z pewnością możliwy, ale jego opracowanie prawdopodobnie zajmie trochę czasu.

„Po znacznym wzroście liczby członków BRICS w zeszłym roku można śmiało powiedzieć, że osiągnięcie konsensusu stało się trudniejsze” – powiedział.

Oczywiście, w świecie geopolityki rzeczy często dzieją się powoli, a potem nagle. Nawet stosunkowo niewielki spadek wartości dolara w coraz bardziej wielobiegunowym globalnym systemie finansowym, w którym dolar amerykański nie jest już jedynym „kogutem” w kurniku, może zaszkodzić gospodarce USA.

Działo się to już na długo przed szczytem BRICS. Globalne rezerwy dolarowe spadły o 14% od 2002 roku, a proces dedolaryzacji przyspieszył po tym, jak USA i ich zachodni sojusznicy nałożyli na Rosję surowe sankcje.

Ponieważ globalny system finansowy opiera się na dolarze, świat potrzebuje mnóstwa dolarów, a Stany Zjednoczone polegają na tym globalnym zapotrzebowaniu, aby wspierać swój rząd rosnącym długiem publicznym. Jedynym powodem, dla którego Waszyngton może zaciągać pożyczki, wydawać pieniądze i generować tak duże deficyty budżetowe, jest rola dolara amerykańskiego jako światowej waluty rezerwowej.

Tworzy to globalny popyt na dolara amerykańskiego i aktywa denominowane w tej walucie, co pochłania dodruk pieniędzy przez amerykańską Rezerwę Federalną i pomaga utrzymać siłę dolara pomimo antyinflacyjnej polityki Rezerwy Federalnej.

Ale co się stanie, jeśli ten popyt spadnie? Co się stanie, jeśli kraje BRICS i inne nie będą potrzebowały aż tylu dolarów?

Dedolaryzacja światowej gospodarki doprowadzi do nadwyżki dolara amerykańskiego. Wartość amerykańskiej waluty będzie nadal spadać.

W skrajnych przypadkach globalna dedolaryzacja mogłaby wywołać kryzys walutowy. Ludzie odczuliby skutki w postaci wzrostu inflacji cen, co osłabiłoby siłę nabywczą dolara. W najgorszym przypadku mogłoby to doprowadzić do hiperinflacji. Nawet niewielki spadek popytu na dolary odbiłby się echem w największej gospodarce świata.

Obawy, że BRICS może podważyć dominację dolara amerykańskiego, mogą być przesadzone, ale nierozsądnie byłoby całkowicie zignorować wzrost wartości bloku. Nie stanie się to z dnia na dzień, ale jego wzrost odzwierciedla rosnące niezadowolenie ze sposobu, w jaki Stany Zjednoczone wykorzystują swoją walutę jako narzędzie polityki zagranicznej. Prawdopodobnie będą kontynuowane różne działania mające na celu dedolaryzację i zmniejszenie zależności od waluty.

Source: https://baoquocte.vn/usd-khong-con-la-con-ga-trong-duy-nhat-trong-chuong-brics-da-san-sang-phi-usd-hoa-se-khong-khon-ngoan-neu-my-lam-dieu-nay-291957.html