จีนเร่งเก็บทองคำและเงินจากรัสเซีย การแข่งขันเพื่อเปลี่ยนแปลงการเงินโลก

แม้ราคาทองคำจะสูงขึ้น แต่จีนก็เพิ่มการนำเข้าทองคำเป็นกลยุทธ์เพื่อลดการพึ่งพาดอลลาร์สหรัฐ

ในช่วงครึ่งแรกของปี 2568 มูลค่าการส่งออกโลหะมีค่าของรัสเซียไปยังจีนเพิ่มขึ้นเกือบสองเท่าเมื่อเทียบกับปีก่อนหน้า ข้อมูลจาก Trade Data Monitor และสำนักงานศุลกากรจีนระบุว่า การนำเข้าแร่และแร่โลหะมีค่าจากรัสเซีย รวมถึงทองคำและเงินของจีน เพิ่มขึ้น 80% สู่ระดับ 1 พันล้านดอลลาร์สหรัฐเมื่อเทียบกับปีก่อนหน้า

กำไรส่วนใหญ่มาจากราคาทองคำที่พุ่งสูงขึ้น ซึ่งเพิ่มขึ้นประมาณ 28% ในปีนี้ ท่ามกลางความเสี่ยง ทางภูมิรัฐศาสตร์ ความตึงเครียดด้านการค้าที่เพิ่มมากขึ้น และการซื้อสุทธิที่แข็งแกร่งจากธนาคารกลางและ ETF

ปัจจุบันรัสเซียเป็นผู้ผลิตทองคำรายใหญ่อันดับสองของโลก รองจากจีน โดยมีปริมาณการผลิตมากกว่า 300 ตันต่อปี ธนาคารกลางรัสเซียเคยเป็นหนึ่งในผู้ซื้อทองคำรายใหญ่ที่สุด ของโลก จากรัฐบาล อย่างไรก็ตาม การซื้อสุทธิของรัสเซียได้ชะลอตัวลงนับตั้งแต่เกิดความขัดแย้งกับยูเครน

ตามข้อมูลการซื้อขายทองคำของจีน พบว่าความต้องการลงทุนในโลหะมีค่ายังคงเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็ว

ผู้ประกอบการเหมืองทองคำในรัสเซียกำลังตอบสนองความต้องการทองคำค้าปลีกในประเทศที่กำลังเติบโต ความต้องการทองคำของผู้บริโภคชาวรัสเซียพุ่งสูงสุดเป็นประวัติการณ์ในปีที่แล้ว เนื่องจากพวกเขาแห่ซื้อทองคำอันมีค่าเพื่อรักษามูลค่าเงินออมของพวกเขา ผู้บริโภคชาวรัสเซียซื้อทองคำ 75.6 ตันในปี 2567 คิดเป็นประมาณ 25% ของปริมาณการผลิตทองคำต่อปีของประเทศ

ในทางตรงกันข้าม ธนาคารประชาชนจีนยังคงรักษาตำแหน่งเป็นหนึ่งในธนาคารกลางชั้นนำที่ซื้อทองคำในช่วงไม่กี่ปีที่ผ่านมา

แม้ว่าปริมาณการส่งออกทองคำของรัสเซียไปยังจีนจะเพิ่มขึ้น แต่ความแตกต่างในมูลค่าส่วนใหญ่เกิดจากราคาทองคำสปอตที่พุ่งสูงขึ้นอย่างรวดเร็ว ซึ่งเพิ่มขึ้นเกือบ 43% ในช่วง 12 เดือนที่ผ่านมา

บริษัท MMC Norilsk Nickel PJSC หนึ่งในผู้ผลิตแพลเลเดียมและแพลทินัมรายใหญ่ที่สุดของโลก ได้เพิ่มการส่งออกไปยังจีน โดยราคาโลหะทั้งสองชนิดเพิ่มขึ้น 38% และ 59% ตามลำดับในปีนี้

จีนเพิ่มการซื้อทองคำ

เงินครองราชย์

ในเดือนกันยายน พ.ศ. 2567 รัฐบาล รัสเซียประกาศแผนการใช้เงิน 51 พันล้านรูเบิล (535.5 ล้านดอลลาร์) ในช่วงสามปีข้างหน้าเพื่อเพิ่มปริมาณสำรองโลหะมีค่า แม้ว่าทองคำจะเป็นสินทรัพย์สำคัญในทุนสำรองเงินตราต่างประเทศอยู่แล้ว แต่รัสเซียก็กำลังมองหาการขยายการถือครองให้ครอบคลุมโลหะเงินและโลหะกลุ่มแพลทินัม (PGM) ด้วย

ทิม เทรดโกลด์ ระบุว่า ราคาเงินได้รับประโยชน์จากการเข้าซื้อสุทธิจำนวนมากแต่ไม่ได้ประกาศอย่างเป็นทางการของธนาคารกลางรัสเซีย ราคาเงินเพิ่มขึ้น 30.6% นับตั้งแต่ต้นปี 2568 แซงหน้าราคาทองคำที่เพิ่มขึ้น 27.5% ในช่วงเวลาเดียวกันกับที่รัสเซียประกาศเมื่อปลายเดือนกันยายน 2567 ว่ามีแผนจะเพิ่มเงินเข้ากองทุนสำรองของรัฐ

สัญญาณที่บ่งชี้ว่านักลงทุนหยุดซื้อทองคำ ซึ่งเพิ่มขึ้นมากกว่าสองเท่านับตั้งแต่ปี 2565 นั้น ในช่วงแรกนั้น แรงกระตุ้นมาจากการซื้อสุทธิของธนาคารกลาง ตามมาด้วยการมีส่วนร่วมของนักลงทุนเอกชน Treadgold กล่าว

พันธมิตร BRICS ของรัสเซีย ซึ่งรวมถึงจีน อินเดีย และบราซิล อาจแบ่งปันกลยุทธ์ในการสะสมโลหะมีค่าเพื่อหลีกเลี่ยงการพึ่งพาเงินดอลลาร์สหรัฐในการค้าระหว่างประเทศ

ในขณะที่การสะสมทองคำเป็นส่วนหนึ่งของกลยุทธ์ทางการเงินของกลุ่ม BRICS โดยที่ราคาทองคำปัจจุบันยังคงอยู่ใกล้ระดับสูงสุดในประวัติศาสตร์ เงินกำลังก้าวขึ้นมาเป็นทางเลือกที่เป็นไปได้ ช่วยให้สมาชิก BRICS สามารถดำเนินแผนการต่อไปเพื่อหลุดพ้นจากการครอบงำของดอลลาร์สหรัฐฯ ได้

ปัจจัยอื่นๆ ที่สนับสนุนความน่าดึงดูดใจในการลงทุนของเงิน ได้แก่ ความต้องการที่แข็งแกร่งจากภาคอุตสาหกรรม โดยเฉพาะอย่างยิ่งจากภาคพลังงานสีเขียวและอิเล็กทรอนิกส์ รวมไปถึงการใช้เงินในเครื่องประดับ

“ปัจจัยสำคัญที่สุดที่ส่งผลกระทบต่อตลาดเงินคือความต้องการลงทุน โลหะชนิดนี้ถูกมองว่าเป็นทางเลือกแทนทองคำมากขึ้นเรื่อยๆ” เทรดโกลด์กล่าว

ที่มา: https://vietnamnet.vn/trung-quoc-tang-toc-gom-vang-bac-tu-nga-cuoc-dua-thay-doi-tai-chinh-toan-cau-2425829.html