O crédito imobiliário não deve ser excessivamente controlado.

A Associação Imobiliária da Cidade de Ho Chi Minh (HoREA) acaba de emitir um comunicado oficial solicitando alterações e complementos à Circular 06/2023/TT-NHNN (Circular 06) para implementar o Despacho Oficial 993 do Primeiro-Ministro , que visa não controlar o uso do capital de empréstimos para a finalidade correta.

Muitos problemas

Assim, a HoREA propôs a alteração das Circulares 06 e 10, visando a revogação dos itens 8, 9 e 10 do Artigo 8 da Circular 39/2016/TT-NHNN. Especificamente, o Banco Central do Vietnã (SBV) considerou a remoção da frase "controle do uso do capital de empréstimo para a finalidade correta" do Artigo 22 da Circular 39. Isso porque, nesse trecho, a regulamentação que proíbe as instituições de crédito de concederem empréstimos para necessidades de capital não é compatível com as disposições da lei sobre negócios civis, de investimento e imobiliários, nem com a prática, e, portanto, foi suspensa.

Além disso, as instituições de crédito são praticamente incapazes de cumprir sua responsabilidade de adotar medidas para verificar, monitorar e avaliar a situação financeira e as fontes de pagamento das dívidas dos clientes... Isso porque o usuário final do empréstimo é o investidor do projeto, ou seja, um terceiro, e não o cliente que toma o crédito diretamente.

A HoREA também recomendou que se considere não exigir que as instituições de crédito adotem medidas para bloquear o valor do desembolso do empréstimo na instituição credora, nos casos em que o empréstimo seja destinado a pagamentos para garantir o cumprimento das obrigações.

Ao mesmo tempo, recomenda-se que o Banco Central considere fornecer orientações aos bancos comerciais sobre como entender e, possivelmente, aplicar e flexibilizar as condições de crédito, com base na necessidade de considerar a alteração e complementação do Artigo 7 da Circular 39 para apoiar e criar condições para que investidores em projetos imobiliários, habitação comercial, compradores de imóveis residenciais e investidores acessem crédito com mais facilidade na atual conjuntura difícil do mercado imobiliário.

As empresas do setor imobiliário enfrentam muitas dificuldades para obter crédito devido às regulamentações da Circular 06. Foto: HOANG TRIEU

O Banco Estatal do Vietnã considera orientar as instituições de crédito a implementar uma série de soluções importantes, tais como: Para projetos que tiveram a política de investimento aprovada simultaneamente à aprovação do investidor, os bancos comerciais podem conceder empréstimos aos investidores para compensar perdas financeiras, com o empréstimo não excedendo 30% do investimento total do projeto.

Para projetos que já possuem alvará de construção e tiveram suas obras iniciadas, os bancos comerciais podem considerar a concessão de empréstimos a investidores para custear e cobrir os custos de implementação e operação do projeto, com o valor do empréstimo não excedendo 50% do investimento total do projeto.

O Sr. Le Hoang Chau, Presidente da HoREA, afirmou que a Circular 06 tem um papel e uma posição muito especiais, sendo uma solução incomum para lidar com situações incomuns. Por isso, sugeriu que o Banco Central oriente as instituições de crédito a continuarem implementando a Circular 02/2023/TT-NHNN, que regulamenta as instituições de crédito e as filiais de bancos estrangeiros a reestruturarem os prazos de pagamento de dívidas e a manterem os grupos de endividamento para apoiar os clientes que enfrentam dificuldades por um determinado período, até que a economia se recupere e volte a crescer normalmente.

Deve-se considerar a possibilidade de obter apoio por meio de empréstimo.

Segundo o Sr. Nguyen Hong Hai, Presidente do Conselho de Administração e Diretor Geral do Grupo VNO, as recomendações da HoREA são totalmente razoáveis. Atualmente, as próprias empresas enfrentam muitas dificuldades. Portanto, os bancos precisam considerar a flexibilização das condições de crédito e a concessão de empréstimos para que elas possam reativar seus negócios, pois o fluxo de capital está diretamente relacionado à sobrevivência das empresas.

Se o controle for muito rígido, especialmente em condições desnecessárias, isso resultará em desperdício de tempo, esforço e dinheiro para as empresas, além da perda de oportunidades de negócios. "As empresas não temem as altas taxas de juros, mas sim os procedimentos complexos de empréstimo, que levam a projetos lentos e à incerteza sobre quando irão falir", disse o Sr. Hai.

Em relação à proposta da HoREA de alterar a regulamentação que exige que as instituições de crédito adotem medidas para bloquear o valor do desembolso do empréstimo na instituição credora, no caso de empréstimo para pagamento, a fim de garantir o cumprimento das obrigações, o advogado Truong Thanh Duc, diretor do escritório de advocacia ANVI, afirmou que as disposições da Circular 06 são obscuras.

"Nesse caso, é preciso entender que emprestar para aportar capital não significa emprestar dinheiro para garantir o cumprimento de obrigações e bloquear o empréstimo. Se a empresa toma dinheiro emprestado, mas não tem permissão para usá-lo, como poderá o beneficiário do capital implementar o projeto e cumprir suas obrigações com o investidor? A consequência não é apenas o fracasso da transação econômica, mas também uma reação em cadeia em muitas outras relações econômicas e civis", declarou o advogado Duc.

Portanto, o advogado Truong Thanh Duc sugeriu que o Banco Central esclareça rapidamente esse entendimento e implementação incorretos. Isso porque, se a regulamentação for interpretada dessa forma, significa que deve haver dupla garantia (para o banco emprestar e liberar o valor desembolsado) para o mesmo empréstimo. Isso é irrazoável, causando desperdício de recursos, aumento de custos e até mesmo confusão para as empresas, especialmente em um momento em que o aperto nos canais de crédito e emissão de títulos nos últimos tempos tem lhes causado dificuldades.

Estabilizar a confiança dos investidores

Segundo o Dr. Truong Van Phuoc, ex-presidente interino do Comitê Nacional de Supervisão Financeira, os comentários da comunidade empresarial sobre alguns pontos da Circular 06/2023/TT-NHNN demonstram que o órgão regulador do setor bancário deve regular o comportamento dos bancos comerciais apenas indiretamente, por meio de normas que garantam a segurança operacional, em vez de emitir regulamentos administrativos.

A prioridade máxima agora é pesquisar e promulgar uma lei sobre estabilidade financeira para formalizar a importância dessa questão, bem como a responsabilidade do Estado e das entidades pela estabilidade financeira e segurança macroeconômica. A criação de um fundo estatal para intervir e garantir a estabilidade financeira também é uma ferramenta eficaz para ajudar a lidar com os riscos sistêmicos de forma oportuna, contribuindo para limitar rapidamente a propagação dos riscos e estabilizar a confiança dos investidores.

T. Poesia

Fonte: https://nld.com.vn/thoi-su/khong-nen-kiem-soat-qua-muc-tin-dung-bat-dong-san-20231123212843094.htm