Os grandes bancos se fortalecem graças ao setor imobiliário, enquanto os pequenos bancos são frágeis devido à dificuldade de mobilização de capital.

A competição pela captação de capital deverá intensificar-se no segundo semestre do ano, pressionando os bancos de menor dimensão. Entretanto, os grandes bancos e o grupo dos quatro maiores continuarão a liderar a recuperação, em parte graças aos benefícios do mercado imobiliário.

Foto ilustrativa.

Grandes bancos se beneficiam da recuperação do mercado imobiliário.

Um relatório recente da VIS Rating sobre a atualização do setor bancário mostra que, no primeiro semestre de 2025, a qualidade do crédito nos principais bancos melhorou, com a taxa de inadimplência em todo o setor caindo para 2,3%.

Grandes nomes comoACB , VietinBank, VPBank e MB registraram uma diminuição na inadimplência, principalmente graças à melhora do mercado imobiliário e à resolução de muitos problemas legais. Graças a isso, o retorno sobre ativos (ROAA) do grupo aumentou e sua capacidade de tolerância ao risco também foi fortalecida.

Ao final do segundo trimestre de 2025, 16 dos 27 bancos melhoraram sua margem de juros líquida (NIM) graças ao aumento de empréstimos para imóveis de alto rendimento e construção (por exemplo,SHB , HDBank, Techcombank). Os quatro maiores bancos e alguns bancos privados, como VPBank e SHB, se beneficiaram de baixos custos de crédito e forte recuperação de dívidas.

Pelo contrário, os bancos de pequeno porte ainda se encontram "exauridos" quando o custo de mobilização aumenta devido à forte concorrência, ao mesmo tempo que precisam constituir grandes provisões. Alguns bancos, como o ABBank, o NCB e o KienLongBank, melhoraram graças à boa cobrança de dívidas, mas muitos outros, como o Ban Viet, o Saigon Cong Thuong e o Viet A…, continuam a registar lucros em declínio.

Capital e liquidez: gargalos nos grupos de médio e pequeno porte

Ao final do segundo trimestre de 2025, o índice de cobertura de dívidas incobráveis ​​do setor bancário permaneceu em 80%, com grandes bancos como MBB e VPB apresentando melhorias significativas. Em contrapartida, muitos bancos de médio porte (TPB, LPB,VIB ) sofreram erosão de capital devido aos elevados pagamentos de dividendos em dinheiro.

A liquidez também representa um desafio, visto que o crédito está crescendo mais rapidamente do que os depósitos, com a relação empréstimo/depósito (LDR) do setor subindo para 109%. Os grandes bancos estão emitindo proativamente títulos de longo prazo e tomando empréstimos internacionais para equilibrar o balanço patrimonial, enquanto os pequenos bancos são vulneráveis, especialmente quando pressionados a sacar depósitos.

A VIS Rating prevê que, no segundo semestre de 2025, os lucros em todo o setor continuarão a se recuperar de forma constante.

Em particular, o grupo de grandes bancos e bancos estatais continua a liderar a recuperação, beneficiando-se da recuperação do setor imobiliário e das políticas de apoio. Já os pequenos bancos continuam a enfrentar pressão sobre a liquidez, altos custos de capital e lucros irregulares.

Fonte: https://baodautu.vn/ngan-hang-lon-khoe-len-vi-bat-dong-san-ngan-hang-nho-duoi-suc-vi-huy-dong-von-d364165.html