Novaland souhaite émettre 151 millions d'actions et convertir 6 074 milliards de VND de dettes.

La société par actions No Va Real Estate Investment Group ( Novaland , code boursier : NVL) vient d'annoncer un document supplémentaire demandant l'avis des actionnaires sur le projet d'émission d'actions pour convertir le principal des obligations en circulation.

Plus précisément, les codes d'obligations que Novaland souhaite gérer sont 13 codes d'obligations émis entre 2021 et 2023 avec une valeur principale totale en circulation de 6 074 milliards de VND.

Selon le plan qui sera présenté lors de la prochaine assemblée générale extraordinaire des actionnaires, Novaland prévoit d'émettre plus de 151 millions d'actions pour convertir la totalité du principal en circulation de ces obligations, à un prix d'émission de 40 000 VND par action.

En conséquence, chaque tranche de 40 000 VND de principal obligataire en circulation sera convertible en une action nouvellement émise. Le mode de calcul et le taux de conversion susmentionnés sont basés sur la valeur comptable des actions NVL à fin 2024, ainsi que sur les données de Novaland relatives à la valeur de marché attendue au moment de l’émission, une fois la procédure achevée.

Une fois cette politique approuvée par les actionnaires, Novaland négociera un plan plus détaillé avec les obligataires afin de le soumettre au conseil d'administration pour approbation, conformément à ses pouvoirs, et le soumettra simultanément à la Commission des valeurs mobilières de l'État pour examen et approbation en vue de la mise en œuvre du plan d'émission, prévu en 2026.

Les actions émises pour convertir les obligations sont incessibles pendant un an. Si l'opération est un succès, le capital social de Novaland dépassera 21 019 milliards de VND.

Sur le marché, les actions NVL ont récemment attiré l'attention en raison de leur forte hausse continue. Actuellement, le cours de l'action NVL s'établit à 18 200 VND, soit le double de son plus bas niveau atteint en avril dernier.

À propos de Novaland : groupe immobilier majeur du Sud du Vietnam, Novaland réalise un bénéfice net annuel de plusieurs milliers de milliards de VND. Depuis 2018, sa croissance est constante et son bénéfice net dépasse les 3 000 milliards de VND.

En 2022, le ralentissement du marché immobilier consécutif à la pandémie a plongé Novaland dans la crise financière. À cette époque, le cours des actions NVL a subi des ventes massives en raison du poids de la dette obligataire et des pressions liées à la liquidation des titres.

En 2024, la société a subi une perte record de plus de 6 400 milliards de VND. Elle a également procédé à des cessions d'actifs dans des projets afin de redresser sa trésorerie. Cependant, au premier semestre de l'année dernière, Novaland affichait encore une perte nette de plus de 600 milliards de VND.

La pression de la dette demeure élevée. Au 30 juin 2025, la dette totale de Novaland s'élevait à 61 831 milliards de VND, dépassant ses fonds propres (51 968 milliards de VND). Sur ce montant, 30 292 milliards de VND provenaient d'émissions obligataires, dont 17 211 milliards de VND de dette à court terme et 13 081 milliards de VND de dette à long terme.

Source : https://dantri.com.vn/kinh-doanh/novaland-muon-phat-hanh-151-trieu-co-phieu-hoan-doi-6074-ty-dong-no-20250807092612540.htm